Rückblick auf diese Woche
Vom 24. Juli bis zum 31. Juli lag der höchste Bereich von Eisenzucker-Orangen bei etwa $65808, das Minimum bei etwa $62466; die Schwankungsbreite erreichte etwa 5%.
Beobachten Sie die Chip-Verteilungs-Chart: In der Nähe von etwa 62.000 wurden große Mengen gehandelt; das könnte sowohl eine gewisse Unterstützung als auch einen gewissen Druck darstellen.
Analyse:
60.000-68.000 etwa 1,99 Mio. Stück;
76.000-89.000 etwa 2,74 Mio. Stück;
90.000-100.000 etwa 0,89 Mio. Stück;
Über 100.000 etwa 1,27 Mio. Stück;
Mittelfristige Erkundung
Gesamt-Scores der Wale
Netto-Positionstrend an BTC-Börsen
Inkrementmodell
Liquiditätsangebot
(Untenstehendes Bild, Gesamt-Scores der Wale)
Die führenden Wal-Adressen haben ihre Chip-Aufnahme-Aktion erneut wieder aufgenommen; ihre Punktzahl stieg auf das Niveau „Medium“.
Das schrittweise Ansammeln von Coins erkennt den Konfigurationswert des aktuellen Preisbereichs an; allerdings ist das Aufstockungstempo derzeit eher moderat, hauptsächlich mit einem sukzessiven Aufbau (Akkumulation).
Möglicherweise wird das nicht sofort eine stark anziehende Rally auslösen; vielmehr geht es darum, im unteren Bereich eine tragfähige Stützbasis aufzubauen.
(Untenstehende Grafik: Trend-Netto-Position der BTC-Börse)
In letzter Zeit zeigt das Einlieferungsvolumen von BTC zur Börse erneut Anzeichen eines Anstiegs. Kurzfristig werden viele Coins in die Handelskonten gebündelt; der zuvor langsame Prozess des Unterbaus (Basisbildung) und das Sammeln von Chips auf niedrigem Niveau durch die Gelder hat sich verlangsamt.
Der jüngste Zufluss von Coins hat nicht den früheren Verlauf einer panikartigen, gebündelten Verkaufswelle nachgebildet; im Vergleich zur Vorphase ist die Dämpfung bereits deutlich eingetreten.
Die Coins, die sich derzeit in die Börse einliefern, ähneln eher Geldern, die nach einer leichten Gegenbewegung Gewinne mitnehmen; das ist ein Umschichtungsverhalten, das durch den Positionswechsel entsteht: Es handelt sich um Realisierung von Gewinnen aus einer Range-/Seitwärtsmarkt-Phase, nicht um einen volumenstarken Druckverkauf.
Der Markt befindet sich derzeit noch in einer sehr zähen Lage; die emotionale Aufstauung im unteren Bereich könnte die Komplexität der Kursentwicklung erhöhen.
(Untenstehende Grafik: Zuwachs-/Increment-Modell)
Kurzfristig hat sich insgesamt keine deutliche Ausweitungsbewegung bei den Geldern gezeigt. Das gesamte Volumen der gehaltenen Positionen liegt langfristig eher im unteren Bereich, die grundsätzliche Haltebereitschaft ist eher schwach.
Wenn kurzfristige Gelder anhaltend einen Zustand schwacher/geringer Positionierung beibehalten, sinkt die Umschlagseffizienz der Gelder auf dem Marktbild zwangsläufig. Das entspricht direkt der Situation im Markt: die Liquidität im Handel wird enger, die Orderbuch-Tiefe wird dünner.
Insgesamt hält das Stabilcoin-Geld eine anhaltende Entwicklung mit Nettoabflüssen aufrecht. Externe Zuwachs-Fiatgelder (zusätzliche Bargeldmittel) sind bislang noch nicht über den Stabilcoin-Kanal in den Markt eingetreten, um frisches Kapital zur Verfügung zu stellen.
Auf der einen Seite haben kurzfristige Gelder kein Interesse an einer Platzierung, auf der anderen Seite ziehen Stabilcoin-Bestände ab. Bei dieser Überlagerung beider Faktoren gerät der gesamte Markt in ein kühles Muster mit schwacher Liquidität, das dem Handel den Schwung nimmt; es fehlt an Kaufkraft zur Unterstützung des Kursbilds.
Aktuell ist es schwierig, dass sich die Kursentwicklung zu einer starken Swing-Phase (ausgeprägte Wellenbewegung) durchsetzt.
