Im 83K-Chaos sind die Kursabweichungen bei den Trades die erste Verlustquelle
Heute hat der Markt keine besonders „saubere“ Einbahnstraße gezeigt: BTC rührt weiterhin um die 83.000 US-Dollar herum hin und her, ETH ist relativ stabil, SOL ist schwächer. In so einem Umfeld richten viele ihren Fokus auf die Richtung: Geht es wieder darüber hinaus? Wird es noch einmal einen harten Rücksetzer geben?
Aber mir ist die Aufmerksamkeit für die 30 Sekunden vor dem Einstieg wichtiger.
Ob man long oder short sieht, ob die Position nominal 1.000 USDT beträgt – das Endergebnis hängt möglicherweise nicht darin, dass man sich bei der Einschätzung irrt, sondern daran, in welchem Order-Umfeld man handelt: Wie groß ist die Spanne zwischen Kauf- und Verkaufskurs? Gibt es in den ersten paar Preisstufen wirklich echte Volumina? Rutschen die Orders nicht zu weit nach hinten? Überspringt das Fill direkt zwei oder drei Preisstufen? Und ob Gebühren sowie Finanzierungskosten den eigentlich sehr dünnen erwarteten Gewinn auffressen.
Viele kurzfristige Trades wirken auf den ersten Blick so, als lägen die „Positionen“ richtig – aber der tatsächliche Ausführungskurs wurde bereits vor dem Start der Transaktion „abgezinst“. Gerade in Seitwärtsphasen ist der Spielraum für die Richtung ohnehin klein. Wenn die Abweichung im Ausführungskurs größer wird, ist die Trefferquote bereits vor dem eigentlichen Handel um ein Stück reduziert.
Mein Vorgehen ist: Bevor ich drücke, prüfe ich drei Dinge – die Spanne, die Tiefe und die echten Kosten nach der Ausführung. Frag nicht nur, ob diese Richtung stimmt; frag auch, wie es sich anfühlt, wenn man diesen Trade so ausführt – von wo er „am bequemsten“ läuft.
Das ist auch der Grund, warum ich PerpEX und ähnliche Tools aus einer Ausführungsperspektive betrachte: Erst das Asset auswählen, dann verschiedene Order-Umfelder vergleichen und am Ende den Pfad bestimmen. Der teuerste Button im Trading ist oft nicht der zum Eröffnen, sondern der, bei dem man nicht weiß, mit welcher Qualität der Trade am Ende ausgeführt wird.
#BTC #ETH
Heute hat der Markt keine besonders „saubere“ Einbahnstraße gezeigt: BTC rührt weiterhin um die 83.000 US-Dollar herum hin und her, ETH ist relativ stabil, SOL ist schwächer. In so einem Umfeld richten viele ihren Fokus auf die Richtung: Geht es wieder darüber hinaus? Wird es noch einmal einen harten Rücksetzer geben?
Aber mir ist die Aufmerksamkeit für die 30 Sekunden vor dem Einstieg wichtiger.
Ob man long oder short sieht, ob die Position nominal 1.000 USDT beträgt – das Endergebnis hängt möglicherweise nicht darin, dass man sich bei der Einschätzung irrt, sondern daran, in welchem Order-Umfeld man handelt: Wie groß ist die Spanne zwischen Kauf- und Verkaufskurs? Gibt es in den ersten paar Preisstufen wirklich echte Volumina? Rutschen die Orders nicht zu weit nach hinten? Überspringt das Fill direkt zwei oder drei Preisstufen? Und ob Gebühren sowie Finanzierungskosten den eigentlich sehr dünnen erwarteten Gewinn auffressen.
Viele kurzfristige Trades wirken auf den ersten Blick so, als lägen die „Positionen“ richtig – aber der tatsächliche Ausführungskurs wurde bereits vor dem Start der Transaktion „abgezinst“. Gerade in Seitwärtsphasen ist der Spielraum für die Richtung ohnehin klein. Wenn die Abweichung im Ausführungskurs größer wird, ist die Trefferquote bereits vor dem eigentlichen Handel um ein Stück reduziert.
Mein Vorgehen ist: Bevor ich drücke, prüfe ich drei Dinge – die Spanne, die Tiefe und die echten Kosten nach der Ausführung. Frag nicht nur, ob diese Richtung stimmt; frag auch, wie es sich anfühlt, wenn man diesen Trade so ausführt – von wo er „am bequemsten“ läuft.
Das ist auch der Grund, warum ich PerpEX und ähnliche Tools aus einer Ausführungsperspektive betrachte: Erst das Asset auswählen, dann verschiedene Order-Umfelder vergleichen und am Ende den Pfad bestimmen. Der teuerste Button im Trading ist oft nicht der zum Eröffnen, sondern der, bei dem man nicht weiß, mit welcher Qualität der Trade am Ende ausgeführt wird.
#BTC #ETH