Der Kryptowährungsmarkt ist für seine Volatilität bekannt, die Preise schwanken stark und manchmal ohne Vorwarnung. Für Anleger kann es schwierig sein, den richtigen Zeitpunkt zum Kaufen oder Verkaufen zu bestimmen. Hier kommt der Crypto Fear and Greed Index ins Spiel. In diesem Artikel werden wir uns diesen Index und seine Funktionsweise genauer ansehen.
Was ist der Angst- und Gier-Index?
Der Crypto Fear and Greed Index ist ein Tool, mit dem Anleger die Stimmung auf dem Kryptowährungsmarkt messen. Er analysiert verschiedene Datenquellen, um festzustellen, ob Anleger optimistisch oder pessimistisch gegenüber dem Markt sind. Der Index reicht von 0 bis 100, wobei ein Wert von 0 extreme Angst und ein Wert von 100 extreme Gier anzeigt.
Wie funktioniert es?
Der Crypto Fear and Greed Index berücksichtigt eine Vielzahl von Faktoren, um seinen Wert zu ermitteln. Einige dieser Faktoren sind Social-Media-Aktivitäten, Marktvolatilität, Handelsvolumen und Umfragedaten. Der Index verwendet einen proprietären Algorithmus, um diese Faktoren zu analysieren und einen Wert zu generieren. Dieser Wert wird dann verwendet, um die Stimmung der Anleger einzuschätzen und Einblicke in den aktuellen Zustand des Marktes zu geben.
Der Crypto Fear and Greed Index berechnet täglich einen Wert zwischen 0 und 100. Die Skala des Index ist basierend auf seiner Punktzahl in vier Kategorien unterteilt:
Extreme Angst (orange) reicht von 0 bis 24.
Angst (bernsteinfarben/gelb) reicht von 25 bis 49.
Gier (hellgrün) reicht von 50 bis 74.
Extreme Gier (grün) reicht von 75 bis 100.
Zur Berechnung des Indexwerts kombiniert Alternative.me fünf verschiedene Marktfaktoren, die jeweils unterschiedlich gewichtet sind. Seit Juli 2021 konzentriert sich der Index ausschließlich auf Bitcoin-bezogene Daten aufgrund seiner starken Korrelation mit dem Preis und der Stimmung des gesamten Kryptowährungsmarktes. Das Unternehmen plant jedoch, seine Abdeckung in Zukunft auf andere wichtige Kryptowährungen wie Ether (ETH) und BNB auszuweiten.
Die fünf im Index verwendeten Marktfaktoren sind:
Die Volatilität (25 % des Index) misst den aktuellen Wert von Bitcoin anhand von Durchschnittswerten der letzten 30 und 90 Tage. Dabei verwendet der Index die Volatilität als Ersatz für die Unsicherheit auf dem Markt.
Marktdynamik/-volumen (25 % des Index) vergleicht das aktuelle Handelsvolumen und die Marktdynamik von Bitcoin mit den Durchschnittswerten der letzten 30 und 90 Tage und kombiniert sie. Konsequente Käufe mit hohem Volumen deuten auf eine positive oder gierige Marktstimmung hin.
In den sozialen Medien (15 % des Index) wird die Anzahl der Twitter-Hashtags mit Bezug zu Bitcoin und deren Interaktionsrate untersucht. Eine konstante und ungewöhnlich hohe Anzahl von Interaktionen deutet in der Regel eher auf Marktgier als auf Angst hin.
Die Bitcoin-Dominanz (10 % des Index) misst die Dominanz von BTC auf dem Markt. Eine erhöhte Marktdominanz zeigt neue Investitionen in die Münze und die mögliche Umverteilung von Mitteln aus Altcoins.
Google Trends (10 % des Index) verwendet Google Trends-Daten für Bitcoin-bezogene Suchanfragen, um Einblicke in die Marktstimmung zu geben. Ein Anstieg der Suchanfragen nach „Bitcoin-Betrug“ würde beispielsweise auf mehr Angst auf dem Markt hinweisen.
Umfrageergebnisse (15 % Indexwert) – Derzeit seit einiger Zeit pausiert.
Der Crypto Fear and Greed Index bietet wertvolle Einblicke in die Marktstimmung und erfreut sich bei Händlern und Investoren in der Kryptowährungsbranche großer Beliebtheit. Es ist jedoch wichtig zu beachten, dass der Index nicht der einzige Faktor bei Anlageentscheidungen sein sollte und in Verbindung mit anderen Analysetools verwendet werden sollte.
Wer hat den Crypto Fear and Greed Index erstellt und pflegt ihn?
Der Crypto Fear and Greed Index wird von einem unabhängigen Finanzanalyseunternehmen namens Alternative.me erstellt und gepflegt. Das Unternehmen wurde 2017 gegründet und hat seinen Sitz in Wien, Österreich. Das Team hinter dem Index besteht aus Finanzanalysten, Softwareentwicklern und Datenwissenschaftlern, die sich der Bereitstellung genauer und aufschlussreicher Marktanalysen für Anleger verschrieben haben. Der Index hat bei Händlern und Investoren in der Kryptowährungsbranche an Popularität gewonnen und wird heute häufig als Instrument zur Einschätzung der Marktstimmung verwendet.
Was beeinflusst den Crypto Fear and Greed Index?
Es gibt mehrere Faktoren, die den Crypto Fear and Greed Index beeinflussen können. Dazu gehören Marktnachrichten, politische Ereignisse und Wirtschaftsdaten. Wenn es beispielsweise negative Nachrichten über eine bestimmte Kryptowährung gibt oder ein großer Hackerangriff stattfindet, kann dies bei den Anlegern Angst auslösen und den Indexwert senken. Wenn es andererseits positive Nachrichten oder eine große Entwicklung in der Branche gibt, kann dies bei den Anlegern Gier auslösen und den Indexwert erhöhen.
Woraus besteht der Index?
Der Crypto Fear and Greed Index setzt sich aus einer Reihe von Kennzahlen zusammen, darunter Marktdynamik, Handelsvolumen, Stimmung in den sozialen Medien und Umfragen unter Anlegern. Diese Kennzahlen werden mithilfe eines proprietären Algorithmus kombiniert, um den endgültigen Wert zu ermitteln. Der Index wird täglich aktualisiert und bietet Anlegern eine Echtzeit-Momentaufnahme der Marktstimmung.
Ist der Index vertrauenswürdig?
Der Crypto Fear and Greed Index ist zu einem beliebten Tool unter Investoren geworden, aber es ist wichtig zu verstehen, dass er nicht unfehlbar ist. Wie jedes Tool sollte er in Verbindung mit anderen Indikatoren und Analysen verwendet werden. Darüber hinaus ist der Index nur so zuverlässig wie die Daten, die zu seiner Erstellung verwendet werden. Wenn die Datenquellen fehlerhaft oder verzerrt sind, kann dies die Genauigkeit des Indexwerts beeinträchtigen.
Abschluss
Der Crypto Fear and Greed Index ist ein wertvolles Tool für Anleger, die den Überblick über den Kryptowährungsmarkt behalten möchten. Er bietet eine Echtzeit-Momentaufnahme der Anlegerstimmung und kann zur Unterstützung von Handelsentscheidungen verwendet werden. Es ist jedoch wichtig, dieses Tool in Verbindung mit anderen Analysen zu verwenden und seine Einschränkungen zu verstehen. Auf diese Weise können Anleger fundierte Entscheidungen treffen und die Volatilität des Kryptowährungsmarktes mit größerer Zuversicht meistern.
