Ich habe viele Jahre auf dem Markt gekämpft und unzählige sogenannte Insider-Informationen, Vorhersagen und Meinungen von Experten gesehen. Aber ich bin mir immer sicherer, dass Soros' Aussage wahr ist.
„Wirtschaftsgeschichte ist ein endloses Schauspiel von Lügen und Täuschungen, nicht von Wahrheiten.“
Viele Kleinanleger verlieren Geld, weil sie ständig versuchen, die „Wahrheit“ des Marktes zu finden - was ist das Unternehmen wirklich wert? Ist diese positive Nachricht wirklich wahr?
Es gibt keine Wahrheit auf dem Markt, nur „Reflexivität“.
Heute möchte ich die Weisheit des Aktienmagnaten Livermore nutzen, kombiniert mit meiner eigenen praktischen Erfahrung, um darüber zu sprechen, wie man in einem Markt, der mit Illusionen gefüllt ist, ein Handelssystem aufbauen kann, das überlebt und viel Geld verdient.
Erstens, das sogenannte 'Insiderwissen' ist meistens die Sense, die dich erntet.
In der Zeit, in der Livermore lebte, war Insiderhandel verbreitet. Aber in den heutigen reifen Märkten ist der wahre Insider die rote Linie; die 'Gerüchte', die du hörst, sind zu 99 % böswillige falsche Nachrichten oder wertlose persönliche Spekulationen.
Die Kernfähigkeit eines Experten besteht nicht darin, die Wahrheit von Nachrichten zu erkennen, sondern das Niveau der 'Reflexivität' zu unterscheiden.
Was ist Reflexivität? Es ist wie Pawlow's Hund, der speichelt, wenn er das Glöckchen hört; der Markt wird von bestimmten Ereignissen stimuliert und bildet ein kollektives Bewusstsein.
Vage Meinungen: Unwichtig.
Mainstream-Meinungen (Institutionen/Zentralbanken): Sehr wichtig.
Marktkonsens: Am wichtigsten, selbst wenn er falsch ist.
Wenn der gesamte Markt an eine falsche Logik glaubt (wie damals in der Internetblase), wird diese Logik den Aktienkurs tatsächlich antreiben.
Was wir tun müssen, ist, die Illusion zu erkennen, uns darin zu investieren und dann vor dem Zusammenbruch der Illusion auszusteigen.
Zweitens, Handel ist keine Vorhersage, sondern 'einen Kreis zeichnen'.
"Wenn ein Mensch einen Fehler macht, ist das Einzige, was er tun kann, nicht weiter falsch zu handeln."
In meinem Handelssystem ist der Plan der Kreis, den Sun Wukong für Tang Seng gezeichnet hat.
Ich sage nicht voraus, ob morgen die Preise steigen oder fallen werden, ich mache nur Simulationen. Der Kern der Simulation besteht nicht darin, genau zu rechnen, sondern zwei Dinge festzulegen:
Erwartung (Deckel): Wo beginne ich mit der Gewinnmitnahme?
Untergrenze (Boden): Wo muss ich unbedingt stoppen?
Stop Loss bei Unterschreitung der Untergrenze ist kein Fehler, sondern eine korrekte Verteidigung.
Nur wenn du keinen Plan hast oder einen Plan hast, den du nicht ausführst, und wie eine kopflose Fliege umherirrst, ist das ein Fehler. Denn dieser Fehler ist zufällig, du kannst daraus keine Lehren ziehen und dein Handelssystem nicht iterieren.
Drittens, suche die 'Richtung des geringsten Widerstands'.
Livermore sagte: 'Preise bewegen sich in die Richtung des geringsten Widerstands.'
Das klingt mystisch, aber übersetzt in klare Worte heißt es: Achte auf die Richtung der Bewegung der gleitenden Durchschnittskosten (Durchschnittslinie).
