Zusammenfassung

Ein IEO wird normalerweise durchgeführt, wenn ein neues digitales Währungsprojekt eine digitale Währung oder ein Blockchain-Produkt auf den Markt bringen möchte, für die Online-Schaltung jedoch große Investitionsmittel erforderlich sind.

Im Gegensatz zu Initial Coin Offerings (ICOs) müssen sich IEOs auf Handelsplattformen für digitale Währungen wie Binance verlassen. Solche Projekte können mithilfe des Kundenstamms der Handelsplattform Mittel beschaffen und bald mit dem Handel der Token beginnen.

Einführung

Heute wurden Tausende von digitalen Währungen und Blockchain-Projekten gestartet oder befinden sich noch in der Entwicklungsphase. Bei den meisten Projekten müssen finanzielle Anreize eingeführt werden, um Entwickler und Mitwirkende zur weiteren Teilnahme zu bewegen. Denn nicht alle Projekte haben Zugriff auf großzügige Spenden oder Zuwendungen von Vermögensinhabern und oft ist es nur eine Frage der Zeit, bis eine externe Finanzierung eingeführt wird.

Entwickler können auf verschiedene Weise Gelder beschaffen. Die Beschaffung finanzieller Unterstützung von Risikokapitalgebern (VCs) erfordert Zeit und Mühe und bringt kaum Ergebnisse. Das Prägen von Token (sogenanntes „Pre-Mining“) und deren Aufbewahrung in einem Tresor vor dem Start eines Projekts ist ebenfalls eine praktikable Option, stößt jedoch häufig auf Kritik aus der Community.

IEOs sind oft eine attraktive Option, vorausgesetzt, dass Entwickler einen konkreten Kampagnenplan haben und sich für die Verwirklichung der Projektvision einsetzen.

Was ist ein Initial Exchange Offering (IEO)?

Wie der Name schon sagt, bezieht sich ein Initial Exchange Offering (IEO) auf die Beschaffung von Mitteln für neue Projekte über eine Handelsplattform für digitale Währungen. Der Handel mit Vermögenswerten auf diesen Plattformen ist an der Tagesordnung, jedoch in der Regel erst, nachdem die Entwickler Mittel für den erfolgreichen Start des Projekts gesammelt haben.

Über IEOs können sich potenzielle Anleger in diese Vermögenswerte einkaufen, bevor sie am Markt notiert werden. Über die Handelsplattform, die Token-Verkäufe fördert, können registrierte Benutzer, die KYC-Informationen bereitstellen, Token kaufen, bevor der freie Markt für den Handel geöffnet wird.

IEOs werden von Handelsplattformen betrieben, daher müssen Startups, die sich für diese Option entscheiden, ihr Veranstaltungsprogramm ernst nehmen. In den meisten Fällen werden IEO-Vorschläge von den teilnehmenden Handelsplattformen streng geprüft. In gewisser Weise nutzt die Handelsplattform ihren geschäftlichen Ruf, um eine Garantie für genehmigte IEO-Aktivitäten zu bieten.

Wie ist ein IEO organisiert?

Obwohl sich die Blockchain-Technologie noch in einem frühen Entwicklungsstadium befindet, wurden in der Branche Tausende von Startups und Unternehmen für digitale Währungen gegründet. Viele von ihnen konkurrieren darum, potenzielle Investoren durch ICO- oder IEO-Kampagnen anzulocken.

Wenn sich die Entwickler eines digitalen Währungsprojekts für die Organisation eines IEO entscheiden, müssen vor der Beschaffung der ersten Mittel eine Reihe komplexer Verfahren befolgt werden.

Das Projektteam muss mehrere Anforderungen erfüllen: Ein robustes und zuverlässiges Geschäftsmodell, erfahrene Teammitglieder, realisierbare technische Anwendungsfälle und die Bereitstellung eines Whitepapers gehören zu den wichtigsten Indikatoren. Die Organisation eines IEO ist gleichbedeutend mit der Erklärung, dass Sie hart daran arbeiten werden, das Projekt zum langfristigen Erfolg zu führen.

Darüber hinaus müssen sie bestimmen, ob das erste Umtauschangebot eine harte oder weiche Obergrenze erhält. Eine feste Obergrenze stellt sicher, dass der investierte Betrag die Obergrenze nicht überschreitet. Ein Soft Cap legt ein anfängliches Ziel fest, das erreicht werden muss, ermöglicht aber spätere zusätzliche Investitionen.

Nachdem Sie diese Entscheidungen getroffen haben, müssen Sie die ideale Handelsplattform für Ihr IEO auswählen. Binance Launchpad hat Dutzenden von Projekten dabei geholfen, die benötigten Investitionsmittel zu erhalten. Einige Beispiele sind BitTorrent (BTT), Band Protocol (BAND), Axie Infinity (AXS), Alpha Finance Lab (ALPHA) und WazirX (WRX). Andere Handelsplattformen haben ebenfalls exklusive IEO-Plattformen eingerichtet, und jede Plattform hat entsprechende Vorteile, Anforderungen und potenzielle Mängel.

