Katie Self, Portfoliomanagerin bei Pictet Asset Management und Co-Managerin des Global Environmental Opportunities Fund des Unternehmens mit einem Volumen von 5,1 Milliarden US-Dollar, sagte, kein Bereich der globalen Vermögensmärkte werde vollständig vor dem aktuellen El-Niño-Zyklus abgeschirmt sein. Sie sagte, es sei so gut wie sicher, dass dieser der extremste seit Beginn der Aufzeichnungen sein werde.

Laut Sina Finance, das sich auf Bloomberg News beruft, entwickeln einige spezialisierte Hedgefonds angesichts der zunehmenden Intensität von El Niño umfassendere Anlagethesen rund um den Klimazyklus.

Mit El Niño verbundene Dürren und Überschwemmungen schädigen die Ernten, während die Preise für Agrarrohstoffe steigen und Ökonomen ihre Inflations- und Defizitprognosen überarbeiten. Diese Auswirkungen schlagen sich an den Märkten nieder, die bereits mit hoher Verschuldung und steigenden Kreditkosten zu kämpfen haben.

Man Group warnte im Juli, dass die Auswirkungen die Infrastruktur der Stromnetze, Metalle und Düngemittel treffen könnten. T. Rowe Price erklärte, eigene Modelle entwickelt zu haben, um sein Anleihen- und Aktienportfolio im Umfang von 165 Milliarden US-Dollar in Schwellenländern zu schützen.

Die Analysten Kamesh Korangi und Rose Choy vom Anthropocene Fixed Income Institute schrieben diese Woche, dass die Zinssätze, die Verschuldung und die Volatilität höher seien als in früheren El-Niño-Phasen. Sie nannten Indonesien, Brasilien und Kolumbien als die am stärksten gefährdeten Länder und erklärten, die Auswirkungen könnten weltweit spürbar werden.