Inhalt

• So eröffnen Sie ein Binance-Futures-Konto

• So finanzieren Sie Ihr Binance-Futures-Konto

• Anleitung zur Benutzeroberfläche von Binance Futures

• So passen Sie Ihren Hebel an

• Was ist der Unterschied zwischen Markpreis und Endpreis?

• Welche Auftragsarten gibt es und wie nutzt man sie?

• So verwenden Sie den Binance-Futures-Rechner

• So verwenden Sie den Hedge-Modus

• Was ist der Finanzierungssatz und wie kann man ihn überprüfen?

• Was sind Post-Only, Time in Force und Reduce-Only?

• Wann besteht für Ihre Position die Gefahr der Liquidation?

• Was ist automatisches Deleveraging und wie wirkt es sich darauf aus?

• Schließen

So eröffnen Sie ein Binance-Futures-Konto

Bevor Sie ein Binance-Futures-Konto eröffnen, benötigen Sie ein reguläres Binance-Konto. Wenn Sie noch keines haben, können Sie zu Binance gehen und dann oben rechts auf dem Bildschirm auf Registrieren klicken. Folge diesen Schritten:

1. 2. Geben Sie Ihre E-Mail-Adresse ein und wählen Sie dann ein sicheres Passwort. Wenn Sie eine Empfehlungs-ID haben, fügen Sie diese in das Feld „Empfehlungs-ID“ ein. Wenn Sie keines haben, können Sie es verwenden Empfehlungslink erhalten Sie von uns einen Rabatt von 10 % auf die Spot-/Margin-Handelsgebühren.
   

2. Wenn Sie fertig sind, klicken Sie auf Konto erstellen.

3. Sie erhalten umgehend eine Bestätigungs-E-Mail. Befolgen Sie die Anweisungen in der E-Mail, um Ihre Registrierung abzuschließen.

Melden Sie sich als Nächstes bei Ihrem Binance-Konto an, bewegen Sie die Maus über die Leiste oben auf der Seite und klicken Sie dann auf USD(S)-M-Futures.

Klicken Sie auf die Schaltfläche „Jetzt öffnen“, um Ihr Binance Futures-Konto zu aktivieren. Nur das! Jetzt sind Sie bereit für den Handel!

Wenn Sie den Handel mit Terminkontrakten nicht verstehen, empfehlen wir Ihnen die Lektüre des Artikels Was sind Terminkontrakte und Terminkontrakte? und Was ist ein Perpetual Futures-Kontrakt? bevor es losgeht.

Sie können auch die FAQ zu Binance Futures lesen, um eine Zusammenfassung der Vertragsspezifikationen zu erhalten. 

Wenn Sie die Plattform testen möchten, ohne echtes Geld zu riskieren, können Sie das Binance Futures-Testnetz ausprobieren. 

So finanzieren Sie Ihr Binance-Futures-Konto

Sie können Gelder zwischen Ihrem Exchange Wallet (für Binance verwendetes Wallet) und Ihrem Futures Wallet (für Binance Futures verwendetes Wallet) hin und her transferieren.
Wenn Sie kein Geld bei Binance eingezahlt haben, empfehlen wir Ihnen, „Wie man bei Binance einzahlt“ zu lesen.

Um Gelder auf das Futures-Wallet zu übertragen, klicken Sie rechts auf der Binance-Futures-Seite auf „Überweisen“.

Legen Sie den Betrag fest, den Sie überweisen möchten, und klicken Sie dann auf Übertragung bestätigen. Sie sehen sofort, wie das Guthaben dem Futures Wallet hinzugefügt wird. Sie können die Übertragungsrichtung mithilfe der beiden Pfeilsymbole wie unten ändern.

Dies ist nicht die einzige Möglichkeit, ein Futures-Wallet zu finanzieren. Sie können auch Gelder in Ihrem Exchange Wallet als Sicherheit verwenden und USDT für den Futures-Handel auf der Seite „Futures Wallet Balance“ ausleihen. Auf diese Weise müssen Sie kein Geld direkt auf das Futures-Wallet überweisen. Natürlich müssen Sie den geliehenen USDT zurückzahlen.

