Der Coin auf Platz eins der Verlustliste fiel nach dem Herausrechnen eines Tages auf Platz fünf
Am 9. Oktober stieg DOT an einem Tag um 13,46 %.
Das war die größte Tageskerze unter zehn großen Assets in den vergangenen dreißig Tagen. Und genau diese Kerze brachte DOT auf Platz eins der Verlustliste.
Zunächst die Fakten. Vom 23. September bis zum 23. Oktober: einunddreißig abgeschlossene Tageskerzen, dreißig Tagesrenditen. Alle zehn Assets schlossen im Minus.
DOT verlor 1,40 % und hielt sich am besten; DOGE verlor 15,19 % und schnitt am schlechtesten ab. Dazwischen lagen 13,79 Prozentpunkte.
Der Abstand sieht ziemlich groß aus.
Rechnen wir anders. Ziehen wir bei jedem Asset seinen besten Tag von der kumulierten Rendite ab und erstellen die Rangliste neu.
Und das Ergebnis?
DOT landet bei -13,10 % und fällt von Platz eins auf Platz fünf. LINK fällt ebenfalls in diese Gruppe: von -4,23 % auf -13,08 %. AVAX rutscht von Platz acht auf Platz zehn, mit -18,10 %, und ist damit das Schlusslicht.
Der Abstand zwischen DOT und DOGE schrumpft von 13,79 auf 4,87 Prozentpunkte. Ein einziger Tag machte zweieinhalb Drittel des relativen Vorsprungs aus.
Der ganze Unterschied liegt in einem einzigen Tag.
Viele glauben, Platz eins auf der Verlustliste bedeute, dass ein Asset sich am besten gehalten hat. Tatsächlich sagt es nur, dass die schlimmsten Tage des Monats nicht auf dieses Asset entfielen – oder dass der eine Tag, der es traf, von anderen Tagen überlagert wurde.
Eines muss klar sein: Einen Tag herauszurechnen, ist ein willkürlicher Eingriff. Das beweist nicht, dass der Tag ungewöhnlich war, und bedeutet auch nicht, dass man ihn ignorieren sollte. Es beantwortet nur eine Frage: Wie sähe die Rangliste aus, wenn dieser Tag nicht stattgefunden hätte?
XRP ist das beste Gegenbeispiel. Es verlor 13,70 % und liegt damit auf dem drittletzten Platz, aber sein bester Tag brachte nur +2,45 %. Nach dem Herausrechnen liegt es bei -15,76 % und verschiebt sich lediglich um 2,06 Prozentpunkte. Es hatte schlicht keinen solchen Tag, auf den es sich stützen konnte – die Verluste waren real.
Bei DOT sieht es ganz anders aus. Der beste Tag brachte +13,46 %, der schlechteste -6,95 % – beide Ausschläge waren extrem. Nimmt man diese beiden Tage zusammen heraus, beträgt die kumulierte Rendite der übrigen achtundzwanzig Tage -6,60 %. BNB verlor im selben Zeitraum von achtundzwanzig Tagen nur 1,23 %.
Das wahre Bild von DOT über diese dreißig Tage liegt also eher bei -6,60 % als bei -1,40 %.
Welcher Tag war entscheidend? Die Tageskerze vom 9. Oktober.
Was genau sie nach oben trieb, kann ich nicht bestätigen. Für den Perpetual-Futures-Markt liegen keine Tick-Daten vor. Eine große Kauforder oder ein durch Liquidationen ausgelöster Short Squeeze wären beides plausible Erklärungen, aber belegen lässt sich keine davon.
Was man sich wirklich merken sollte, ist diese Struktur: Jede Methode, die die Widerstandsfähigkeit anhand der kumulierten Rendite über einen Zeitraum misst, rechnet am Ende auch den extremsten einzelnen Tag mit ein. Denn der Tagesgewinn eines einzigen Tages bleibt leichter im Gedächtnis als die Entwicklung über dreißig Tage.
Diese Grafik betrachtet nur ein Zeitfenster von dreißig Tagen. Ein Vergleich über sechzig Tage fehlt; man sollte daraus keine Schlussfolgerungen über mehrere Marktzyklen ziehen. Auch die Renditezerlegung ist natürlich richtungsneutral: Sie zeigt nur, woher die Rendite kam, nicht, wohin es als Nächstes geht.
DOT steht aktuell bei 1,0651 US-Dollar und liegt auf 24-Stunden-Sicht 6,37 % im Minus. $DOT $LINK $XRP
Quelle: Binance USD-M Perpetual-fapi/v1/klines-Tagesdaten, jeweils einunddreißig abgeschlossene Kerzen für zehn Assets.
Zeitraum: 23. September bis 23. Oktober. Die noch nicht abgeschlossene Tageskerze vom 10-24 wurde ausgeschlossen. https://fapi.binance.com/fapi/v1/klines
#日线 #收益分解 #永续合约 #Datenprüfung
Am 9. Oktober stieg DOT an einem Tag um 13,46 %.
