Ein Exchange-Token ist ein Vermögenswert, der von einer Kryptowährungs-Austauschplattform ausgegeben wird. Der Token gewährt Benutzern häufig Zugang zu Handelsgebührenrabatten, Stimmrechten und anderen Vorteilen, die Nicht-Token-Inhabern nicht zur Verfügung stehen. Anleger können einen Exchange-Token auch zu Spekulationszwecken halten, da der Marktwert des Tokens die Leistung des zugrunde liegenden Unternehmens widerspiegeln kann.
Da einige der größten Kryptobörsen (zentralisiert und dezentralisiert) über ein Token verfügen, kann es für neue Anleger schwierig sein, zu verstehen, wie das Ganze funktioniert.
Dieser Artikel bietet eine Übersicht darüber, wie ein Exchange-Token in der Kryptowelt funktioniert. Die Leser erfahren außerdem mehr über die beliebtesten Exchange-Token und wo man diese Vermögenswerte kaufen kann.
Hier ist eine detaillierte Übersicht, um Ihnen die Navigation durch den Artikel zu erleichtern:
Was ist ein Exchange-Token?
Beispiele für Exchange-Token
Vorteile des Kaufs von Exchange-Tokens
Wie kaufe ich Exchange-Token?
Wo kann man Exchange-Token kaufen?
Wie lässt man einen Token an einer Börse notieren?
Abschluss
Was ist ein Exchange-Token?
Ein Exchange-Token ist ein digitaler Vermögenswert, der von einer Kryptowährungsbörse ausgegeben und verwaltet wird.
Krypto-Börsen sind Plattformen, die den Handel, die Speicherung und den Austausch von Kryptowährungen ermöglichen. Sie können in zentralisierte und dezentralisierte Börsen unterteilt werden.
Zentralisierte Börsen sind privat geführte Unternehmen, die eine Plattform für den Handel mit Kryptowährungen bieten. Diese Unternehmen fungieren als Drittparteien zwischen Händlern auf dem Kryptomarkt. Zu den bekanntesten Beispielen zählen Binance, KuCoin, Huobi, OKX, Crypto.Com usw.
Dezentrale Börsen hingegen sind Plattformen, die den Handel über Smart Contracts ermöglichen. Sie benötigen keine Drittpartei, sondern verwenden stattdessen kryptografischen Code, um den Benutzern einen vertrauenslosen Handel zu ermöglichen. Beispiele sind Uniswap, SushiSwap, DODO, PancakeSwap, dYdX usw.
Beachten Sie jedoch, dass nicht alle Kryptowährungsbörsen über Exchange-Token verfügen. Einige Beispiele für solche Plattformen sind Coinbase und Kraken.
Wie Börsen native Token ausgeben
Eine Börse kann ihre Token mithilfe unterschiedlicher Methoden ausgeben. Ein gängiger Ansatz ist ein Krypto-Airdrop, bei dem die Plattform Teile ihrer Token anhand bestimmter Kriterien an Benutzer freigibt. Einige Börsen-Token, darunter BitMEX (BMEX) und Uniswap (UNI), wurden über Airdrops eingeführt.
Börsen können ihre Token auch durch einen privaten oder öffentlichen Verkauf freigeben. Bei diesem Ansatz können Frühinvestoren den Vermögenswert mit einem Rabatt erwerben, bevor er auf einer öffentlichen Handelsplattform notiert wird.
Die Methode, mit der ein Exchange-Token verteilt wird, ändert nichts an der Tatsache, dass beide Parteien davon profitieren. Inhaber von Exchange-Token erhalten bestimmte Vorteile wie Rabatte auf Handelsgebühren, frühen Zugang zu Token-Verkäufen an der Börse und andere Vorteile.
Krypto-Börsen profitieren auch von der Ausgabe von Börsen-Token, da sie die regelmäßige Nutzung ihrer Plattform fördern. Das ausgebende Unternehmen profitiert ebenfalls vom Token durch den Anteil, der dem Unternehmen und seinen Teammitgliedern zugeteilt wird. Wenn der Preis des Tokens steigt, erhöht sich auch der Betrag, den das Unternehmen hält. Auf diese Weise können die angesammelten Token in Zeiten finanzieller Schwierigkeiten bei der Liquidität des Unternehmens helfen.
Beispiele für Exchange-Token
Es gibt heute mehrere Tausch-Token. In diesem Abschnitt werden jedoch drei beliebte besprochen: Binance Coin (BNB), Uniswap (UNI) und Huobi (HT).
Binance-Münze (BNB)
Die Binance-Münze (BNB) ist der native Token für die Binance-Börsenplattform. BNB ist derzeit nach Bitcoin und Ethereum die drittgrößte Kryptowährung. Das war jedoch nicht immer so.
