Was ist DYDX (dYdX)?
DYDX (dYdX) ist das Governance-Token für das Layer-2-Protokoll der gleichnamigen, nicht verwahrten dezentralen Kryptowährungsbörse. Es dient dazu, den Betrieb von Layer 2 zu erleichtern und ermöglicht es Händlern, Liquiditätsanbietern und Partnern, als Gemeinschaft zur Definition der Zukunft des Protokolls beizutragen.
Token-Inhabern wird das Recht eingeräumt, Änderungen auf der Schicht 2 des dYdX vorzuschlagen, und sie haben die Möglichkeit, durch Token-Einsatz und Rabatte auf Handelsgebühren zu profitieren.
Layer 2 basiert auf der StarkEx-Skalierbarkeits-Engine von Starkwire und wird für den Handel mit Cross-Margined Perpetuals auf der Plattform verwendet. Die Skalierungslösung ermöglicht es dYdX, die Transaktionsgeschwindigkeit zu erhöhen, Gaskosten zu eliminieren, Handelsgebühren zu senken und die Mindesthandelsgrößen im Protokoll zu verringern.
dYdX ist eine Open-Source-Plattform mit Smart-Contract-Funktionalität, die für Benutzer konzipiert ist, die Krypto-Assets verleihen, leihen und handeln möchten. Obwohl dYdX den Spothandel unterstützt, liegt der Schwerpunkt der Plattform auf Derivaten und Margin-Handel.
Die Börse wurde 2017 mit über 10 Millionen US-Dollar an Startkapital von Risikokapitalgebern gegründet und ging 2019 online. Das Initial Coin Offering (ICO) für den DXDY-Token fand am 9. September 2021 statt.
Wer sind die Gründer von dYdX?
Antonio Juliano – ein erfahrener Programmierer mit Hintergrund in Blockchain-Technologie – ist der Gründer und CEO von DYDX. Er betrat den Krypto-Bereich erstmals 2015, als er einen Job als Softwareentwickler bei Coinbase – einer Kryptowährungs-Handelsplattform – bekam. Als Absolvent der Princeton University mit einem Abschluss in Informatik begab sich Antonio Juliano auf seine unternehmerische Reise und gründete Anfang 2017 dYdX.
Zhuoxun Yin ist Betriebsleiter bei dYdX. Er arbeitete zuvor bei Nimble – einem CRM für Social Sales und Marketing – und bei Bain & Company – einem Beratungsdienst. Zhuoxun Yin studierte an der University of Queensland und hat einen Bachelor-Abschluss in Handel.
Was macht dYdX einzigartig?
dYdX ist eine Kryptowährungsbörse, die fortschrittliche Finanztools mit Dezentralisierung kombiniert. Die Plattform unterstützt Margin Trading – ein Finanzprodukt, das es Anlegern ermöglicht, ihr Engagement in digitalen Vermögenswerten durch Hebelwirkung zu erhöhen. Die isolierte Margin von dYdX ermöglicht es Benutzern, bestimmte Gelder auf dem Konto als Teil eines Handels zuzuweisen, während Cross-Margin alle Vermögenswerte nutzt, die ein Händler auf der Plattform hält. Perpetuals – eine Art Terminkontrakt ohne festgelegtes Verkaufsdatum – sind auf dYdX ebenfalls zum Handel verfügbar. Die Börse bietet derzeit eine Hebelwirkung von maximal 25x auf synthetische Vermögenswerte ohne Ablaufdatum.
Sobald Geld auf das Konto eingezahlt wird, erhalten dYdX-Benutzer automatisch Zinsen, da ihr Vermögen in den globalen Kreditpool aufgenommen wird, der für jede Kryptowährung spezifisch ist. Die Plattform garantiert Kreditgebern Sicherheit, indem sie gewährleistet, dass Kreditnehmer jederzeit über ausreichend Sicherheiten auf ihrem Konto verfügen. Durch das Ausleihen auf dYdX können Benutzer sofort alle auf der Plattform verfügbaren Vermögenswerte erwerben, indem sie die in ihrem Besitz befindlichen Mittel als Sicherheit für das Darlehen verwenden. Im Gegensatz zu automatisierten Market Makern wie Uniswap verfügt dYdX auch über eine Orderbucharchitektur.
dYdX Layer 2 erhöht die Skalierbarkeit des Netzwerks durch die Verwendung einer Form von Zero-Knowledge-Rollup – zkSTARKS. Die Technologie empfängt Nachweise, während sie einen Stapel von Transaktionen außerhalb der Kette validiert. Diese Nachweise werden dann zurück an die Blockchain gesendet, wo sie durch einen Smart Contract verifiziert werden. zkSTARKS ermöglicht es, teure Berechnungen aus dem Mainnet zu entfernen, ohne die Dezentralisierung zu beeinträchtigen.
Zusammen mit den Belohnungen für den Handel und die Liquiditätsanbieter führt dYdX rückwirkende Mining-Vorteile ein, mit denen die Plattform historischen Benutzern ihre Wertschätzung zeigen und sie zum Handel auf dem Layer-2-Protokoll anregen kann. Die Inhaber können ihre Token in den Sicherheits- und Liquiditätspools von dYdX einsetzen. Während der Sicherheitspool der Plattform im Falle eines Engpassereignisses ein Sicherheitsnetz bietet, dient der Liquiditätspool dazu, qualitativ hochwertige Market Maker anzuziehen.