Bilibili (09626) fiel um 2,7 % auf 118,1 HK$, nachdem das Unternehmen laut ETNet eine Ausgabe von wandelbaren vorrangigen Anleihen im Wert von 700 Millionen US-Dollar angekündigt hatte.

Der anfängliche Wandlungspreis liegt bei etwa 155,79 HK$ je Aktie, ein Aufschlag von rund 28,3 % auf den Schlusskurs vom Freitag von 121,4 HK$. Tencent (00700), ein Anteilseigner, zeichnete Anleihen im Wert von 200 Millionen US-Dollar, während weitere 500 Millionen US-Dollar zu 98,35 % des Nennwerts an andere Erstkäufer verkauft wurden.

Bilibili erwartet Nettoerlöse von rund 690 Millionen US-Dollar bzw. etwa 5,41 Milliarden HK$. Das Unternehmen plant, etwa 100 Millionen US-Dollar für Absicherungsgeschäfte zu verwenden und rund 6,796 Millionen Stammaktien der Z-Klasse zurückzukaufen, was etwa 1,6 % der ausgegebenen Aktien entspricht, zu einem Referenzpreis von 115,38 HK$ je Aktie, etwa 5 % unter dem Schlusskurs vom Freitag.

Tencent wird außerdem etwa 9,6 % seiner Beteiligung an Bilibili durch Aktien verkaufen, die für den Rückkauf und eine Zweitplatzierung veräußert werden. Nach Abschluss des Rückkaufs und des Anleihenverkaufs wird sich Tencents Beteiligung von etwa 40,014 Millionen Stammaktien der Klasse Z auf 48.000 Aktien verringern.

Bilibili sagte, dass die verbleibenden Erlöse das KI-getriebene Geschäftswachstum finanzieren werden, einschließlich stärkerer KI-Fähigkeiten beim Verständnis von Inhalten, bei Empfehlungen und bei der Erstellung sowie einer höheren Nutzerbindung, Produktivität und Effizienz und allgemeinen Unternehmenszwecken.