Worauf Sie spekulieren, ist ein Spiegelbild, aber was Sie verlieren, ist echtes Geld.

Im Juni 2015 stürzte der A-Aktienmarkt ab, Tausende von Aktien fielen an ihre Grenzen und alles war im grünen Bereich. Der Grund, warum viele Menschen in diesem Jahr so ​​große Verluste erlitten, lag genau darin, dass sie eine hohe Hebelwirkung nutzten, um ihren Traum, über Nacht reich zu werden, zu verwirklichen. Das Gleiche gilt für den Währungskreis. Im Jahr 2021 ist der Preis der Kryptowährung in die Höhe geschossen und Bitcoin hat sich zum ertragsstärksten Vermögenswert der Welt entwickelt. Viele Menschen sind mit Hebelwirkung in den Markt eingestiegen. Aber wenn es blüht, geht es zurück. Im Jahr 2022 hat sich die Windrichtung dramatisch geändert, der Preis der Kryptowährung ist stark eingebrochen und während die Spekulanten ihr gesamtes Geld verloren haben, hat auch der Währungskreis große Erschütterungen erlebt.

Am 20. Dezember US-amerikanischer Zeit wurde SBF, der Gründer der Kryptowährungsbörse FTX, die aufgrund der „Explosion“ bankrott ging, von US-Staatsanwälten wegen acht Anklagepunkten angeklagt. Bei einer Verurteilung in allen Punkten drohen ihm bis zu 115 Jahre Gefängnis. Zufällig erklärten Anwälte einer Gruppe französischer Kryptowährungsinvestoren am selben Tag, sie hätten eine Strafanzeige gegen Binance, die weltweit größte Krypto-Handelsplattform, eingereicht und ihr vorgeworfen, die Öffentlichkeit irregeführt und ihre Dienstleistungen beworben zu haben, bevor das Gesetz ihre juristischen Dienstleistungen erlaubte Auch Anns Gründer Zhao Changpeng, der ehemals reichste Mann Chinas, steht unter beispiellosem Druck.

Am 23. Dezember gab es als Reaktion auf die Nachricht, dass „die Börse den Abzug von USDC (einem vollständig verpfändbaren Stablecoin gegenüber dem US-Dollar) ausgesetzt hat“ und „sich geweigert hat, Finanzinformationen offenzulegen“, Zweifel auf, obwohl Binance auf der offiziellen Website reagierte Die Außenwelt hat sich nicht verflüchtigt.

2,5 Millionen in sechs Tagen verloren

Obwohl mein Land seit 2017 damit begonnen hat, das „falsche Feuer“ der Spekulation mit virtuellen Währungen zu löschen und „Schutzschlösser“ an den Geldbörsen der Anleger anzubringen, hat der „Mythos der Vermögensbildung“ im Währungskreis immer noch viele Investoren angezogen. Zhang Qi aus Shenzhen ist einer von ihnen.

Ende 2019 übernahm Bitcoin die Führung bei der Überwindung der Korrektur und begann dann eine Phase des Abschwungs. Zhang Qi erkannte die Gelegenheit und begann, Kryptowährungen, einschließlich Bitcoin, zu kaufen. Im Auf und Ab des Marktes musste auch Zhang Qi Verluste und Gewinne hinnehmen.

Bis 2020, als die COVID-19-Epidemie ausbrach, begannen die Vereinigten Staaten, die Geldmenge im März dieses Jahres sukzessive zu erhöhen und überschritten schließlich die Marke von 60.000 US-Dollar April. Gerade in der Erwartung, dass „Bitcoin voraussichtlich um mehr als 100.000 US-Dollar steigen wird“, kaufte Zhang Qi weitere Kryptowährungen.

Er nutzte diese Windwelle und „reduzierte die ursprünglichen 300.000 Yuan auf fast 10 Millionen Yuan.“ Änderungen der Marktbedingungen kommen jedoch immer unerwartet. Am 19. Mai 2021 stürzte der Preis von Bitcoin rapide ab, von rund 43.000 US-Dollar auf das Niveau von 29.000 US-Dollar. Der höchste Tagesrückgang erreichte 34 %. Eine weitere virtuelle Währung, Ethereum, wurde fast halbiert.

