Aave hat seine Märkte V3 und V4 am 30.10. um 13:57 UTC wieder geöffnet, nach etwa 16 Stunden Stillstand infolge des Binance-Hacks. Die $AAVE bekam den Schock zu spüren, aber nicht aus dem Grund, den viele vermutet haben.
29.10., 20:24 UTC: Eine Binance-Hot-Wallet beginnt, sich zu leeren (Bericht von LlamaRisk im Aave-Governance-Forum).
20:58 bis 21:01: Eine Adresse aus dem Cluster hinterlegt 60 M USDT auf Aave V3 Ethereum und leiht sich 19 762 WETH im Wert von etwa 44,6 M$. So tauscht sie einfrierbare Stablecoins gegen liquide ETH.
21:42 bis 23:04: Die Guardian-Multisigs frieren 175 V3-Reserven auf 16 Netzwerken und 117 auf V4 ein. Abhebungen, Rückzahlungen und Liquidierungen bleiben möglich. Während des Freeze sind die Zinssätze auf 10 % APR gedeckelt, und 3,7 Mrd. $ an Kreditkapazität bei V3 werden gestrichen.
30.10., 13:57: Wiedereröffnung. Neun Assets (USDT, USDC, USDT0, POL, WAVAX, sAVAX, XAUt, PAXG, OP) bleiben bei LTV 0 und können nicht als Sicherheiten für neue Kredite verwendet werden.
Die Erzählung „Aave sitzt auf toxischen Schulden fest“ hält einem Blick auf die Zahlen nicht stand: Die Position weist 59,9 M$ an Sicherheiten gegenüber 43,8 M$ Schulden auf und kann somit normal liquidiert werden. Auf Binance fiel die $AAVE von 133,53 $ vor dem Hack auf 118,83 $ zum Stundenschluss (-11 %) und stieg heute Abend auf 126,6 $ (-5,2 %), fast wie die $ETH (-4,5 %). LlamaRisk merkt an, dass der Angreifer AAVE, LINK und UNI gegen ETH verkauft.
Meine Einschätzung: Der eigentliche Test ist die Aufhebung der LTV-0-Beschränkungen und die Rückkehr der Zinssätze zum Normalniveau. Wenn die $AAVE über dem Tiefststand von 115,2 $ bleibt und diese Assets ihren Status zurückerlangen, werden 133 $ wieder zu einem plausiblen Kursziel. Verkauft der Angreifer weiterhin AAVE oder eskaliert die Debatte über die Guardians, ist eine Rückkehr in Richtung 115 $ weiterhin möglich.
Ein 16-stündiger Freeze, beschlossen von Multisigs: notwendiger Schutz oder ein Verstoß gegen den Geist von DeFi?
#Aave #DeFi
29.10., 20:24 UTC: Eine Binance-Hot-Wallet beginnt, sich zu leeren (Bericht von LlamaRisk im Aave-Governance-Forum).
20:58 bis 21:01: Eine Adresse aus dem Cluster hinterlegt 60 M USDT auf Aave V3 Ethereum und leiht sich 19 762 WETH im Wert von etwa 44,6 M$. So tauscht sie einfrierbare Stablecoins gegen liquide ETH.
21:42 bis 23:04: Die Guardian-Multisigs frieren 175 V3-Reserven auf 16 Netzwerken und 117 auf V4 ein. Abhebungen, Rückzahlungen und Liquidierungen bleiben möglich. Während des Freeze sind die Zinssätze auf 10 % APR gedeckelt, und 3,7 Mrd. $ an Kreditkapazität bei V3 werden gestrichen.
30.10., 13:57: Wiedereröffnung. Neun Assets (USDT, USDC, USDT0, POL, WAVAX, sAVAX, XAUt, PAXG, OP) bleiben bei LTV 0 und können nicht als Sicherheiten für neue Kredite verwendet werden.
Die Erzählung „Aave sitzt auf toxischen Schulden fest“ hält einem Blick auf die Zahlen nicht stand: Die Position weist 59,9 M$ an Sicherheiten gegenüber 43,8 M$ Schulden auf und kann somit normal liquidiert werden. Auf Binance fiel die $AAVE von 133,53 $ vor dem Hack auf 118,83 $ zum Stundenschluss (-11 %) und stieg heute Abend auf 126,6 $ (-5,2 %), fast wie die $ETH (-4,5 %). LlamaRisk merkt an, dass der Angreifer AAVE, LINK und UNI gegen ETH verkauft.
Meine Einschätzung: Der eigentliche Test ist die Aufhebung der LTV-0-Beschränkungen und die Rückkehr der Zinssätze zum Normalniveau. Wenn die $AAVE über dem Tiefststand von 115,2 $ bleibt und diese Assets ihren Status zurückerlangen, werden 133 $ wieder zu einem plausiblen Kursziel. Verkauft der Angreifer weiterhin AAVE oder eskaliert die Debatte über die Guardians, ist eine Rückkehr in Richtung 115 $ weiterhin möglich.
Ein 16-stündiger Freeze, beschlossen von Multisigs: notwendiger Schutz oder ein Verstoß gegen den Geist von DeFi?
#Aave #DeFi
