Wichtige Erkenntnisse

• Leased Proof of Stake (LPoS) ist eine Variante von Proof of Stake (PoS), bei der Token-Inhaber ihr Guthaben an vollständige Nodes delegieren können, ohne dabei das Eigentum oder die Kontrolle über ihre Gelder aufzugeben.

• Vollständige Nodes nutzen das geleaste Stake, um ihre Chance zu erhöhen, den nächsten Block zu produzieren, und geben einen Teil der verdienten Transaktionsgebühren an die Leaser ab.

• Geleaste Tokens sind während der Leasingdauer im Wallet des Inhabers gesperrt und können jederzeit zurückgerufen werden, sodass der Inhaber die volle Kontrolle behält.

• LPoS senkt die Einstiegshürde für Nutzer, die Staking-Rewards verdienen möchten, aber weder über die technische Einrichtung noch über ein Token-Guthaben verfügen, um selbst einen vollständigen Node zu betreiben.

Einführung

Leased Proof of Stake ist ein Konsensalgorithmus, der das herkömmliche Proof-of-Stake-Modell um eine Leasing-Funktion erweitert. Anstatt von jedem Token-Inhaber zu verlangen, seinen eigenen Node zu betreiben, ermöglicht LPoS den Inhabern, ihr Token-Guthaben an einen Betreiber eines vollständigen Nodes zu delegieren. Der Node nutzt dieses kombinierte Stake, um seine Chancen zu verbessern, für die Validierung des nächsten Blocks ausgewählt zu werden. Im Gegenzug teilt der Node-Betreiber typischerweise einen Teil der entstehenden Transaktionsgebühren mit den Leasern.

LPoS wurde entwickelt, um die Teilnahme an der Netzwerksicherheit zugänglicher zu machen. Das Betreiben eines vollständigen Nodes erfordert eine konstante Verfügbarkeit, technisches Wissen und ein großes Token-Guthaben. LPoS beseitigt diese Hürden, indem es Token-Eigentum von der Node-Betriebsaufgabe trennt.

So funktioniert Leased Proof of Stake

Token-Leasing

In einem LPoS-Netzwerk können Token-Inhaber ihre Bestände an einen vollständigen Node leasen. Dabei werden die Tokens im eigenen Wallet des Inhabers gesperrt, statt sie zu übertragen. Da die Tokens weiterhin unter der Kontrolle des Leasers bleiben, bringt Staking per Leasing den Nutzer nicht in das Gegenparteirisiko, das mit dem Node-Betreiber verbunden wäre.

Die geleasten Tokens erhöhen das gesamte Stake-Gewicht des Nodes. In Proof-of-Stake-Systemen führt ein höheres Stake-Gewicht im Allgemeinen zu einer höheren Wahrscheinlichkeit, für die Produktion des nächsten Blocks ausgewählt zu werden. Wenn der Node Transaktionsgebühren aus dem von ihm produzierten Block verdient, verteilt er einen Anteil an die Wallets, die ihm geleaste Tokens zur Verfügung gestellt haben.

Leaser können ihre Lease jederzeit kündigen und die volle Nutzung ihrer Tokens zurückerhalten. Diese Flexibilität unterscheidet sich von manchen anderen Staking-Modellen, die mit festen Sperrfristen verbunden sind.

Vollständige Nodes und Netzwerksicherheit

Vollständige Nodes in einem LPoS-Netzwerk tragen die Verantwortung für die Validierung von Transaktionen und das Erstellen von Blöcken. Ein Node mit mehr geleastem Stake hinter sich hat einen stärkeren Einfluss auf das Netzwerk. Das schafft einen Anreiz für Node-Betreiber, eine gute Performance aufrechtzuerhalten und Rewards fair zu teilen, um Leaser anzuziehen.

LPoS kann die Sicherheit außerdem verbessern, indem es für einen Angreifer schwieriger wird, das Stake anzusammeln, das für einen 51%-Angriff nötig ist. Wenn Tokens weit über viele Leaser verteilt sind, wird das Zusammenführen von ausreichend Stake für einen Angriff kostspieliger.

LPoS vs. DPoS

LPoS wird manchmal mit Delegated Proof of Stake (DPoS) verglichen, aber die beiden unterscheiden sich in der Struktur. Bei DPoS wählen Token-Inhaber eine feste Anzahl von Delegierten, die die Blöcke in ihrem Namen produzieren. Die Delegiertenliste wird durch Stimmen bestimmt, und die Delegierten haben eine erhebliche Autorität im Netzwerk.

In LPoS gibt es keinen festen Pool an Delegierten. Jeder vollständige Node kann geleastes Stake erhalten, und der Leaser behält das volle Eigentum an seinen Tokens während des gesamten Prozesses. LPoS führt tendenziell zu einem offeneren Validator-Set, während DPoS die Macht unter einer kleineren Anzahl gewählter Delegierter konzentrieren kann.

