Lange und kurze Positionen gleichzeitig zu haben bedeutet, dass sich die Richtung des Marktes gegenseitig aufhebt. Übrig bleibt die Frage, ob die Gewinner die Verlierer weiterhin schlagen – das ist eine echte Frage, nicht eine Wette darauf, dass der Markt steigt.
So kam es dazu.
Nach 378 Fehlschlägen hat eine Strategie schließlich den Test bestanden, der alle anderen tötete.
Rangliste die 45 Perpetuals nach der 5-Tages-Rendite. Long die besten 5, short die schlechtesten 5, 15 Tage halten, neu ausbalancieren. Gleichgewichtet, dollar-neutral.
Die Out-of-Sample-Kontrolle ist diejenige, die zuvor alles zerstört hatte: Einstellungen auf alten Daten festlegen und dann mit Daten ausführen, die die Suche nie berührt hat. In-Sample +1,711% pro Rebalancing, Out-of-Sample +1,801%. Der Mittelwert blieb stabil.
Sie überlebt außerdem Kosten, die viel schlimmer sind als in der Realität: immer noch +0,48% pro Rebalancing, selbst bei einer 1,50% Round-Trip-Gebühr – das Sechsfache dessen, was Binance tatsächlich verlangt.
Teil eines öffentlichen Experiments:...
So kam es dazu.
Nach 378 Fehlschlägen hat eine Strategie schließlich den Test bestanden, der alle anderen tötete.
Rangliste die 45 Perpetuals nach der 5-Tages-Rendite. Long die besten 5, short die schlechtesten 5, 15 Tage halten, neu ausbalancieren. Gleichgewichtet, dollar-neutral.
Die Out-of-Sample-Kontrolle ist diejenige, die zuvor alles zerstört hatte: Einstellungen auf alten Daten festlegen und dann mit Daten ausführen, die die Suche nie berührt hat. In-Sample +1,711% pro Rebalancing, Out-of-Sample +1,801%. Der Mittelwert blieb stabil.
Sie überlebt außerdem Kosten, die viel schlimmer sind als in der Realität: immer noch +0,48% pro Rebalancing, selbst bei einer 1,50% Round-Trip-Gebühr – das Sechsfache dessen, was Binance tatsächlich verlangt.
Teil eines öffentlichen Experiments:...