1. Aktuelle Marktsituation: Disparität zwischen sicheren und riskanten Anlagen
Die allgemeine Marktstimmung ist in letzter Zeit deutlich gespalten. Einerseits nehmen die geopolitischen Unsicherheiten zu und die Regierungen der Länder zeigen ein wachsendes Interesse an physischen Goldanlagen; andererseits hat Bitcoin als „elektronisches Gold“ kurzfristig einen Vertrauensverlust erlitten und ist eher ein Risikoasset, das stark mit dem US-Aktienmarkt, insbesondere dem Nasdaq, korreliert.
In diesem Kontext wurde Gold und Silber zuvor deutlich nachgefragt, aber aus technischer Sicht befinden sich Edelmetalle bereits in einem starken Überkauftbereich, sowohl im Wochen- als auch im Tageschart ist es schwierig, diesen starken Zustand langfristig aufrechtzuerhalten. Im Gegensatz dazu hat Bitcoin nach mehreren Rücksetzern kurzfristig die grundlegenden Voraussetzungen für eine technische Erholung.
2. Bitcoin-Tagesstruktur: Die Schlüsselbedeutung von 86.000 US-Dollar
Betrachtet man die Tagesstruktur von Bitcoin, so wurde am vorhergehenden Handelstag eine volumetrische Spindelkerze gebildet, der obere Schatten ist nicht lang, das Handelsvolumen hat deutlich zugenommen, sogar über das Niveau vom Donnerstag, Freitag und Sonntag der Vorwoche. Dies ist sehr entscheidend, da es zeigt, dass im Bereich von 85.800–86.000 US-Dollar bereits eine recht klare Unterstützung durch aktive Kaufaufträge vorhanden ist.
Dieser Preisbereich ist nicht zufällig entstanden, sondern ist ein Bereich, der zuvor durch wiederholte Bestätigungen in der Volatilität gekennzeichnet war, sodass er kurzfristig bestimmte Eigenschaften des „Nicht-weiter-Fallens“ aufweist. Es ist jedoch zu betonen:
Sobald dieser Bereich effektiv durchbrochen wird, wird der Raum nach unten schnell geöffnet, 80.000 US-Dollar oder sogar darunter sind nicht undenkbar.
3. Trends und die 123-Regel: Eine Erholung bedeutet nicht unbedingt eine Umkehr
Strukturell betrachtet wurde die vorherige Aufwärtstrendlinie von Bitcoin durchbrochen. Nach der 123-Regel, wenn der Preis nach dem Durchbrechen der Trendlinie weiterhin niedrigere Tiefpunkte bildet, wird der Markt in eine trendmäßige Abwärtsphase eintreten.
Die aktuelle Erholung ist vernünftigerweise zu verstehen als:
eine technische Korrektur im Abwärtsprozess und nicht als Trendwende.
Egal ob im Tages-, 4-Stunden- oder Wochenchart, der Markt befindet sich immer noch in einer tendenziell bearishen Großumgebung, wobei die kurzfristige Erholung hauptsächlich dazu dient, Panik abzubauen und überverkaufte Indikatoren zu reparieren.
4. Zielbereich der Erholung: 90.000 ist die erste Überlebenslinie
Wenn die Erholung weiterhin voranschreitet, liegt der erste Zielbereich in der Nähe von 90.000 US-Dollar. Das ist eine äußerst wichtige technische Position:
Unterkante des Bärenmarkterholungs-Kanals
Überlappungsbereich der Abwärtstrendlinie mit parallelen Hochpunkten
Dichtes Handelsgebiet, das in der vorherigen Konsolidierung nicht überwunden wurde
Auf dem 4-Stunden-Chart hat sich dieser Bereich mehrfach als Preisbegrenzungszone erwiesen, daher wird hier ein deutlicher Verkaufsdruck erwartet.
Wenn der Preis weiter ansteigt, werden 92.000–93.000, 94.000–95.000 die zweite und dritte Druckzone bilden.
Diese Positionen sind besser geeignet, um mittelfristige Short-Positionen in Betracht zu ziehen und nicht, um Long-Positionen zu verfolgen.
5. Finanzsituation und ETF: Verkaufsdruck nimmt ab
In Bezug auf die Kapitalströme gab es in letzter Zeit einige bemerkenswerte Veränderungen:
· Der gesamte Markt zeigt am Wochenende und Montag einen leichten Nettostrom
· Die Nettozuflüsse von Bitcoin an den Börsen haben sich deutlich verlangsamt
· In den letzten 24 Stunden gab es deutliche Anzeichen einer Verringerung des Verkaufsdrucks
Das bedeutet, dass nach einer Runde konzentrierter Panik die kurzzeitigen „Verkäufer bereits fast alles verkauft haben“, und eine leichte Stärkung der Kaufseite leicht eine Erholung auslösen kann.
Auf der ETF-Ebene, obwohl die Daten noch nicht vollständig erfasst sind, lässt sich bestätigen, dass es nicht zu einer extremen Nettoabfluss-Situation wie in der Vorwoche gekommen ist, was auch die Bedingungen für eine kurzfristige Erholung schafft.
6. Makro und Stimmung: Nachrichten sind oft bereits eingepreist
Auf makroökonomischer Ebene sind Informationen, die im weitesten Sinne bekannt sind, sei es durch Zollstreitigkeiten, geopolitische Konflikte oder Erwartungen an eine Regierungsstilllegung, oft schon im Preis vorweggenommen.
Es ist wichtig, wachsam zu sein:
Die Eigenschaft von Bitcoin als „US-Risikoasset“ wird vom Markt neu verstärkt wahrgenommen, was dazu führt, dass es bei einem Rückgang des US-Aktienmarktes oft schneller fällt, während es bei einem Anstieg des US-Aktienmarktes nicht unbedingt synchron profitiert.
Daher kann Bitcoin aus mittelfristiger Sicht weiterhin nicht vollständig von weiteren Abwärtsrisiken ausgeschlossen werden.
7. Zusammenfassung der Handelsstrategien: Eine Erholung ist eine Gelegenheit, aber die Richtung bleibt tendenziell bearish.
Unter Berücksichtigung der technischen, finanziellen und makroökonomischen Aspekte ist die derzeit angemessenste Strategie immer noch:
85.800–86.000: Kurzfristig auf eine Erholung spekulieren
90.000 und darüber: Vorrangig nach Short-Möglichkeiten suchen
Wenn der Preis stark durchbricht und sich auf dem wichtigen Widerstandsniveau stabilisiert, dann sollten die Ansichten rechtzeitig angepasst werden.
Der Markt hat immer unerwartete Bewegungen, aber nur mit einem Plan, Stop-Loss und flexibler Strategie kann man in der Ungewissheit nach Sicherheit streben.