Binance veröffentlichte seinen BNB-Token 2017 während eines Initial Coin Offerings (ICO) mit einem festen Angebot von 200 Millionen Token. Frühe Investoren kauften den Token zu einem Preis von nur 0,15 $, was dem Unternehmen half, 15 Millionen $ für den Start seines Geschäfts aufzubringen. (Lesen Sie mehr über die Coin-Geschichte von Binance in unserem speziellen Artikel).
Zum Zeitpunkt seiner Einführung hatte der BNB-Token keine eigene Blockchain. Er lebte bis 2019 im Ethereum-Netzwerk, als Binance seine erste Blockchain startete und den Vermögenswert migrierte.
Als natives Asset der Binance-Börse erhalten Benutzer einen Rabatt auf Handelsgebühren, wenn sie mit BNB bezahlen. Weitere Anwendungsfälle von BNB sind die Freischaltung des Zugangs zu neuen Binance-Token-Verkäufen und die Zahlung von Gebühren auf der BNB-Blockchain. Zum Zeitpunkt des Schreibens wurde der BNB-Token für rund 300 USD gehandelt, wobei die Binance-Börse 120 Millionen Benutzer meldete.
Uniswap (UNI)
Uniswap wurde 2018 eingeführt und ist eine dezentrale Handelsplattform für Kryptowährungen. Das Uniswap-Protokoll erleichtert den Handel mit Krypto-Assets über Smart Contracts.
Zunächst einmal sind Smart Contracts Codezeilen, die von Entwicklern geschrieben und in einer Blockchain veröffentlicht werden, um verschiedene Funktionen zu ermöglichen. Sie können beispielsweise die einfache Übertragung von Vermögenswerten in einem Netzwerk ermöglichen, ohne dass ein Dritter erforderlich ist.
Uniswap Labs, das Unternehmen, das Uniswap verwaltet, hat den UNI-Token 2020 per Airdrop freigegeben. UNI dient sowohl als Exchange-Token als auch als Governance-Token. Dies bedeutet, dass UNI-Token-Inhaber über Vorschläge abstimmen können, die die Zukunft des Protokolls bestimmen. Sie haben außerdem Anspruch auf ein Sechstel der Handelsgebühren, die Benutzer für den Handel auf Uniswap zahlen. UNI wird zum Zeitpunkt des Schreibens zu 5,5 USD gehandelt und gehört nach Marktkapitalisierung zu den 20 größten Kryptowährungen.
Huobi(HT)
Huobi ist eine zentralisierte Kryptowährungsbörse, die 2013 eingeführt wurde. Allerdings brachte Huobi seinen nativen Token fünf Jahre später, im Jahr 2018, auf den Markt.
Huobi hat den Huobi Token (HT) auf der Ethereum-Blockchain veröffentlicht. Die Gesamtmenge ist auf 500 Millionen begrenzt. HT dient als Utility-Asset für die Börse und Inhaber erhalten Rabatte auf Handelsgebühren und Belohnungen von anderen Token.
Zum Zeitpunkt des Schreibens wird HT zu 6,8 $ gehandelt.
Vorteile des Kaufs von Exchange-Tokens
Der Kauf von Tausch-Token bietet mehrere Vorteile. Hier sind einige wichtige Vorteile des Kaufs von Tausch-Token:
Reduzierte Handelsgebühren
Ein bekannter Vorteil des Kaufs von Börsentoken ist die Reduzierung der Handelsgebühren. Durch den Kauf und Besitz eines Börsentokens profitiert ein Benutzer beim Handel auf der Ausgabeplattform in der Regel von einer nahezu null oder ermäßigten Gebühr
Börsen wie Binance und Huobi bieten Inhabern ihrer nativen Token eine ermäßigte Handelsgebühr. Inhaber einiger Börsen-Token erhalten außerdem frühzeitigen Zugriff auf bestimmte auf der Plattform angebotene Dienste.
Governance-Rechte
Durch den Kauf eines Exchange-Tokens erhält ein Benutzer Verwaltungsrechte. Dadurch kann der Inhaber über Vorschläge abstimmen, die die Zukunft des Protokolls betreffen. Einige dieser Vorschläge umfassen Änderungen an den im Protokoll oder im Gebührenverteilungsmodell vorhandenen Smart Contracts.
Die Verwendung eines Exchange-Tokens zur Abstimmung ist ein wichtiges Merkmal von Blockchain-Projekten, die als dezentralisierte autonome Organisationen (DAOs) betrieben werden. Normalerweise gilt: Je mehr Token ein Benutzer besitzt, desto mehr Stimmrecht hat er.
Spekulation
Ein Börsentoken bietet Benutzern einen Kanal, um auf das Wachstum des zugrunde liegenden Geschäfts zu spekulieren. Dies ist möglich, weil die meisten Börsen mit Token im Gegensatz zu Plattformen wie Coinbase, die öffentlich gehandelte Aktien haben, in Privatbesitz sind.
