Am Sonntagnachmittag habe ich mir die Liquidationsverteilung für den $BTC -Kontrakt angesehen. Mein Fazit vorweg: Kurzfristig rechne ich eher damit, dass der Kurs erst nach unten sweeped, bevor es wieder nach oben geht.
Die erste Grafik zeigt die von mir anhand der Veränderungen des Open Interest bei Binance-Futures in den letzten 7 Tagen geschätzte Liquidationsverteilung. Es ist keine fertige Heatmap. Ich gehe von mehreren Hebelstufen zwischen 10x und 100x aus und habe bereits abgefischte Kursniveaus herausgerechnet. Es geht nur um die Lage, nicht um die absoluten Beträge. Der aktuelle Kurs liegt bei etwa 80500. Oberhalb davon ist es zwischen 80500 und 81000 fast leer. Der erste nennenswerte Bereich mit Short-Liquidationen liegt zwischen 81100 und 81600. Weiter oben wird es erst bei 82900–83100 und um 85300 wieder dichter. Unterhalb des aktuellen Kurses liegen die Bereiche näher: Zwischen 79000 und 79200 befindet sich eine Long-Liquidationszone, direkt neben dem Tief des gestrigen Dochts bei 79179. Der größte Bereich liegt bei etwa 78000. Das eine Niveau ist weniger als 2 % entfernt, das andere über 3 %. Der Markt sucht Liquidität normalerweise zuerst in der Nähe.
Ein Blick auf die Großanleger: Das Long-Short-Verhältnis der Großanleger, gemessen an ihren Positionen, ist von 1.77 gestern Mittag auf aktuell 1.66 gesunken. Bei den Konten der Kleinanleger liegt das Long-Short-Verhältnis weiterhin bei 2.09. Das heißt: Die Großanleger bauen still und leise ihre Long-Positionen ab, während sich bei den Kleinanlegern kaum etwas tut. Das Open Interest ist von 96300 BTC um 4 Uhr heute früh auf etwa 93400 gesunken, während der Kurs weitgehend seitwärts lief. Da steigen also Leute aus, statt dass neues Geld in den Markt kommt. Der jüngste Funding-Satz liegt bei 0.0094 % – Long-Trader zahlen weiterhin.
Deshalb würde ich bei 80500 keine Long-Position hinterherjagen. Ich warte darauf, dass der Kurs in den Bereich zwischen 79200 und 78500 fällt und dort Liquidität abholt. Wenn er kurz darunter sticht und schnell wieder über 79200 steigt, ziehe ich einen kleinen Long-Einstieg in Betracht, mit einem Stop-Loss unter 77800. Sollte der Kurs stattdessen zuerst mit hohem Volumen über 81000 steigen, wäre das ein Zeichen, dass der Bereich darunter vorerst nicht abgefischt wird. Dann räume ich meinen Fehler ein und schaue auf die Short-Liquidationszonen bei 81600 und 83000.
Sonntags ist die Liquidität dünn, und Dochte können deutlich heftiger ausfallen als sonst. Also den Hebel nicht zu hoch einstellen.
Die erste Grafik zeigt die von mir anhand der Veränderungen des Open Interest bei Binance-Futures in den letzten 7 Tagen geschätzte Liquidationsverteilung. Es ist keine fertige Heatmap. Ich gehe von mehreren Hebelstufen zwischen 10x und 100x aus und habe bereits abgefischte Kursniveaus herausgerechnet. Es geht nur um die Lage, nicht um die absoluten Beträge. Der aktuelle Kurs liegt bei etwa 80500. Oberhalb davon ist es zwischen 80500 und 81000 fast leer. Der erste nennenswerte Bereich mit Short-Liquidationen liegt zwischen 81100 und 81600. Weiter oben wird es erst bei 82900–83100 und um 85300 wieder dichter. Unterhalb des aktuellen Kurses liegen die Bereiche näher: Zwischen 79000 und 79200 befindet sich eine Long-Liquidationszone, direkt neben dem Tief des gestrigen Dochts bei 79179. Der größte Bereich liegt bei etwa 78000. Das eine Niveau ist weniger als 2 % entfernt, das andere über 3 %. Der Markt sucht Liquidität normalerweise zuerst in der Nähe.
Ein Blick auf die Großanleger: Das Long-Short-Verhältnis der Großanleger, gemessen an ihren Positionen, ist von 1.77 gestern Mittag auf aktuell 1.66 gesunken. Bei den Konten der Kleinanleger liegt das Long-Short-Verhältnis weiterhin bei 2.09. Das heißt: Die Großanleger bauen still und leise ihre Long-Positionen ab, während sich bei den Kleinanlegern kaum etwas tut. Das Open Interest ist von 96300 BTC um 4 Uhr heute früh auf etwa 93400 gesunken, während der Kurs weitgehend seitwärts lief. Da steigen also Leute aus, statt dass neues Geld in den Markt kommt. Der jüngste Funding-Satz liegt bei 0.0094 % – Long-Trader zahlen weiterhin.
Deshalb würde ich bei 80500 keine Long-Position hinterherjagen. Ich warte darauf, dass der Kurs in den Bereich zwischen 79200 und 78500 fällt und dort Liquidität abholt. Wenn er kurz darunter sticht und schnell wieder über 79200 steigt, ziehe ich einen kleinen Long-Einstieg in Betracht, mit einem Stop-Loss unter 77800. Sollte der Kurs stattdessen zuerst mit hohem Volumen über 81000 steigen, wäre das ein Zeichen, dass der Bereich darunter vorerst nicht abgefischt wird. Dann räume ich meinen Fehler ein und schaue auf die Short-Liquidationszonen bei 81600 und 83000.
Sonntags ist die Liquidität dünn, und Dochte können deutlich heftiger ausfallen als sonst. Also den Hebel nicht zu hoch einstellen.