Von diesem Tag an begannen die Investitionsgewinne von Zhang Qi zu sinken und waren bis Ende 2021 um etwa 70 % zurückgegangen. An einem Tag, als der Preis um 40–50 % fiel, war Zhang Qi unruhig: „Selbst das Essen war dumm und ich verlor dieses Mal fast sein gesamtes Geld, was Zhang Qi beruhigte.“ und in einen Zustand der Ruhe eintreten. „Unvorhersehbar und riskant, es fühlt sich an wie das größte Casino der Welt.“

Zhang Qi, der aufhörte, hatte Glück, den großen Turbulenzen im Währungskreis im Jahr 2022 zu entkommen, aber Hu Yao, der in den 1990er Jahren in Japan geboren wurde, hatte nicht so viel Glück. Er begann im Januar 2021 mit dem Kauf von Kryptowährungen, nachdem er auf sozialen Plattformen einige Artikel über „10 Millionen durch Spekulationen mit Münzen in zwei Tagen verdienen“ gesehen hatte. Zu Beginn des Jahres 2021, während des Anstiegs der Kryptowährung, vervierfachten sich die 120.000 Yuan, die Hu Yao in Ethereum investierte, auf 500.000 Yuan.

Hu Yao schmeckte die Süße des „über Nacht reich werden“ und investierte im Jahr 2022 fast sein gesamtes Geld in Bitcoin und Ethereum. Seit November 2021 hat der Kryptowährungsmarkt jedoch einen langen Winter eingeläutet. Insbesondere zu Beginn des Jahres 2022 verursachte der Flash-Crash der „Cryptocurrency Maotai“ LUNA im Mai ein großes Erdbeben in der Währungsgemeinschaft, das am 11. November seinen Höhepunkt durch die Insolvenz von FTX erreichte.

Vom 6. bis 11. November, in nur sechs Tagen, „habe ich 2,5 Millionen verloren. In diesen Tagen ist Bitcoin um mehr als 20 % gefallen.“ Am 19. Dezember sagte Hu Yao dem Markt: „Bitcoin-Mining macht derzeit Verluste.“ Betrieb, und die geschürften Münzen reichen nicht aus, um die Stromrechnungen zu decken.“ Andererseits hat sich Song Fengs Leben tatsächlich verändert, da er durch Währungsspekulationen „sein Schicksal ändern“ wollte.

Obwohl er zuvor nicht viel verdiente, schlief er jeden Tag gut und führte ein erfülltes Leben. Nachdem er im Mai letzten Jahres in den virtuellen Währungsmarkt eingestiegen war, konnte er nicht gut schlafen, während er jeden Tag den Markt beobachtete, obwohl er es nicht ertragen konnte Eines Nachts 50.000 Yuan, Song Feng war nicht glücklich, sondern geriet in Panik: „Ich weiß sehr gut, dass dies das Verhalten eines Spielers ist, aber ich fühle mich in der Falle und möchte nicht aufhören.“

Bald versetzte die Realität Song Feng einen schweren Schlag. Im Dezember 2022, als der Währungskreis weiterhin schwankte, kam es im Ouyi-System der Börse, an der er Kryptowährungen kaufte, zu einem Flash-Crash und die von ihm gehaltenen Kryptowährungen konnten nicht verkauft werden. Nachdem Song Feng den extremen Schmerz erlebt hatte, kurz vor der Liquidation zu stehen, war am Ende alles Geld verloren, das Song Feng ein Jahr lang durch Beobachtung des Marktes verdient hatte, einschließlich der 50.000 Yuan, die er in dieser Nacht verdient hatte, und mehr als 10.000 Yuan an Ersparnissen . Angesichts der chaotischen Situation bedauert Song Feng dies jetzt zutiefst: „Wenn ich alles noch einmal machen müsste, würde ich die virtuelle Währung auf keinen Fall anfassen, es gibt keine Zukunft.“