Leitfaden zur Benutzeroberfläche von Binance Futures

1. In diesem Bereich finden Sie Links zu anderen Binance-Seiten wie COIN-M-Futures (vierteljährliche Kontrakte), API-Zugriff, Spot und Aktivität. Auf der Registerkarte [Informationen] finden Sie Links zu Futures-FAQs, Finanzierungsraten, Indexpreisen und anderen Marktdaten.

Auf der rechten Seite der oberen Leiste finden Sie Zugriff auf Ihr Binance-Konto, einschließlich des Dashboards. Sie können Ihr Wallet-Guthaben und Ihre Bestellungen im gesamten Binance-Ökosystem ganz einfach überprüfen.

2. Dies ist ein Bereich für:

• Wählt einen Vertrag aus den verfügbaren Vertragsnamen aus (Standard: BTCUSDT).

• Überprüfen Sie den Mark-Preis (es ist sehr wichtig, dies zu beachten, da die Liquidation vom Mark-Preis abhängt).

• Überprüfen Sie die Finanzierungsrate und den Zeitpunkt der nächsten Finanzierung.

• Sehen Sie sich das aktuelle Diagramm an. Sie können zwischen nativen und integrierten TradingView-Charts wechseln. Durch Klicken auf [Tiefe] erhalten Sie eine Echtzeitansicht der aktuellen Orderbuchtiefe.

• Orderbuchdaten direkt einsehen. Sie können die Genauigkeit des Orderbuchs im Dropdown-Menü in der oberen rechten Ecke dieses Bereichs anpassen (standardmäßig 0,01).

• Sehen Sie sich eine Live-Liste zuvor ausgeführter Trades auf der Plattform an.

Wenn Sie in der unteren rechten Ecke eines Moduls einen Pfeil sehen, bedeutet das, dass Sie dieses Element verschieben und seine Größe ändern können. Auf diese Weise können Sie ganz einfach Ihr eigenes benutzerdefiniertes Schnittstellenlayout erstellen!

3. In diesem Bereich können Sie Ihre Handelsaktivitäten überwachen. Sie können zwischen den Registerkarten wechseln, um den aktuellen Status offener und kürzlich ausgeführter Positionen und Aufträge zu überprüfen. Sie können auch eine vollständige Historie der Trades und Transaktionen über einen bestimmten Zeitraum abrufen.

Hier können Sie auch Positionen in der Warteschlange für den automatischen Schuldenabbau innerhalb von ADL überwachen (was in Zeiten hoher Volatilität wichtig zu beachten ist).

4. In diesem Bereich können Sie die verfügbaren Vermögenswerte prüfen, Einzahlungen tätigen und weitere Kryptowährungen kaufen. Hier können Sie auch Informationen zu Ihrem aktuellen Vertrag und Ihrer Position einsehen. Achten Sie unbedingt auf das Margin-Verhältnis, um eine Liquidation zu verhindern. 

Durch Klicken auf „Übertragen“ können Sie Gelder von Futures Wallet an andere Binance-Ökosysteme übertragen.

5. Dies ist das Bestelleingabefeld. Lesen Sie weiter unten in diesem Artikel unsere ausführliche Erläuterung der verfügbaren Auftragsarten. Hier können Sie auch zwischen Cross Margin und Insulated Margin wechseln. Passen Sie Ihren Hebel an, indem Sie auf den aktuellen Hebelbetrag klicken (standardmäßig 20x).

So passen Sie Ihren Hebel an

Mit Binance Futures können Sie die Hebelwirkung innerhalb jedes Kontrakts manuell anpassen. Um einen Vertrag auszuwählen, bewegen Sie den Mauszeiger über die obere linke Seite der Seite und wählen Sie den aktuellen Vertrag aus (Standard: BTCUSDT). 

Um den Hebel anzupassen, öffnen Sie das Auftragseingabefeld und klicken Sie dann auf Ihren aktuellen Hebelbetrag (standardmäßig 20x). Bestimmen Sie den Hebelbetrag, indem Sie den Schieberegler anpassen oder ihn eingeben, und klicken Sie dann auf [Bestätigen].

