AKTUELL: 🏦 Bitcoin ist etwa 50% von seinem Allzeithoch gefallen, und einmal mehr stellt sich die Frage: Sollte dieses Ding wirklich im $12,5 Billionen U.S. 401(k) System sein?
Für Kritiker ist die Antwort einfach. Altersvorsorgegeld sollte nicht so stark schwanken. Ein Rückgang wie dieser ist nicht nur Lärm; er kann Rentenpläne um Jahre zurückwerfen, insbesondere für Personen, die kurz davor stehen, Geld abzuheben.
Auf der anderen Seite ist das Argument nicht, dass Bitcoin nicht volatil ist – jeder weiß, dass es das ist. Der Punkt ist Timing und Größe. Jemand mit 25 oder 30 Jahren vor sich kann Rückgänge überstehen, wenn die Exposition gering und verwaltet ist. In diesem Fall verhält sich Bitcoin eher wie eine riskante Wachstumswette als wie ein Killer für die Altersvorsorge.
Das ist der Punkt, an dem die Regulierungsbehörden stecken bleiben. Arbeitgeber sollen die Ersparnisse der Arbeitnehmer schützen. Ein Rückgang von 50% schafft echte rechtliche und vertrauensbezogene Probleme, selbst wenn der langfristige Fall weiterhin besteht. Deshalb kommt der Zugang, wenn er überhaupt erlaubt ist, normalerweise mit Grenzen und Warnungen.
Was am wichtigsten ist, ist, dass Bitcoin nicht mehr belächelt wird. Es wird gegen den größten Pool von langfristigem Geld der Welt gewogen. Und ob es dort hingehört, wird nicht durch einen Crash entschieden; es wird entschieden, wie gut das Risiko im Laufe der Zeit gehandhabt wird.
Kein Hype.
Nur die Realität des Risikos.