Das war die größte Tageskerze unter zehn großen Assets in den vergangenen dreißig Tagen. Und genau diese Kerze brachte DOT auf Platz eins der Verlustliste.
Zunächst die Fakten. Vom 23. September bis zum 23. Oktober: einunddreißig abgeschlossene Tageskerzen, dreißig Tagesrenditen. Alle zehn Assets schlossen im Minus.
DOT verlor 1,40 % und hielt sich am besten; DOGE verlor 15,19 % und schnitt am schlechtesten ab. Dazwischen lagen 13,79 Prozentpunkte.
Der Abstand sieht ziemlich groß aus.
Rechnen wir anders. Ziehen wir bei jedem Asset seinen besten Tag von der kumulierten Rendite ab und erstellen die Rangliste neu.
Und das Ergebnis?
DOT landet bei -13,10 % und fällt von Platz eins auf Platz fünf. LINK fällt ebenfalls in diese Gruppe: von -4,23 % auf -13,08 %. AVAX rutscht von Platz acht auf Platz zehn, mit -18,10 %, und ist damit das Schlusslicht.
Der Abstand zwischen DOT und DOGE schrumpft von 13,79 auf 4,87 Prozentpunkte. Ein einziger Tag machte zweieinhalb Drittel des relativen Vorsprungs aus.
Der ganze Unterschied liegt in einem einzigen Tag.
Viele glauben, Platz eins auf der Verlustliste bedeute, dass ein Asset sich am besten gehalten hat. Tatsächlich sagt es nur, dass die schlimmsten Tage des Monats nicht auf dieses Asset entfielen – oder dass der eine Tag, der es traf, von anderen Tagen überlagert wurde.
Eines muss klar sein: Einen Tag herauszurechnen, ist ein willkürlicher Eingriff. Das beweist nicht, dass der Tag ungewöhnlich war, und bedeutet auch nicht, dass man ihn ignorieren sollte. Es beantwortet nur eine Frage: Wie sähe die Rangliste aus, wenn dieser Tag nicht stattgefunden hätte?
XRP ist das beste Gegenbeispiel. Es verlor 13,70 % und liegt damit auf dem drittletzten Platz, aber sein bester Tag brachte nur +2,45 %. Nach dem Herausrechnen liegt es bei -15,76 % und verschiebt sich lediglich um 2,06 Prozentpunkte. Es hatte schlicht keinen solchen Tag, auf den es sich stützen konnte – die Verluste waren real.
Bei DOT sieht es ganz anders aus. Der beste Tag brachte +13,46 %, der schlechteste -6,95 % – beide Ausschläge waren extrem. Nimmt man diese beiden Tage zusammen heraus, beträgt die kumulierte Rendite der übrigen achtundzwanzig Tage -6,60 %. BNB verlor im selben Zeitraum von achtundzwanzig Tagen nur 1,23 %.
Das wahre Bild von DOT über diese dreißig Tage liegt also eher bei -6,60 % als bei -1,40 %.
Welcher Tag war entscheidend? Die Tageskerze vom 9. Oktober.
Was genau sie nach oben trieb, kann ich nicht bestätigen. Für den Perpetual-Futures-Markt liegen keine Tick-Daten vor. Eine große Kauforder oder ein durch Liquidationen ausgelöster Short Squeeze wären beides plausible Erklärungen, aber belegen lässt sich keine davon.
Was man sich wirklich merken sollte, ist diese Struktur: Jede Methode, die die Widerstandsfähigkeit anhand der kumulierten Rendite über einen Zeitraum misst, rechnet am Ende auch den extremsten einzelnen Tag mit ein. Denn der Tagesgewinn eines einzigen Tages bleibt leichter im Gedächtnis als die Entwicklung über dreißig Tage.
Diese Grafik betrachtet nur ein Zeitfenster von dreißig Tagen. Ein Vergleich über sechzig Tage fehlt; man sollte daraus keine Schlussfolgerungen über mehrere Marktzyklen ziehen. Auch die Renditezerlegung ist natürlich richtungsneutral: Sie zeigt nur, woher die Rendite kam, nicht, wohin es als Nächstes geht.
DOT steht aktuell bei 1,0651 US-Dollar und liegt auf 24-Stunden-Sicht 6,37 % im Minus. $DOT $LINK $XRP
Quelle: Binance USD-M Perpetual-fapi/v1/klines-Tagesdaten, jeweils einunddreißig abgeschlossene Kerzen für zehn Assets.
Zeitraum: 23. September bis 23. Oktober. Die noch nicht abgeschlossene Tageskerze vom 10-24 wurde ausgeschlossen. https://fapi.binance.com/fapi/v1/klines
#日线 #收益分解 #永续合约 #Datenprüfung