Es ist zu beachten, dass je größer die Positionsgröße ist, desto geringer ist die Hebelwirkung, die Sie nutzen können. Umgekehrt gilt: Je kleiner die Positionsgröße, desto größer ist die Hebelwirkung, die genutzt werden kann.

Bitte beachten Sie, dass die Verwendung einer hohen Hebelwirkung ein höheres Liquidationsrisiko birgt. Anfänger sollten bei der Bestimmung der Hebelwirkung vorsichtig sein. 

Was ist der Unterschied zwischen Markpreis und Endpreis?

Um unnötige Spitzen und Liquidationen in Zeiten hoher Volatilität zu vermeiden, verwendet Binance Futures Last Price und Mark Price.

Last Price ist leicht zu verstehen. Dies bedeutet den letzten Preis des gehandelten Kontrakts. Mit anderen Worten: Der letzte Trade in der Handelshistorie bestimmt den letzten Preis. Wird zur Berechnung Ihres realisierten PnL (Gewinn und Verlust) verwendet.

Markpreise sollen Preismanipulationen vorbeugen. Berechnet anhand einer Kombination aus Finanzierungsdaten und einer Reihe von Preisdaten verschiedener Spotbörsen. Ihre Liquidations- und nicht realisierten PnL-Preise werden anhand des Mark-Preises berechnet.

Bitte beachten Sie, dass der Markpreis und der Endpreis unterschiedlich sein können. 

Wenn Sie einen Ordertyp festlegen, der einen Stop-Preis als Auslöser verwendet, können Sie den Preis auswählen, den Sie als Auslöser verwenden möchten, nämlich den letzten Preis oder den Markierungspreis. Wählen Sie dazu im Auslöser-Dropdown-Menü unten im Bestelleingabefeld den Preis aus, den Sie verwenden möchten.

Welche Auftragsarten gibt es und wie nutzt man sie?

Es gibt viele Auftragsarten, die für Binance-Futures verwendet werden können:

Limit-Auftrag

Limit-Orders sind im Orderbuch platzierte Orders mit einem bestimmten Limitpreis. Wenn Sie eine Limit-Order aufgeben, wird der Handel nur dann ausgeführt, wenn der Marktpreis Ihren Limitpreis (oder besser) erreicht. Daher können Sie mit Limit-Orders zu einem niedrigeren Preis kaufen oder zu einem höheren Preis als dem aktuellen Marktpreis verkaufen.

Marktauftrag

Eine Marktorder ist eine Order zum Kauf oder Verkauf zum derzeit besten verfügbaren Preis. Dieser Auftrag wird gegen den zuvor im Auftragsbuch platzierten Limitauftrag ausgeführt. Wenn Sie eine Market Order erteilen, zahlen Sie als Market Taker eine Gebühr.

Stop-Limit-Auftrag

Der einfachste Weg, Stop-Limit-Orders zu verstehen, besteht darin, sie in einen Stop-Preis und einen Limit-Preis zu unterteilen. Der Stop-Preis ist der Preis, der die Limit-Order auslöst, während der Limit-Preis der Preis der Limit-Order ist, der ausgelöst wird. Das bedeutet, dass Ihre Limit-Order bei Erreichen des Stop-Preises sofort in das Orderbuch aufgenommen wird.

Der Stop-Preis und der Limit-Preis können zwar gleich sein, dies wird jedoch nicht empfohlen. Tatsächlich ist es für Sie sicherer, den Stop-Preis (Trigger-Preis) etwas höher als den Grenzpreis für Verkaufsaufträge oder etwas niedriger als den Grenzpreis für Kaufaufträge festzulegen. Dies erhöht die Chancen, dass Ihre Limit-Order ausgeführt wird, nachdem der Stop-Preis ausgelöst wurde.

Stop-Market-Order

Ähnlich wie eine Stop-Limit-Order verwendet eine Stop-Market-Order einen Stop-Preis als Auslöser. Wenn jedoch der Stop-Preis erreicht ist, wird die Marktorder tatsächlich ausgelöst.