Dies ist nur die Spitze des Eisbergs in der Welt der Kryptowährungen. Am 19. Mai 2021 haben fast 600.000 Menschen ihre Positionen aufgelöst und mehr als 44 Milliarden an Geldern wurden vernichtet. Seit 2022 nimmt die Liquidation von Positionen im Währungskreis weiter zu. Daten von Glassnode zeigen, dass globale Bitcoin-Investoren bis Mitte Dezember 2022 insgesamt 195 Milliarden US-Dollar verloren haben, etwa 1.359,7 Milliarden RMB. Die meisten Inhaber verkauften ihre Bitcoins auf „schneidende“ Weise.

Was ist mit dem Währungskreis passiert, der früher so beliebt war?

Hinter den Turbulenzen im Währungskreis

So glorreich die Währungswelt in der Vergangenheit auch war, so ist sie heute in Aufruhr.

Es gibt eine Geschichte, die im Währungskreis weit verbreitet ist. Das war im Mai 2010, als jemand in einem Bitcoin-Forum eine Pizza im Wert von 25 Dollar kaufte und dafür 10.000 Bitcoins verwendete. Dies ist der erste faire Wechselkurs für Bitcoin, der einem Preis von 0,0025 $ pro Coin entspricht.

Ende 2017 stieg Bitcoin auf etwa 16.000 US-Dollar; im April 2021 überstieg der Preis von Bitcoin einmal 64.000 US-Dollar. Mit anderen Worten: Bitcoin hat in elf Jahren mehr als 25 Millionen Mal zugenommen. Wenn jemand in diesem Jahr einen Yuan investieren würde, wären daraus 25 Millionen Yuan geworden, und 10 Yuan würden sich auf 250 Millionen Yuan steigern.

Allerdings gibt es im Währungskreis mehr als nur den Mythos vom Reichwerden. Im Jahr 2022 wird es einen beispiellosen Schock im Währungskreis geben, der eine große Menge an Vermögen vernichten wird. Dieses „Erdbeben“ begann mit dem Flash-Crash der Kryptowährung LUNA. Am 9. Mai stürzte LUNA, das einen Marktwert von 41 Milliarden US-Dollar hatte, ohne Vorwarnung kontinuierlich ab. In nur wenigen Tagen fiel der Preis von fast 90 US-Dollar auf weniger als 0,00015 US-Dollar.

Der Zusammenbruch des Marktwerts der LUNA-Münze in Höhe von mehreren zehn Milliarden Dollar führte nicht nur dazu, dass unzählige Anleger ihr Geld verloren, sondern auch dazu, dass Tausende von Münzen im Währungskreis einbrachen. Nehmen wir als Beispiel Bitcoin: Ab dem frühen Morgen des 10. Mai stürzte Bitcoin innerhalb von fünfzehn Minuten um mehr als 10 % ab und viele Anleger liquidierten ihre Positionen. Daten aus der Währungsbranche zeigen, dass allein am 14. Mai, Pekinger Zeit, mehr als 160.000 Nutzer virtueller Währungsverträge im gesamten Netzwerk ihre Positionen liquidiert haben, wobei der Liquidationsbetrag 2,12 Milliarden Yuan erreichte.

Ein Dominoeffekt brach aus. Die meisten der führenden Unternehmen in der virtuellen Währungsbranche „überleben den Winter“ durch Entlassungen und andere Methoden. Laut CoinDesk-Statistiken hat die virtuelle Währungsbranche zum 30. November mehr als 26.000 Arbeitsplätze verloren. Es stellte sich heraus, dass eine Reihe von Finanzinstituten nicht in der Lage waren, Benutzergelder zurückzuzahlen, und gingen in Konkurs und wurden liquidiert, darunter Three Arrows Capital, der führende Hedgefonds im Währungskreis.