Vorteile und Grenzen von LPoS

LPoS senkt die Teilnahmehürde für Token-Inhaber, die zur Netzwerksicherheit beitragen und potenziell Rewards verdienen möchten. Nutzer müssen keine Server-Infrastruktur warten oder durchgehend online bleiben. Die Leasing-Struktur bewahrt zudem die Token-Verwahrung (Custody), was ein wichtiger Unterschied zu Modellen ist, die verlangen, Tokens an einen Smart Contract oder einen Drittanbieter zu übertragen.

Auf der Seite der Einschränkungen hängt der Nutzen von LPoS von der Performance des Node-Betreibers und der von ihm angebotenen Aufteilung ab. Wenn ein Node offline geht oder hohe Gebühren verlangt, können Leaser weniger verdienen als erwartet. Nutzer sollten Node-Betreiber daher vor dem Leasen sorgfältig recherchieren. Außerdem sind geleaste Tokens gesperrt und können während des aktiven Leasings nicht für Transfers verwendet werden, auch wenn sie normalerweise mit kurzer Verzögerung zurückgerufen werden können.

FAQ

Was ist leased proof of stake?

Leased Proof of Stake ist ein Konsensmechanismus, der es Token-Inhabern ermöglicht, ihr Guthaben zur Blockvalidierung an einen vollständigen Node zu delegieren. Die Tokens bleiben im Wallet des Inhabers, und der Node nutzt das geleaste Stake, um seine Chancen zu erhöhen, Block-Rewards zu verdienen, die er anschließend mit den Leasern teilt.

Ist leased proof of stake sicher?

Bei LPoS verbleiben die Tokens im Wallet des Leasers und werden nicht an den Node-Betreiber übertragen, was das Verwahrungsrisiko begrenzt. Nutzer sollten jedoch beachten, dass geleaste Tokens gesperrt sind und während eines aktiven Leasings nicht übertragen werden können. Wie bei jedem Blockchain-Mechanismus gibt es außerdem netzwerkbezogene Risiken zu berücksichtigen.

Wie unterscheidet sich LPoS von regulärem Proof of Stake?

Beim standardmäßigen Proof of Stake validiert jeder Token-Inhaber Blöcke proportional zu seinem eigenen Stake. LPoS ergänzt eine Leasing-Schicht, die es Inhabern ermöglicht, ihr Stake hinter einem einzigen vollständigen Node zu bündeln, ohne selbst einen Node zu betreiben. Dadurch wird die Teilnahme auch für Nutzer mit kleineren Guthaben oder begrenzten technischen Ressourcen zugänglich.

Welche Blockchain nutzte zuerst leased Proof of Stake?

Waves war die erste große Blockchain, die LPoS einführte und die Leasing-Funktion im Mai 2017 startete. Das Waves-Netzwerk kombiniert LPoS mit dem Waves-NG-Protokoll, um eine höhere Transaktionsdurchsatzrate zu erreichen als herkömmliche Proof-of-Stake-Blockchains.

Kann ich eine Lease jederzeit kündigen?

In den meisten LPoS-Implementierungen kann der Leaser die Lease jederzeit kündigen und die volle Nutzung seiner Tokens zurückerhalten. Der genaue Kündigungsprozess und ggf. eine Wartezeit hängen von der jeweiligen Netzwerk-Implementierung ab. Nutzer sollten die Bedingungen des von ihnen gewählten Nodes oder Netzwerks prüfen, bevor sie leasen.

Schlussgedanken

Leased Proof of Stake bietet einen gut zugänglichen Mittelweg zwischen passivem Token-Halten und aktivem Node-Betrieb. Indem LPoS es jedem Inhaber ermöglicht, Stake an einen vollständigen Node zu delegieren und dabei die Kontrolle zu behalten, erweitert es die Beteiligung an der Netzwerksicherheit, ohne technisches Know-how vorauszusetzen.

Weiterführende Lektüre

• Proof of Work vs. Proof of Stake

• Delegated Proof of Stake erklärt

• Was ist Layer 1 in der Blockchain?

• Was sind Nodes?

• Was ist Liquid Staking?

Haftungsausschluss: Diese Inhalte werden Ihnen "wie besehen" ausschließlich zu allgemeinen Informations- und Bildungszwecken bereitgestellt, ohne irgendeine Zusicherung oder Gewährleistung. Dies ist nicht als Finanz-, Rechts- oder sonstige professionelle Beratung zu verstehen und soll auch nicht dazu dienen, den Kauf eines bestimmten Produkts oder einer bestimmten Dienstleistung zu empfehlen. Sie sollten sich an geeignete professionelle Berater wenden, um Ihre eigene Beratung einzuholen. Wenn Inhalte von einem Drittanbieter beigesteuert wurden, beachten Sie bitte, dass die dort geäußerten Ansichten dem Drittanbieter gehören und nicht notwendigerweise die Ansichten von Binance Academy widerspiegeln. Die Preise für digitale Vermögenswerte können stark schwanken. Der Wert Ihrer Anlage kann steigen oder fallen, und Sie erhalten möglicherweise nicht den investierten Betrag zurück. Sie sind allein für Ihre Anlageentscheidungen verantwortlich, und Binance Academy haftet nicht für Verluste, die Ihnen möglicherweise entstehen. Weitere Informationen finden Sie in unseren Nutzungsbedingungen, der Risikowarnung und den Binance-Academy-AGB.