Take-Profit-Limit-Order

Wenn Sie Stop-Limit-Orders verstehen, werden Sie auch Take-Profit-Limit-Orders leicht verstehen. Ähnlich wie bei einer Stop-Limit-Order umfasst diese Order einen Trigger-Preis, also den Preis, der die Order auslöst, und einen Limit-Preis, also den Preis der Limit-Order, der dann dem Orderbuch hinzugefügt wird. Der Hauptunterschied zwischen einer Stop-Limit-Order und einer Take-Profit-Limit-Order besteht darin, dass eine Take-Profit-Limit-Order nur zur Reduzierung einer offenen Position verwendet werden kann. 

Take-Profit-Limit-Orders können ein wirksames Instrument zur Risikosteuerung und Gewinnsicherung bei bestimmten Preisniveaus sein. Diese Orders können auch in Verbindung mit anderen Orderarten, wie zum Beispiel Stop-Limit-Orders, verwendet werden, sodass Sie eine bessere Kontrolle über Ihre Position haben.

Bitte beachten Sie, dass es sich hierbei nicht um eine OCO-Bestellung handelt. Wenn beispielsweise eine Stop-Limit-Order ausgeführt wird, während Sie gleichzeitig über eine aktive Take-Profit-Limit-Order verfügen, bleibt die Take-Profit-Limit-Order aktiv, bis Sie sie manuell stornieren.
Sie können die Take-Profit-Limit-Order in der Stop-Limit-Option im Ordereingabefeld festlegen.

Take-Profit-Marktauftrag

Ähnlich wie eine Take-Profit-Limit-Order verwendet eine Take-Profit-Market-Order einen Stop-Preis als Auslöser. Wenn jedoch der Stop-Preis erreicht ist, wird die Marktorder tatsächlich ausgelöst.
Sie können über die Option „Stop Market“ im Ordereingabefeld eine Take-Profit-Market-Order festlegen.

Trailing-Stop-Auftrag

Trailing-Stop-Orders helfen Ihnen, Gewinne zu sichern und gleichzeitig potenzielle Verluste aus offenen Positionen zu begrenzen. Für Long-Positionen bedeutet dies, dass der Trailing Stop mit dem Preis mitsteigt, wenn der Preis steigt. Fällt der Preis jedoch, bleibt der Trailing Stop stehen. Wenn sich der Preis um einen bestimmten Prozentsatz (Callback-Level genannt) in die andere Richtung bewegt, wird ein Verkaufsauftrag erteilt. Das Gleiche gilt für Short-Positionen, allerdings in umgekehrter Weise. Der Trailing Stop bewegt sich mit dem Markt nach unten, hört jedoch auf, sich zu bewegen, wenn der Markt zu steigen beginnt. Wenn sich der Preis um einen bestimmten Prozentsatz in die andere Richtung bewegt, wird ein Kaufauftrag erteilt.

Der Aktivierungspreis ist der Preis, der die Trailing-Stop-Order auslöst. Wenn Sie keinen Aktivierungspreis angeben, wird als Preis standardmäßig der letzte Preis oder der aktuelle Markpreis verwendet. Sie können den Preis, der als Auslöser verwendet werden soll, unten im Bestelleingabefeld festlegen. 

Das Callback-Level bestimmt den Prozentsatz, um den der Trailing Stop dem Preis „folgt“. Wenn Sie also das Callback-Level auf 1 % einstellen, folgt der Trailing Stop dem Preis weiterhin in einem Abstand von 1 %, wenn sich der Handel in Ihre Richtung bewegt. Wenn sich der Preis um mehr als 1 % in die entgegengesetzte Richtung Ihres Handels bewegt, wird ein Kauf- oder Verkaufsauftrag erteilt (abhängig von der Richtung Ihres Handels).

So verwenden Sie den Binance-Futures-Rechner

Das Video-Tutorial finden Sie hier.

Oben finden Sie einen Rechner, in dem Sie Ihre Bestellung eingeben. Erleichtert Ihnen die Berechnung von Werten vor dem Eingehen einer Long- oder Short-Position. Sie können den Schieberegler für die Hebelwirkung verschieben, um ihn als Grundlage für Ihre Berechnungen zu verwenden.

Der Rechner verfügt über drei Menüs:

• PNL – Verwenden Sie diese Registerkarte, um die anfängliche Marge, den Gewinn und Verlust (PnL) und die Eigenkapitalrendite (ROE) basierend auf den beabsichtigten Ein- und Ausstiegspreisen sowie der Positionsgröße zu berechnen.