Dies ist eine unruhige Zeit in der Welt der Kryptowährungen. Von Ende Oktober bis Ende November, in nur einem Monat, starben drei Kryptowährungsführer plötzlich nacheinander. Als FTX am 11. November Insolvenz anmeldete, wurde sein Gründer SBF von US-Staatsanwälten in acht Fällen angeklagt. Bei einer Verurteilung in allen Punkten könnte SBF mit einer Gefängnisstrafe von bis zu 115 Jahren rechnen.

Warum ist der Währungskreis in Aufruhr? Wir müssen mit seinem Ursprung beginnen. Virtuelle Währung, ihr Name kommt vom Gegensatz zur physischen Währung. Die früheste virtuelle Währung ist Bitcoin, ein dezentraler Peer-to-Peer-Digitalwert, der 2008 vom Japaner Satoshi Nakamoto vorgeschlagen wurde. Aufgrund der Verwendung kryptografischer Prinzipien für Transaktionen ist Bitcoin zur frühesten Art von Kryptowährung geworden. Andere Kryptowährungen, die mit Bitcoin als Referenz ausgegeben werden, sind Ethereum, Litecoin, Dogecoin, Quarkcoin usw.

Der Aufstieg und Fall von Kryptowährungen steht in direktem Zusammenhang mit der lockeren Geldpolitik der Federal Reserve.

Der legendäre amerikanische Investor und „Godfather of Emerging Markets“ Mark Mobius glaubt, dass die Geldmenge des US-Dollars in den letzten Jahren um mehr als 40 % gestiegen ist, sodass Anleger genug Geld haben, um mit Kryptowährungen zu spekulieren. Von 2022 bis Dezember hat die Federal Reserve die Zinsen sieben Mal angehoben. Steigende Zinssätze verringern die Menge an Geld, die am Markt für Investitionen zur Verfügung steht. Als die Preise für Kryptowährungen zusammen mit dem US-Markt fielen, wurden einige Netzwerk-Stablecoins (Kryptowährungen mit „verankerten“ Eigenschaften), die versprachen, Fiat-Währungen wie dem US-Dollar gleichwertig zu sein, aber inhärente Mängel aufwiesen, in die Luft gejagt, und dies wirkte sich dann auf Finanzierungsinstitute aus, die Hebelwirkung bieten für Kryptowährungen, einschließlich Börsen wie FTX.

Aber um über die Grundursache der großen Turbulenzen bei Kryptowährungen zu sprechen, müssen wir mit der Kontroverse darüber beginnen, ob sie einen Wert hat. Nehmen wir als Beispiel Bitcoin, da es keinen direkten Bezug zur realen Industrie hat und dessen Preisanstieg und -abfall von den industriellen Beschränkungen der realen Welt und der Kontrolle traditioneller Methoden getrennt sind. Aus diesem Grund kommt es immer wieder zu Betrügereien in verschiedenen Kryptowährungen, während der Preis von Bitcoin weiter steigt.

Noch wichtiger ist: „Das enorme Transaktionsvolumen auf dem Kryptowährungsmarkt wirkt sich auf große Institutionen und sogar auf die realen Währungsmärkte verschiedener Länder aus und bringt so neue Probleme mit enormem Einfluss und nationaler Kontrolle mit sich“, sagte Deng Feng vom Forschungsinstitut der Fudan-Universität ankommen. Beispielsweise hat Musk einst den Dogecoin gehypt, der über ein sehr schwaches technisches Fundament verfügte, und seinen Preis in die Höhe schnellen lassen.

Darüber hinaus wurde FTX, was dieses Mal geschah, von US-Staatsanwälten der Geldwäsche und des Betrugs beschuldigt, weil in der Bilanz von FTX eine riesige Lücke von 8 Milliarden US-Dollar bestand. Die US-Börsenaufsicht SEC (Securities and Exchange Commission) sagte: „SBF hat Kundengelder in Milliardenhöhe von der Handelsplattform zu seinem persönlichen Vorteil und zum Ausbau seines Kryptowährungsimperiums missbraucht.“

„Die Bestrafung von Kryptowährungen hat gerade erst begonnen“, sagte SEC-Vorsitzender Gensler.