US-Aktienmärkte in großen Bärenmärkten
1️⃣ 1929–1932: Große Depression Bärenmarkt
Auslöser: Wall Street Crash
Kernursache + Prozess:
Frühe spekulative Hebelwirkung führte dazu, dass die Aktienkurse stark von den Fundamentaldaten abweichen; Zinserhöhungen und eine straffere Liquidität durchbrachen die Blase und lösten eine Kettenreaktion von Verkäufen aus; danach breitete sich eine Welle von Bankenpleiten aus, das Kreditsystem brach zusammen, Unternehmensinsolvenzen und Arbeitslosigkeit stiegen stark an, der Aktienmarkt fiel in Panik weiter.
2️⃣ 1973–1974: Stagflation Bärenmarkt
Auslöser: Ölkrise
Kernursache + Prozess:
Ölpreise stiegen stark und trieben die Inflation in die Höhe, Unternehmens kosten stiegen rasant; das Wirtschaftswachstum stagnierte oder schrumpfte sogar, was zu „Stagflation“ führte; die Politik schwankte zwischen Inflationsbekämpfung und Wachstumsförderung, Gewinne und Bewertungen erlitten beides, der Markt fiel kontinuierlich, das Vertrauen blieb langfristig niedrig.
3️⃣ 1987: Schwarzer Montag
Auslöser: Schwarzer Montag
Kernursache + Prozess:
Hohe Bewertungen und steigender Zinsdruck machten den Markt bereits anfällig; algorithmischer Handel und kombinierte Versicherungsstrategien lösten automatisierte Verkäufe aus, die Liquidität schwächte sich sofort; Panikverkäufe verstärkten in sehr kurzer Zeit die Rückgänge und führten zu einem Tagessturz.
4️⃣ 2000–2002: Platzen der Internetblase
Auslöser: Internetblase
Kernursache + Prozess:
Internetkonzepte führten zu extremen Bewertungsblasen, viele Unternehmen fehlten an Gewinnunterstützung; Zinserhöhungen und geringere Gewinne als erwartet führten zu einer Umkehr der Erwartungen; Kapital zog sich aus Wachstumsaktien zurück, der Technologiesektor fiel kontinuierlich, die Blase wurde schrittweise bereinigt, die Bärenmarktzeit verlängerte sich.
5️⃣ 2007–2009: Globale Finanzkrise
Auslöser: Subprime-Krise
Kernursache + Prozess:
Immobilienblase und Überfluss an Subprime-Krediten verstärkten Risiken durch Finanzinnovationen; der Rückgang der Immobilienpreise löste eine Welle von Zahlungsausfällen aus, die Vermögensqualität der Finanzinstitute verschlechterte sich; der Kreditmarkt fror ein, systemische Risiken traten auf, der Aktienmarkt fiel stark im Rahmen der Entschuldung.
6️⃣ 2020: Pandemie-Crash
Auslöser: COVID-19-Pandemie
Kernursache + Prozess:
Die Pandemie führte zu einem abrupten Stopp der globalen Wirtschaftsaktivitäten, die Lieferketten und die Nachfrage schrumpften gleichzeitig; der Markt preiste Unsicherheit schnell ein, was zu panikartigen Verkäufen führte; aber dann wurde durch massive fiskalische und monetäre Anreize schnell Liquidität bereitgestellt, der Markt erholte sich schnell.
7️⃣ 2022: Zinserhöhungen Bärenmarkt
Auslöser: Globale Inflationskrise 2022
Kernursache + Prozess:
Die Nachfrageerholung nach der Pandemie traf auf ein begrenztes Angebot, die Inflation war hoch; die aggressive Zinserhöhung und Bilanzverknappung der Federal Reserve straffte die Liquidität schnell; steigende risikofreie Zinssätze drückten die Bewertungen zusammen, Wachstumsaktien führten die Verluste an, der Markt erlebte eine systematische Neubewertung der Bewertungen.