Investoren, die einen Börsentoken kaufen, rechnen je nach Unternehmensergebnis mit Gewinn oder Verlust. Einige Börsen wie Binance und Huobi kaufen regelmäßig Token mit einem Teil des Geschäftsumsatzes zurück und bieten so eine Chance für langfristige Investoren.
Wie kaufe ich Exchange-Token?
Es gibt viele Möglichkeiten, einen Exchange-Token zu kaufen, wobei verschiedene Plattformen unterschiedliche Optionen unterstützen. Hier verwenden wir eine einfache Fallstudie – den Kauf von BNB über die Binance-App.
Um BNB über die Binance-App mit einer Kredit- oder Debitkarte zu kaufen, folgen Sie diesen Schritten:
Erstellen Sie ein verifiziertes Konto bei Binance. Dazu müssen Sie an der Börse einen Know-Your-Customer-Prozess (KYC) durchlaufen.
Klicken Sie auf das Feld „Mit USD kaufen“ oder wählen Sie eine andere Währung.
Wählen Sie aus der Liste der Optionen Kredit-/Debitkarte als Ihre bevorzugte Zahlungsmethode.
Wählen Sie die Kryptowährung aus, die Sie kaufen möchten. In diesem Fall kaufen wir BNB.
Geben Sie den BNB-Betrag ein, den Sie kaufen möchten, und fahren Sie fort.
Geben Sie die Bankdaten Ihrer Kredit- oder Debitkarte ein und bestätigen Sie.
Überprüfen Sie auf der Seite „Bestellung bestätigen“ unbedingt die Transaktionsdetails. Wählen Sie „Bestätigen“, wenn Sie fertig sind.
Sie erhalten Ihr gekauftes BNB in Ihrem Spot Wallet in der Binance-App.
Wo kann man Exchange-Token kaufen?
Am einfachsten kauft man Exchange-Token auf der Plattform, auf der sie eingeführt wurden. Wie in der vorherigen Überschrift beschrieben, können Sie beispielsweise BNB problemlos auf Binance kaufen. Dasselbe gilt für Huobis HT, FTXs FTT und WazirXs WRX.
Mittlerweile können Sie diese Token auch an anderen Krypto-Börsen handeln. Das bedeutet, dass Sie BNB auf Huobi, WazirX und jeder anderen Börse kaufen können, die die Vermögenswerte auflistet. Dasselbe gilt für alle anderen Börsen-Token.
Wie lässt man einen Token an einer Börse notieren?
Der Prozess, mit dem Ihre Token an zentralisierten Börsen gelistet werden, ist von Börse zu Börse unterschiedlich. In diesem Artikel wird erläutert, wie Sie Token bei Binance gelistet bekommen.
Da Binance im Vergleich zu anderen zentralisierten Börsen die größte Anzahl von Benutzern auf seiner Börse hat, sehnen sich mehrere Kryptoprojekte danach, ihre Token auf der Plattform gelistet zu haben. Binance hat schrittweise Richtlinien für jedes Projekt veröffentlicht, um seine Krypto-Token gelistet zu bekommen. Es wurden auch die Gebote und Verbote der Börsen erwähnt, während sie auf die Genehmigung durch das Binance-Team warten.
Der Token-Emittent muss das Online-Antragsformular auf Binance ausfüllen. Im Formular müssen alle von Binance geforderten Informationen enthalten sein. Der Projektgründer muss ebenfalls ein Formular ausfüllen, um bei auftretenden Problemen eine schnelle Kommunikation zu ermöglichen.
Nach der Einreichung muss das Projekt auf eine Rückmeldung von Binance warten, ob der Vermögenswert gelistet wird oder nicht. Während der Wartezeit führt Binance unabhängige Untersuchungen des Projekts durch, die Faktoren wie Glaubwürdigkeit des Teams, Tokenomics und Benutzerwachstum abdecken. Diese unabhängige Studie hilft Binance bei der Entscheidung über eine mögliche Notierung, wonach die Börse ihre Entscheidung dem Team mitteilen kann.
Andere Börsen wie Coinbase, Kraken, Crypto.com, KuCoin usw. folgen möglicherweise anderen Notierungsverfahren. Das ultimative Ziel dieser Plattformen besteht jedoch darin, Einnahmen aus Notierungs- oder Handelsgebühren zu erzielen und den Benutzern gleichzeitig den Handel mit einigermaßen seriösen Projekten zu ermöglichen.
Abschluss
In diesem Artikel wurde die Antwort auf die Frage „Was ist ein Exchange-Token?“ ausführlich erörtert. Die Leser erfuhren, welche Vorteile eine Investition in Exchange-Token bietet und wo man sie kaufen kann. Exchange-Token werden im Kryptowährungsbereich voraussichtlich eine feste Größe bleiben und mit zunehmender Reife der Branche möglicherweise noch mehr Anwendungsfälle annehmen.
Der Beitrag „Was ist ein Exchange-Token in Kryptowährungen? Für Anfänger erklärt“ erschien zuerst auf Coinfomania.