Erste Lektion des Tradings: Berechne zuerst, wie viel du verlieren kannst, dann, wie viel du verdienen kannst | Disziplin bei der Positionsgröße | Erste Lektion des Tradings |
Anfänger fragen beim Einstieg meist als Erstes: Wie viel kann ich mit diesem Trade verdienen? Die erste Lektion sollte lauten: Wie viel kann ich mit diesem Trade höchstens verlieren?
Denn Gewinne sind eine Wahrscheinlichkeitsfrage, Verluste eine Rechenaufgabe. Die Wahrscheinlichkeit kannst du nicht kontrollieren, die Rechnung schon.
Ein ganz einfacher Vergleich: Angenommen, jeder Verlust macht 2,64 % deines Kontos aus und du liegst zehnmal hintereinander falsch (zehn Fehltrades in Folge sind völlig normal, besonders wenn du gerade deine Methode gewechselt hast): 0,9736 hoch zehn ist ungefähr 0,765. Von deinem Konto bleiben also 76,5 %, der Rückgang beträgt 23,5 %.
Wenn du bei zehn Fehltrades in Folge pro Trade 10 % deines Kontos verlierst: 0,9 hoch zehn ist ungefähr 0,349. Von deinem Konto bleiben nur 35 %, der Rückgang beträgt 65 %.
Gleiches Urteilsvermögen, gleich viele Fehltrades in Folge – der einzige Unterschied ist die Positionsgröße und der Stop-Loss. Das Ergebnis unterscheidet sich um 40 Prozentpunkte.
Deshalb setze ich das Positionsmanagement vor jede technische Analyse. Die Technik entscheidet, wie viel du verdienst, wenn du gewinnst. Die Positionsgröße entscheidet, ob du lange genug überlebst, um diesen Tag zu erleben.
Drei eiserne Regeln, von denen ich niemals abrücke:
**Erstens: Niemals eine Verlustposition aufstocken.** Das ist die häufigste Art, das Konto zu sprengen – keine kommt öfter vor. Wenn du aufstockst, gleichst du nicht einfach deinen Einstandskurs aus, sondern machst aus einem kleinen Fehler einen, den du nicht mehr verkraften kannst.
**Zweitens: Erst das Kapital sichern, dann über Gewinne sprechen.** Sobald du einen Buchgewinn hast, ziehst du den Stop-Loss auf den Einstandskurs. Damit wird aus einem riskanten Trade ein Trade ohne Risiko – erst dann kannst du über weiteres Gewinnpotenzial sprechen.
**Drittens: Niemals das ganze Konto einsetzen.** Wer voll investiert ist, bekommt keine zweite Chance. Der Markt wird dir eine zweite Chance geben – vorausgesetzt, du hast noch Munition.
Ehrlich gesagt: Diese drei Regeln habe ich nicht von Anfang an verstanden. Als ich das erste Mal aufstockte, sagte ich mir: Nur dieses eine Mal. Beim zweiten Mal achtete ich schon gar nicht mehr auf den Stop-Loss.
Wie viel Prozent deines Kontos riskierst du aktuell mit dem Stop-Loss pro Trade?
Anfänger fragen beim Einstieg meist als Erstes: Wie viel kann ich mit diesem Trade verdienen? Die erste Lektion sollte lauten: Wie viel kann ich mit diesem Trade höchstens verlieren?
Denn Gewinne sind eine Wahrscheinlichkeitsfrage, Verluste eine Rechenaufgabe. Die Wahrscheinlichkeit kannst du nicht kontrollieren, die Rechnung schon.
Ein ganz einfacher Vergleich: Angenommen, jeder Verlust macht 2,64 % deines Kontos aus und du liegst zehnmal hintereinander falsch (zehn Fehltrades in Folge sind völlig normal, besonders wenn du gerade deine Methode gewechselt hast): 0,9736 hoch zehn ist ungefähr 0,765. Von deinem Konto bleiben also 76,5 %, der Rückgang beträgt 23,5 %.
Wenn du bei zehn Fehltrades in Folge pro Trade 10 % deines Kontos verlierst: 0,9 hoch zehn ist ungefähr 0,349. Von deinem Konto bleiben nur 35 %, der Rückgang beträgt 65 %.
Gleiches Urteilsvermögen, gleich viele Fehltrades in Folge – der einzige Unterschied ist die Positionsgröße und der Stop-Loss. Das Ergebnis unterscheidet sich um 40 Prozentpunkte.
Deshalb setze ich das Positionsmanagement vor jede technische Analyse. Die Technik entscheidet, wie viel du verdienst, wenn du gewinnst. Die Positionsgröße entscheidet, ob du lange genug überlebst, um diesen Tag zu erleben.
Drei eiserne Regeln, von denen ich niemals abrücke:
**Erstens: Niemals eine Verlustposition aufstocken.** Das ist die häufigste Art, das Konto zu sprengen – keine kommt öfter vor. Wenn du aufstockst, gleichst du nicht einfach deinen Einstandskurs aus, sondern machst aus einem kleinen Fehler einen, den du nicht mehr verkraften kannst.
**Zweitens: Erst das Kapital sichern, dann über Gewinne sprechen.** Sobald du einen Buchgewinn hast, ziehst du den Stop-Loss auf den Einstandskurs. Damit wird aus einem riskanten Trade ein Trade ohne Risiko – erst dann kannst du über weiteres Gewinnpotenzial sprechen.
**Drittens: Niemals das ganze Konto einsetzen.** Wer voll investiert ist, bekommt keine zweite Chance. Der Markt wird dir eine zweite Chance geben – vorausgesetzt, du hast noch Munition.
Ehrlich gesagt: Diese drei Regeln habe ich nicht von Anfang an verstanden. Als ich das erste Mal aufstockte, sagte ich mir: Nur dieses eine Mal. Beim zweiten Mal achtete ich schon gar nicht mehr auf den Stop-Loss.
Wie viel Prozent deines Kontos riskierst du aktuell mit dem Stop-Loss pro Trade?