(Untenstehende Grafik: Liquiditätsbereitstellungsmenge)
Das Volumen der Liquiditätsbereitstellung hat eine deutliche Verlangsamung beim Wachstum der Größenentwicklung gezeigt. Die stützende Kraft, die von kurzfristig gehaltenen Positionen aufgebaut wird, nimmt schrittweise ab.
Die Liquiditätsgelder wurden zuvor auf niedrigem Niveau gekauft. Das war eine wichtige Grundlage für die Übernahme in der Phase des Kursrückgangs. Nun stoppt diese Tranche das weitere Ausdehnen des Wachstums; das bedeutet, dass die Liquiditätsmittel nicht mehr kontinuierlich aufstocken, um den Markt zu stützen.
Sie haben in dem aktuellen Bereich die Aufstockung gestoppt und bleiben abwartend. Dadurch nimmt die von Natur aus im Orderbuch entstehende, selbstständige Stützkraft ab; wenn der Markt sich darauf verlassen will, dass die eigenen Gelder im Markt die Stabilisierung und ein stärkeres Anziehen abschließen, wird die Herausforderung größer.
Kurzfristige Beobachtung
Risikofaktor der Derivate
Options-Intentionshandelsverhältnis
Handelsvolumen der Derivate
Übertragungsmenge von Gewinnen/Verlusten
Neue Adressen und aktive Adressen
Netto-Position der Börse (Chengcheng)
Netto-Position der Börse für „Yiyi“ (ETH)
Bewertung der Derivate: Der Risikofaktor befindet sich im neutralen Bereich; das Risiko der Derivate ist moderat.
(Untenstehende Grafik: Risikofaktor der Derivate)
Derzeit tendieren die Derivate eher zu einem leichten Liquiditätsabbau des Hebels. Rein betrachtet auf die Derivate gibt es für diese Woche keine besonderen Erwartungen.
(Untenstehende Grafik: Options-Intentionshandelsverhältnis)
Das PUT/CALL-Verhältnis bei Optionen liegt bei etwa 0,6; das Sentiment im Optionsmarkt ist neutral.
(Untenstehende Grafik: Volumen der Derivate-Transaktionen)
Das Handelsvolumen der Derivate befindet sich derzeit auf einem niedrigen Niveau.
Bewertung des Emotionszustands: neutral
(Untenstehende Grafik: Übertragungsmenge von Gewinnen/Verlusten)
Ein kleiner Teil der Coins entscheidet sich für das Aufgeben (Cutting) und verlässt den Markt. Die Angststimmung steigt kurzfristig leicht an; insgesamt befindet sich die Marktsentimentlage in einem neutralen Zustand.
Bewertung von Spot- und Verkaufsdruck-Struktur: Die Netto-Position BTC innerhalb der Börsen befindet sich insgesamt im Zustand eines Zuflusses und der Ansammlung; ETH befindet sich in einem Zustand von geringem Abfluss.
(Untenstehende Grafik: BTC- und ETH-Netto-Positionen an den Börsen)
On-Chain Mittelfristige Erkundung:
Große Wale akkumulieren eher moderat und stützen das Orderbuch.
Der derzeitige Zufluss innerhalb der Börsen wirkt eher wie ein Gewinn-Umschlag; das Ringen im Marktklima tendiert zu einer angespannten, zähen Stimmung.
Die Aktivität kurzfristiger Gelder ist sehr gering; die Liquidität des Marktes insgesamt ist weiterhin eher schwach;
Das Wachstum des Liquiditätsbereitstellungsvolumens verlangsamt sich; derzeit wirkt es eher kühl und abwartend.
Markt-Einschätzung:
Bestands-Umschichtung, Liquidität lau/wenig aktiv
Riesige Wale stützen das Kursbild; das Wachstum neuer In- Market-Gelder ist schwach, die Kursentwicklung ist zäh und oszilliert.
On-Chain Kurzfristige Beobachtung:
Bewertung der Derivate: Der Risikofaktor befindet sich im neutralen Bereich; das Risiko der Derivate ist moderat.
Bewertung des Emotionszustands: neutral.
Markt-Einschätzung:
Das Marktsentiment ist neutral.
Wenn es keine externen oder besonders relevanten Nachrichten gibt, ist die Wahrscheinlichkeit kurzfristig für einen schnellen Sprung nach oben oder unten eher gering; die Wahrscheinlichkeit für Seitwärtsbewegungen ist höher.
**Bemerkenswert ist, dass einige langfristige Akteure in diesem Bereich bereits langsam Chips akkumulieren**