Aktien um 3 Uhr morgens: Was es braucht, damit der Nacht-Handel funktioniert.
Nasdaq plant ab dem 6. Dezember eine Handelssitzung von 21:00 bis 4:00 Uhr ET und will den US-Aktienhandel damit auf fast 23 Stunden pro Tag an fünf Tagen die Woche ausweiten – vorbehaltlich der Bereitschaft der Branche und regulatorischer Bedingungen. Auch Cboe hat von der SEC die Genehmigung erhalten, EDGX nach demselben Zeitplan zu betreiben.
Auf der WFIC 2026 nahm Pyth gemeinsam mit Nasdaq, Cboe, OTC Markets Group und TraditionData an einer von Morgan Stanley moderierten Diskussionsrunde über die Realität verlängerter Handelszeiten teil.
Die Nachfrage aus dem asiatisch-pazifischen Raum ist ein wichtiger Treiber, da die reguläre US-Handelssitzung für viele Anleger dort mitten in der Nacht stattfindet. Der Handel um 3 Uhr morgens bringt jedoch andere Bedingungen mit sich: geringere Liquidität, größere Spreads und Aktivitäten, die sich auf mehrere Handelsplätze verteilen.
Michael James, Leiter des institutionellen Geschäfts bei Douro Labs und Mitwirkender bei Pyth, erklärte, warum sich die Marktdatenebene anpassen muss.
Pyth bezieht Preise direkt von Börsen, Handelsunternehmen und Market Makern, die aktiv an der Preisfindung beteiligt sind. Ihre Beiträge werden zu einem aggregierten Preis mit einem Konfidenzintervall zusammengeführt. So können Anwendungen einschätzen, wie stark die zugrunde liegenden Preisdaten übereinstimmen.
Dieser Kontext ist hilfreich, wenn die Liquidität gering ist und die Preise an verschiedenen Handelsplätzen voneinander abweichen. Über eine einzige API stellt Pyth Marktdaten für Trading-Apps, Prognosemärkte und KI-Systeme bereit.
Die Diskussionsteilnehmer erwarten, dass die regulären Handelszeiten weiterhin das Zentrum von Liquidität und Preisfindung bleiben, auch wenn der nächtliche Handel zunimmt.
Mit der Verlängerung des Handelstags muss auch die zugrunde liegende Marktdateninfrastruktur Schritt halten.
#cpi #trading
Nasdaq plant ab dem 6. Dezember eine Handelssitzung von 21:00 bis 4:00 Uhr ET und will den US-Aktienhandel damit auf fast 23 Stunden pro Tag an fünf Tagen die Woche ausweiten – vorbehaltlich der Bereitschaft der Branche und regulatorischer Bedingungen. Auch Cboe hat von der SEC die Genehmigung erhalten, EDGX nach demselben Zeitplan zu betreiben.
Auf der WFIC 2026 nahm Pyth gemeinsam mit Nasdaq, Cboe, OTC Markets Group und TraditionData an einer von Morgan Stanley moderierten Diskussionsrunde über die Realität verlängerter Handelszeiten teil.
Die Nachfrage aus dem asiatisch-pazifischen Raum ist ein wichtiger Treiber, da die reguläre US-Handelssitzung für viele Anleger dort mitten in der Nacht stattfindet. Der Handel um 3 Uhr morgens bringt jedoch andere Bedingungen mit sich: geringere Liquidität, größere Spreads und Aktivitäten, die sich auf mehrere Handelsplätze verteilen.
Michael James, Leiter des institutionellen Geschäfts bei Douro Labs und Mitwirkender bei Pyth, erklärte, warum sich die Marktdatenebene anpassen muss.
Pyth bezieht Preise direkt von Börsen, Handelsunternehmen und Market Makern, die aktiv an der Preisfindung beteiligt sind. Ihre Beiträge werden zu einem aggregierten Preis mit einem Konfidenzintervall zusammengeführt. So können Anwendungen einschätzen, wie stark die zugrunde liegenden Preisdaten übereinstimmen.
Dieser Kontext ist hilfreich, wenn die Liquidität gering ist und die Preise an verschiedenen Handelsplätzen voneinander abweichen. Über eine einzige API stellt Pyth Marktdaten für Trading-Apps, Prognosemärkte und KI-Systeme bereit.
Die Diskussionsteilnehmer erwarten, dass die regulären Handelszeiten weiterhin das Zentrum von Liquidität und Preisfindung bleiben, auch wenn der nächtliche Handel zunimmt.
Mit der Verlängerung des Handelstags muss auch die zugrunde liegende Marktdateninfrastruktur Schritt halten.
#cpi #trading