#US-Aktien #Vereinigte Staaten #Bärenmarkt #Wall Street #NVIDIA #NASDAQ #S&P
$NVDA $TSLA $SPY $QQQ $GOOG $GOOGL $MSFT $META $AMZN $ORCL
1️⃣ 1929–1932: Große Depression Bärenmarkt
Auslöser: Wall Street Crash
Kernursache + Prozess:
Frühe spekulative Hebelwirkung führte dazu, dass die Aktienkurse stark von den Fundamentaldaten abweichen; Zinserhöhungen und eine straffere Liquidität durchbrachen die Blase und lösten eine Kettenreaktion von Verkäufen aus; danach breitete sich eine Welle von Bankenpleiten aus, das Kreditsystem brach zusammen, Unternehmensinsolvenzen und Arbeitslosigkeit stiegen stark an, der Aktienmarkt fiel in Panik weiter.
2️⃣ 1973–1974: Stagflation Bärenmarkt
Auslöser: Ölkrise
Kernursache + Prozess:
Ölpreise stiegen stark und trieben die Inflation in die Höhe, Unternehmens kosten stiegen rasant; das Wirtschaftswachstum stagnierte oder schrumpfte sogar, was zu „Stagflation“ führte; die Politik schwankte zwischen Inflationsbekämpfung und Wachstumsförderung, Gewinne und Bewertungen erlitten beides, der Markt fiel kontinuierlich, das Vertrauen blieb langfristig niedrig.
3️⃣ 1987: Schwarzer Montag
Auslöser: Schwarzer Montag
Kernursache + Prozess:
Hohe Bewertungen und steigender Zinsdruck machten den Markt bereits anfällig; algorithmischer Handel und kombinierte Versicherungsstrategien lösten automatisierte Verkäufe aus, die Liquidität schwächte sich sofort; Panikverkäufe verstärkten in sehr kurzer Zeit die Rückgänge und führten zu einem Tagessturz.
4️⃣ 2000–2002: Platzen der Internetblase
Auslöser: Internetblase
Kernursache + Prozess:
Internetkonzepte führten zu extremen Bewertungsblasen, viele Unternehmen fehlten an Gewinnunterstützung; Zinserhöhungen und geringere Gewinne als erwartet führten zu einer Umkehr der Erwartungen; Kapital zog sich aus Wachstumsaktien zurück, der Technologiesektor fiel kontinuierlich, die Blase wurde schrittweise bereinigt, die Bärenmarktzeit verlängerte sich.
5️⃣ 2007–2009: Globale Finanzkrise
Auslöser: Subprime-Krise
Kernursache + Prozess:
Immobilienblase und Überfluss an Subprime-Krediten verstärkten Risiken durch Finanzinnovationen; der Rückgang der Immobilienpreise löste eine Welle von Zahlungsausfällen aus, die Vermögensqualität der Finanzinstitute verschlechterte sich; der Kreditmarkt fror ein, systemische Risiken traten auf, der Aktienmarkt fiel stark im Rahmen der Entschuldung.
6️⃣ 2020: Pandemie-Crash
Auslöser: COVID-19-Pandemie
Kernursache + Prozess:
Die Pandemie führte zu einem abrupten Stopp der globalen Wirtschaftsaktivitäten, die Lieferketten und die Nachfrage schrumpften gleichzeitig; der Markt preiste Unsicherheit schnell ein, was zu panikartigen Verkäufen führte; aber dann wurde durch massive fiskalische und monetäre Anreize schnell Liquidität bereitgestellt, der Markt erholte sich schnell.
7️⃣ 2022: Zinserhöhungen Bärenmarkt
Auslöser: Globale Inflationskrise 2022
Kernursache + Prozess:
Die Nachfrageerholung nach der Pandemie traf auf ein begrenztes Angebot, die Inflation war hoch; die aggressive Zinserhöhung und Bilanzverknappung der Federal Reserve straffte die Liquidität schnell; steigende risikofreie Zinssätze drückten die Bewertungen zusammen, Wachstumsaktien führten die Verluste an, der Markt erlebte eine systematische Neubewertung der Bewertungen.
#US-Aktien #Vereinigte Staaten #Bärenmarkt #Wall Street #NVIDIA #NASDAQ #S&P
$NVDA $TSLA $SPY $QQQ $GOOG $GOOGL $MSFT $META $AMZN $ORCL