Wenn es sich um eine bullische Anordnung handelt, ist der Anstieg die Richtung des geringsten Widerstands, halte die Position, steig nicht leicht aus.
Wenn es sich um eine bärische Anordnung handelt, ist der Rückgang die Richtung des geringsten Widerstands, geh nicht auf den fallenden Messer.
In einem Bullenmarkt werden negative Nachrichten ignoriert, in einem Bärenmarkt werden positive Nachrichten übersehen.
Das ist die Kraft des Trends. Was wir tun müssen, ist, dieser Kraft zu folgen, anstatt mit dem Markt zu argumentieren, dass 'das nicht sinnvoll ist'.
Viertens, Soros' 'Hinterhalt': Warum man Freunden nicht vertrauen kann?
Eine klassische Geschichte: Soros sagte auf einer Party zu einem Freund, dass er Immobilien für gut halte, der Freund glaubte und kaufte. Das Ergebnis war ein großer Rückgang auf dem Immobilienmarkt, der Freund hielt durch. Monate später trafen sie sich wieder, der Freund fragte, was Soros darüber denke, und Soros sagte: 'Oh, das? Ich habe längst verkauft und bin Short gegangen und habe damit viel Gewinn gemacht.'
Diese Geschichte lehrt dich zwei Lektionen:
Frag niemals andere, welche Aktien sie kaufen, und vertraue auch nicht auf die Empfehlungen anderer.
Die Denkweise von Top-Händlern ist extrem flexibel und offen.
Wenn du bemerkst, dass sich der Markt über deinen Planrahmen hinaus bewegt (insbesondere, wenn die Untergrenze unterschritten wird), egal wie gut deine vorherige Analyse war, lauf! Die Grafik ist deine letzte Verteidigungslinie, um dein Kapital zu schützen.
Fünftens, Grafiken: Das Elektrokardiogramm der Menschlichkeit.
Oft fragen mich Leute: Wenn sich Nachrichten, Fundamentaldaten und technische Analysen widersprechen, wem soll ich dann glauben?
Höre auf die Grafiken.
Denn es gibt immer Dinge auf dem Markt, die du nicht weißt, aber das Kapital weiß es, die Kasten wissen es.
Ungewöhnliche Lücken und markante falsche Durchbrüche sind Zeichen, dass das Kapital spricht.
Das Extrem der Menschlichkeit: Wenn der Preis auf 12 Uhr Richtung steigt, ist das ein Verkaufszeitpunkt; wenn der Preis auf 6 Uhr Richtung fällt, ist das ein Kaufzeitpunkt.
Grafiken können dir helfen, die schwierigste Hürde der Menschlichkeit zu überwinden – in Zeiten der Gier Angst zu haben und in Zeiten der Angst gierig zu sein.
Sechstens, selbst wenn es nur 1 % der Zeit ist, den Abzug zu betätigen.
Es gibt nur zwei Ziele bei der Marktanalyse:
Stellung beziehen: Long oder Short? (Bei Aktien mache ich nur Long, bei Futures mache ich beides).
Nach Gelegenheiten suchen: Wann ist der sicherste Zeitpunkt, um einzusteigen?
Nachdem der Trend (Richtung des geringsten Widerstands) festgelegt wurde und der Antrieb (Reflexivität) gefunden wurde, besteht das Letzte darin, den schwächsten Punkt des Trends zu finden und einzusteigen.
In den restlichen 99 % der Zeit musst du nur warten.
Ein reifer Jäger ist die meiste Zeit untätig.
Fazit: Am Ende des Handels zählt der Charakter.
Alle Techniken, Strategien und Pläne müssen schließlich durch 'Menschen' umgesetzt werden.
Wenn du deine Emotionen nicht kontrollieren kannst und keine eiserne Disziplin hast, wird dir auch die beste Methode nicht helfen.
Möchtest du in diesem Markt ein Meteor sein oder ein Stern?
Die Antwort liegt nicht im Kasten-Diagramm, sondern in deinem Charakter.
