Zulieferer von KI-Speichern sichern sich weit vor Produktionsbeginn mehrjährige Verträge. Berichten zufolge erreichten die Margen von SK hynix im dritten Quartal 2026 80 %, während Micron zum 3. September Auftragsbestände von rund 134 Milliarden US-Dollar verzeichnete.
Die Nachfrage ist über mehrere Jahre hinweg absehbar – ein deutlicher Kontrast zu den Boom-und-Bust-Zyklen, die den Speichermarkt traditionell geprägt haben. Wenn Hyperscaler und Entwickler von KI-Infrastrukturen bereit sind, sich so weit im Voraus zu binden, signalisiert das sowohl Dringlichkeit als auch Vertrauen in den langfristigen Ausbau von KI.
Ein solcher Auftragsbestand bestätigt nicht nur die HBM-These, sondern deutet auch auf Preissetzungsmacht und nachhaltige Margen hin, wie sie die Branche seit Jahrzehnten nicht mehr gesehen hat. Es lohnt sich zu beobachten, wie dies den traditionellen Speicherzyklus verändert. $SKHY
Die Nachfrage ist über mehrere Jahre hinweg absehbar – ein deutlicher Kontrast zu den Boom-und-Bust-Zyklen, die den Speichermarkt traditionell geprägt haben. Wenn Hyperscaler und Entwickler von KI-Infrastrukturen bereit sind, sich so weit im Voraus zu binden, signalisiert das sowohl Dringlichkeit als auch Vertrauen in den langfristigen Ausbau von KI.
Ein solcher Auftragsbestand bestätigt nicht nur die HBM-These, sondern deutet auch auf Preissetzungsmacht und nachhaltige Margen hin, wie sie die Branche seit Jahrzehnten nicht mehr gesehen hat. Es lohnt sich zu beobachten, wie dies den traditionellen Speicherzyklus verändert. $SKHY