• Zielpreis – Verwenden Sie diese Registerkarte, um den Preis zu berechnen, der zum Ausstieg aus Ihrer Position erforderlich ist, um den gewünschten Renditeprozentsatz zu erzielen.

• Liquidationspreis – Verwenden Sie diese Registerkarte, um einen geschätzten Liquidationspreis basierend auf dem Wallet-Guthaben, dem beabsichtigten Einstiegspreis und der Positionsgröße zu berechnen. 

So verwenden Sie den Hedge-Modus

Im Hedging-Modus können Sie für einen Kontrakt gleichzeitig Long- und Short-Positionen haben. Warum das tun? Stellen Sie sich vor, Sie sind langfristig optimistisch, was den Preis von Bitcoin angeht, also eröffnen Sie eine Long-Position. Gleichzeitig möchten Sie möglicherweise für einen kürzeren Zeitraum eine Short-Position einnehmen. Der Hedging-Modus ermöglicht Ihnen dies. In diesem Fall hat Ihre Short-Short-Position keinen Einfluss auf Ihre Long-Position.

Standardmäßig ist der Positionsmodus der Einwegmodus. Das bedeutet, dass Sie nicht gleichzeitig Long- und Short-Positionen für einen Kontrakt eröffnen können. Wenn Sie dies versuchen, heben sich die Positionen gegenseitig auf. Wenn Sie also den Hedge-Modus nutzen möchten, müssen Sie ihn manuell aktivieren. Hier ist wie:

1. Navigieren Sie zur oberen rechten Ecke des Bildschirms und wählen Sie dann [Einstellungen].

2. Öffnen Sie die Registerkarte [Positionsmodus] und wählen Sie dann [Hedge-Modus].

Bitte beachten Sie, dass Sie den Positionsmodus nicht anpassen können, wenn Sie eine offene Order oder Position haben.

Was ist der Finanzierungssatz und wie kann man ihn überprüfen?

Der Finanzierungssatz stellt sicher, dass der Preis von Perpetual-Futures-Kontrakten so nahe wie möglich am Preis (Kassapreis) des zugrunde liegenden Vermögenswerts bleibt. Im Wesentlichen bezahlen sich Händler gegenseitig abhängig von ihren offenen Positionen. Welche Partei bezahlt wird, wird durch die Differenz zwischen dem Futures-Preis und dem Spot-Preis bestimmt.

Wenn die Finanzierungsrate positiv ist, zahlen Long-Positionen Short-Positionen. Wenn die Finanzierungsrate negativ ist, zahlen Short-Positionen Long-Positionen.

Wenn Sie mehr darüber erfahren möchten, wie dieser Prozess funktioniert, lesen Sie Was ist ein Perpetual Futures-Kontrakt?.

Was bedeutet das also für Sie? Nun, Sie zahlen oder erhalten eine Finanzierung, abhängig von Ihren offenen Stellen und Ihrer Finanzierungsrate. Bei Binance Futures wird diese Finanzierung alle 8 Stunden ausgezahlt. Sie können den Zeitpunkt und die geschätzte Finanzierungsrate für den nächsten Zeitraum oben auf der Seite neben dem Markpreis überprüfen.

Wenn Sie frühere Finanzierungssätze für jeden Vertrag überprüfen möchten, bewegen Sie den Mauszeiger über [Informationen] und wählen Sie dann [Verlauf der Finanzierungssätze] aus.

Was sind Post-Only, Time in Force und Reduce-Only?

Wenn Sie Limit-Orders verwenden, können Sie zusammen mit der Order zusätzliche Anweisungen festlegen. Bei Binance Futures können diese Anweisungen Post-Only oder Time in Force (TIF) sein und diese Anweisungen bestimmen die zusätzliche Art Ihrer Limit-Order. Sie können darauf unten im Bestelleingabefeld zugreifen.

Post-Only bedeutet, dass Ihre Aufträge immer zuerst dem Auftragsbuch hinzugefügt werden und niemals gegen bestehende Aufträge im Auftragsbuch ausgeführt werden. Dies ist nützlich, wenn Sie nur die Herstellergebühr bezahlen möchten.

