Inhaltsverzeichnis
Einführung
Was ist ein K-Liniendiagramm?
Wie funktioniert das K-Linien-Diagramm?
Wie liest man ein K-Linien-Diagramm?
Welche Informationen können K-Linien-Diagramme nicht liefern?
Was ist das durchschnittliche K-Linien-Diagramm (Heikin-Ashi)?
Zusammenfassen
Einführung
Für Anfänger in der Welt des Tradings oder Investierens können Trading-Charts wie eine Bibel wirken. Manche Menschen investieren ausschließlich auf der Grundlage ihrer Intuition und subjektiven Annahmen. Während dieser auf Glück basierende Ansatz bei steigenden Marktbedingungen gelegentlich funktioniert, funktioniert er auf lange Sicht möglicherweise nicht unbedingt.
Handeln und Investieren sind im Wesentlichen Spiele des Wahrscheinlichkeits- und Risikomanagements. Daher ist das Verständnis von K-Line-Diagrammen der Schlüssel zu fast allen Anlagemethoden. In diesem Artikel wird erklärt, was K-Linien-Diagramme sind und wie man sie liest.
Was ist ein K-Liniendiagramm?
Ein Candlestick-Chart ist ein Finanzdiagramm, das Vermögenspreisänderungen innerhalb eines bestimmten Zeitraums grafisch darstellt. Wie der Name schon sagt, besteht es aus vielen Candlestick-Mustern, die jeweils denselben Zeitraum darstellen. Candlestick-Muster können jeden virtuellen Zeitrahmen darstellen, von Sekunden bis hin zu Jahren.
Die Geschichte der K-Linien-Diagramme lässt sich bis ins 17. Jahrhundert zurückverfolgen. Es wird allgemein angenommen, dass ein japanischer Reishändler namens Homma dieses Diagrammtool erfunden hat. Seine Ideen legten den Grundstein für die modernen Candlestick-Charts, die wir heute verwenden. Viele Nachzügler haben Hommas Erfindung optimiert und verbessert, der berühmteste von ihnen ist Charles Dow, einer der Begründer der modernen technischen Analyse.
Während Candlestick-Charts zur Analyse jeder anderen Art von Daten verwendet werden können, besteht ihr Hauptzweck darin, die Finanzmarktanalyse zu vereinfachen. Bei richtiger Anwendung kann es Händlern dabei helfen, die Wahrscheinlichkeit von Preisbewegungsergebnissen einzuschätzen. Auf dieser Grundlage können sich Händler und Anleger durch Marktanalysen eine persönliche Meinung bilden.
Wie funktioniert das K-Linien-Diagramm?
Bei der Erstellung eines Candlestick-Musters sind die folgenden Preispunkte erforderlich:
Eröffnungspreis – Die ersten Handelspreisdaten für einen Vermögenswert innerhalb eines bestimmten Zeitraums.
Hoher Preis – Die höchsten Handelspreisdaten für einen Vermögenswert innerhalb eines bestimmten Zeitraums.
Niedriger Preis – Die niedrigsten Handelspreisdaten für einen Vermögenswert innerhalb eines bestimmten Zeitraums.
Schlusskurs – Die letzten Handelspreisdaten für einen Vermögenswert innerhalb eines bestimmten Zeitraums.
Dieser Datensatz wird häufig zusammenfassend als „OHLC-Werte“ bezeichnet. Das Verhältnis zwischen den Eröffnungs-, Höchst-, Tiefst- und Schlusskursen bestimmt das Gesamterscheinungsbild des Candlestick-Musters.
Der Abstand zwischen dem Eröffnungskurs und dem Schlusskurs wird als „realer Körper“ bezeichnet, und der Abstand zwischen dem realen Körper und dem Höchst-/Tiefpreis wird Docht oder Schatten genannt. Der Abstand zwischen den Hoch- und Tiefpunkten eines Kerzenmusters wird als Candlestick-Range bezeichnet.
Wie liest man K-Linien-Diagramme?
Viele Händler glauben, dass die verschiedenen Diagramme zwar ähnliche Informationen liefern, Candlestick-Diagramme jedoch leichter zu verstehen sind als herkömmliche Balken- und Liniendiagramme. Über das K-Line-Diagramm können Händler die Preisdaten einfach einsehen und der gesamte Preistrend ist auf einen Blick klar.
Das Candlestick-Muster zeigt tatsächlich das Spiel zwischen Bullen und Bären innerhalb eines bestimmten Zeitraums. Im Allgemeinen gilt: Je länger die Kerze, desto größer ist der Kauf- und Verkaufsdruck im gewählten Zeitrahmen. Wenn die Kerze kurz ist, bedeutet dies, dass der Höchst- (oder Tiefstpreis) im ausgewählten Zeitrahmen nahe am Schlusskurs lag.