Warum Blockchain-Projekte IEO durchführen

Es kann ziemlich schwierig sein, Kapital für eine neue digitale Währung oder ein Blockchain-Projekt zu beschaffen. Wie in jeder anderen Branche ist auch der Wettbewerb um die Gewinnung von Investoren hart. Nicht jeder kann mit herkömmlichen Methoden erfolgreich Investmentfonds einwerben.

Hier kommen IEOs ins Spiel, die auf die Bedürfnisse etablierter Inhaber digitaler Währungen eingehen. Beteiligte Handelsplattformen können dem Projekt bei der Mittelbeschaffung ein gewisses Maß an Glaubwürdigkeit verleihen, sodass IEOs bis zu einem gewissen Grad vertrauenswürdig sind. Schließlich garantiert die Handelsplattform dem IEO ihren eigenen geschäftlichen Ruf. Dennoch sollte jeder eine gründliche Recherche durchführen, bevor er finanzielle Verpflichtungen eingeht.

Für Projekte, die über Handelsplattformen Gelder beschaffen möchten, ist IEO zweifellos eine vertrauenswürdige Lösung. Die meisten ICOs sind je nach Projektvision und Anwendungsfall schnell ausverkauft. Projekt-Tokens werden nach Verkaufsende auch auf der Handelsplattform gelistet.

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Vergleich zwischen IEO und ICO

Theoretisch scheint das Konzept von IEO dem ICO zu ähneln. Während der Ethereum-ICO-Blase von 2017 bis 2018 wurden täglich ICO-Aktivitäten gestartet. Viele Projekte haben erfolgreich Millionen von Dollar eingesammelt, aber es gab auch eine Reihe irreführender Produkte und regelrechte Betrügereien. Da niemand ICOs öffentlich „überprüfte“, entwickelte sich das Konzept schließlich zu IEOs, die viele für vertrauenswürdiger hielten. Viele ICOs haben gegen US-amerikanische Wertpapiergesetze verstoßen, was zu verschiedenen Klagen und Rückerstattungen an Anleger geführt hat.

Die Teilnahme an einem ICO hat sich als äußerst riskant erwiesen. Anleger müssen Bitcoin oder Ethereum an einen Smart Contract oder eine Website senden, in der Erwartung, Token zu erhalten. Jeder mit Grundkenntnissen in Smart Contracts und Webentwicklungsfähigkeiten kann eine schicke Website mit einer vielversprechenden Roadmap zusammenstellen und mit der Geldbeschaffung beginnen. Dies ist alles andere als ideal und birgt erhebliche Risiken für alle ICO-Investoren.

IEOs reduzieren diese Risiken erheblich. Investoren spritzen Gelder über die Wallet der Handelsplattform ein, anstatt Geld direkt an das Projekt zu senden. Aufgrund der sehr strengen Anforderungen werden Projekte, denen es an Glaubwürdigkeit mangelt, oder Teams, denen es an kommerziellem Bewusstsein mangelt, nicht in der Lage sein, ein IEO erfolgreich umzusetzen.

Darüber hinaus reduzieren IEOs im Vergleich zu ICOs das Risiko und erhöhen die Flexibilität. Die Token werden auf jeden Fall an der Börse gelistet, die den Verkauf organisiert. Für Anleger ist es bei Bedarf einfacher, aus dem Markt auszusteigen.

Risiken und Chancen von IEO

Auch wenn die Handelsplattform jeden IEO, an dem sie teilnimmt, streng prüft, kann sie Anlagerisiken dennoch nicht ausschließen. Es besteht eine gute Chance, dass das Projekt, das Gelder sammelt, seine Vision nicht erreichen wird. Unabhängig vom Wert des Tokens zum Zeitpunkt des IEO wirkt sich dieses Problem in der Regel negativ auf den Preis aus.

Allerdings kann IEO günstige Investitionsmöglichkeiten schaffen. Die Möglichkeit, kommende Token im Voraus zu kaufen und zu wissen, dass sie mit ausgezeichneter Liquidität am Markt gelistet werden, eröffnet einige Chancen. Allerdings werden nicht alle IEO-Token nach Handelseröffnung an Wert gewinnen.

Zusammenfassen

Weniger häufige IEOs haben dazu beigetragen, eine Handvoll weniger beliebter Projekte im Bereich der digitalen Währungen und Blockchain auszusortieren. Allerdings ist keine Methode narrensicher, aber IEOs sind zumindest auf dem richtigen Weg.

Natürlich bedeutet die Existenz von IEOs nicht, dass jeder in diese Produkte investieren sollte. Unabhängig davon, welche Methode Ihr Unternehmen und Ihr Projekt zur Kapitalbeschaffung nutzen, sollten Sie jederzeit eine Due-Diligence-Prüfung durchführen. Die Bereitstellung von Mitteln für IEOs hat in der Tat viele Vorteile, doch die damit verbundenen Risiken dürfen nicht ignoriert werden.

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