Mit TIF-Anweisungen können Sie anpassen, wie lange Ihre Order aktiv bleibt, bevor sie ausgeführt wird oder abläuft. Sie können eine von mehreren TIF-Anweisungsoptionen wählen:

• GTC (Good Till Cancel): Die Bestellung bleibt aktiv, bis sie ausgeführt oder storniert wird.

• IOC (Immediate Or Cancel): Der Auftrag wird sofort (vollständig oder teilweise) ausgeführt. Bei nur teilweiser Ausführung wird der nicht ausgeführte Teil der Bestellung storniert.

• FOK (Fill Or Kill): Aufträge müssen sofort ausgeführt werden. Andernfalls wird der Auftrag überhaupt nicht ausgeführt.

Wenn Sie sich im One-Way-Modus befinden, stellen Sie durch Aktivieren des Kontrollkästchens „Nur reduzieren“ sicher, dass alle neuen Bestellungen, die Sie aufgeben, Ihre aktuell offene Position nur reduzieren und nicht erhöhen.

Wann besteht für Ihre Position die Gefahr der Liquidation?

Die Liquidation erfolgt, wenn der Margin-Saldo unter die erforderliche Mindestmargin fällt. Der Margin-Saldo ist Ihr Binance-Futures-Kontostand, einschließlich nicht realisierter PnL (Gewinne und Verluste). Ihre Gewinne und Verluste führen also dazu, dass sich der Wert des Margin-Saldos ändert. Wenn Sie den Cross-Margin-Modus verwenden, wird dieser Saldo auf alle Ihre Positionen aufgeteilt. Wenn Sie den isolierten Margin-Modus verwenden, kann dieses Guthaben einzelnen Positionen zugewiesen werden.

Die Mindestmarge ist der Mindestwert, der erforderlich ist, um eine Position offen zu halten. Der Wert variiert je nach Größe Ihrer Position. Größere Positionen erfordern eine höhere Mindestmarge.

 Sie können das aktuelle Margin-Verhältnis in der unteren rechten Ecke überprüfen. Wenn das Margin-Verhältnis 100 % erreicht, wird Ihre Position liquidiert.

Im Falle einer Liquidation werden alle Ihre offenen Aufträge storniert. Idealerweise sollten Sie Ihre Positionen überwachen, um eine Selbstliquidation zu vermeiden (die Ihnen in diesem Fall zusätzliche Kosten verursachen würde). Wenn Ihre Position kurz vor der Liquidation steht, ist es möglicherweise am besten, die Position manuell zu schließen, anstatt auf die automatische Liquidation zu warten.

Was ist Auto-Deleveraging und welche Auswirkungen hat es?

Wenn die Kontogröße des Benutzers unter 0 fällt, wird der Versicherungsfonds zur Deckung von Verlusten verwendet. In einigen sehr volatilen Marktumgebungen ist der Versicherungsfonds jedoch möglicherweise nicht in der Lage, die Verluste zu bewältigen, und offene Positionen müssen reduziert werden, um sie zu decken. Das bedeutet, dass auch Ihre offenen Positionen unter solchen Umständen Gefahr laufen, reduziert zu werden.

Die Reihenfolge, in der Positionen abgebaut werden, wird durch eine Warteschlange bestimmt. Die profitabelsten Händler mit der höchsten Hebelwirkung stehen ganz vorne in der Warteschlange. Sie können die aktuelle Position der Warteschlange überprüfen, indem Sie auf der Registerkarte [Position] zu [ADL] navigieren.

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Futures-Kontrakte sind Derivate, die Händler dazu verpflichten, einen Vermögenswert in der Zukunft zu kaufen oder zu verkaufen. Im Gegensatz zu herkömmlichen Terminkontrakten haben Perpetual-Futures-Kontrakte jedoch kein Abwicklungsdatum. Allerdings können Derivate für unerfahrene Händler recht verwirrend sein. Daher ist es wichtig, die Funktionsweise des Vertrags zu verstehen, bevor Sie das finanzielle Risiko eingehen. Wie bereits erwähnt, können Sie auf das Testnetz von Binance Futures zugreifen, um die Plattform zu testen, ohne echte Gelder zu riskieren.