Farben und Einstellungen können von Zeichenwerkzeug zu Zeichenwerkzeug variieren. Wenn der Körper unter normalen Umständen grün ist, bedeutet dies, dass der Schlusskurs des Vermögenswerts höher war als der Eröffnungspreis. Rot bedeutet, dass der Preis im ausgewählten Zeitraum gefallen ist, d. h. der Schlusskurs war niedriger als der Eröffnungspreis.
Einige Chartisten bevorzugen Schwarz und Weiß, wobei im Diagramm kein Grün und Rot verwendet wird, sondern stattdessen leere Flächen zur Anzeige steigender Preise und durchgehendes Schwarz zur Anzeige fallender Preise verwendet werden.
Welche Informationen können K-Linien-Diagramme nicht liefern?
Candlestick-Charts sind nützlich, um sich einen allgemeinen Überblick über die Preisentwicklung zu verschaffen, liefern aber möglicherweise nicht alle notwendigen Daten für eine umfassende Analyse. Beispielsweise kann ein K-Liniendiagramm die Veränderungen zwischen Eröffnungs- und Schlusskurs nicht im Detail darstellen, sondern nur den Abstand zwischen zwei Punkten (und dem höchsten und niedrigsten Preis).
Während beispielsweise die Dochte eines Candlestick-Charts zwar das Hoch und Tief des Zeitraums anzeigen, können wir nicht sagen, welcher Preispunkt zuerst eingetreten ist. Die meisten Diagrammtools unterstützen jedoch das Ändern von Zeitrahmen, sodass Händler heranzoomen können, um Trends in kürzeren Zeitrahmen anzuzeigen und detaillierte Informationen zu erhalten.
Candlestick-Charts können auch viele Informationen zu Marktstörungen enthalten, was insbesondere bei Charts mit kürzeren Zeitrahmen der Fall ist. Darüber hinaus ändert sich die K-Linie schnell und ist schwer zu interpretieren.
Was ist das durchschnittliche K-Linien-Diagramm (Heikin-Ashi)?
Bisher haben wir das traditionelle K-Linien-Diagramm besprochen, das seinen Ursprung in Japan hat. Es gibt jedoch auch andere Möglichkeiten, Candlestick-Chart-Daten zu berechnen. Zum Beispiel die Technologie des durchschnittlichen K-Liniendiagramms (Heikin-Ashi).
Heikin-Ashi steht auf Japanisch für „durchschnittlicher Standard“. Diese Art von Candlestick-Chart basiert auf einer verbesserten Formel, die Durchschnittspreisdaten verwendet, mit dem Hauptziel, Preisschwankungen zu eliminieren und Marktstörungen herauszufiltern. Daher erleichtert die Verwendung von durchschnittlichen K-Linien-Diagrammen die Bestimmung von Spotmarkttrends, Preismustern und potenziellen Umkehrungen.
Händler kombinieren häufig durchschnittliche K-Linien-Diagramme mit regulären K-Linien-Diagrammen, um nicht durch falsche Signale in die Irre geführt zu werden und die Chance zu erhöhen, Markttrends zu erkennen. In einem durchschnittlichen K-Linien-Diagramm weist eine grün-weiße Kerze ohne unteren Docht normalerweise auf einen starken Aufwärtstrend hin, während eine rot-schwarze Kerze ohne oberen Docht auf einen starken Abwärtstrend hinweisen kann.
Obwohl das durchschnittliche K-Liniendiagramm wie andere technische Analysemethoden ein leistungsstarkes Werkzeug ist, weist es dennoch entsprechende Einschränkungen auf. Da diese Diagramme Durchschnittspreisdaten verwenden, müssen sie möglicherweise über einen längeren Zeitraum betrachtet werden, um Entwicklungen zu erkennen. Darüber hinaus zeigen sie keine Preisunterschiede und können andere Preisdaten verdecken.
Zusammenfassen
Candlestick-Charts sind eines der am häufigsten von allen Händlern und Anlegern verwendeten Basisinstrumente. Dieses Diagramm bietet die Flexibilität, Daten in verschiedenen Zeitrahmen zu analysieren und bietet außerdem einen klaren Überblick über die Preisbewegung eines bestimmten Vermögenswerts.
Wenn Sie umfassende Recherchen zu K-Linien-Diagrammen und -Mustern durchführen können, gut in der Analyse sind und über genügend praktische Erfahrung verfügen, können Händler bei Markttransaktionen einen Vorteil haben. Die meisten Händler und Investoren glauben jedoch, dass es nicht wissenschaftlich ist, sich ausschließlich auf K-Linien-Diagramme zu verlassen, und dass sie mit anderen Methoden (z. B. der Fundamentalanalyse) kombiniert werden müssen, um korrekte Urteile zu fällen.