In Kürze
Stop-Loss und Take-Profit sind zwei grundlegende Konzepte, auf die sich viele Händler verlassen, um ihre Handelsausstiegsstrategie festzulegen. Diese beiden Stufen hängen von der Höhe des Risikos ab, das der Händler bereit ist, einzugehen. Diese Niveaus werden sowohl auf traditionellen als auch auf Kryptowährungsmärkten verwendet und sind besonders bei Händlern beliebt, die auf technische Analysen angewiesen sind.
Einführen
Market Timing ist eine Strategie, bei der Anleger und Händler versuchen, zukünftige Marktpreise vorherzusagen und einen optimalen Preis für den Kauf oder Verkauf eines Vermögenswerts zu finden. Bei diesem Ansatz ist es sehr wichtig, den richtigen Zeitpunkt für den Ausstieg aus dem Markt zu finden. Hier kommen Stop-Loss- und Take-Profit-Level ins Spiel.
Stop-Loss- und Take-Profit-Level sind Kursziele, die sich Händler im Voraus setzen. Diese vorgegebenen Werte werden oft als Teil einer Ausstiegsstrategie für einen disziplinierten Händler verwendet und sollen den emotionalen Handel minimieren und sind für das Risikomanagement unerlässlich.
Stop-Loss- und Take-Profit-Level
Stop-Loss-Level (SL) ist ein vorab festgelegter Preis eines Vermögenswerts, der unter dem aktuellen Preis liegt und bei dem eine Position geschlossen wird, um den Verlust des Anlegers aus dieser Position zu begrenzen. Im Gegensatz dazu ist das Take-Profit-Niveau (TP) ein voreingestellter Preis, zu dem Händler eine Position mit Gewinn schließen.
Anstatt Marktaufträge in Echtzeit zu verwenden, können Händler diese Niveaus so einstellen, dass sie automatische Verkäufe auslösen, ohne den Markt rund um die Uhr überwachen zu müssen. Binance Futures verfügt beispielsweise über eine Stop-Order-Funktion, die Stop-Loss- und Take-Profit-Orders kombiniert. Das System entscheidet anhand der Auslösepreise und des letzten Preises bzw. Markierungspreises zum Zeitpunkt der Auftragserteilung, ob es sich bei einer Order um einen Stop-Loss oder einen Take-Profit handelt.
Warum Stop-Loss und Take-Profit verwenden?
Risikomanagement implementieren
Die Werte SL (Stop Loss) und TP (Take Profit) spiegeln die aktuelle Marktdynamik wider, und bei der Bestimmung des richtigen optimalen Werts geht es im Wesentlichen darum, günstige Handelsmöglichkeiten und mögliche akzeptable Risikoniveaus zu identifizieren. Die Risikobewertung anhand der SL- und TP-Werte kann eine wichtige Rolle bei der Erhaltung und dem Ausbau Ihres Portfolios spielen. Sie schützen nicht nur Ihre Bestände systematisch, indem Sie risikoärmere Geschäfte priorisieren, sondern verhindern auch, dass Ihr Portfolio völlig zerstört wird. Daher verwenden viele Händler SL- und TP-Level in ihren Risikomanagementstrategien.
Verhindern Sie emotionalen Handel
Der emotionale Zustand einer Person zu einem bestimmten Zeitpunkt kann die Entscheidungsfindung erheblich beeinflussen. Aus diesem Grund entwickeln einige Händler im Voraus Strategien, um den Handel in einem Zustand von Stress, Angst, Gier oder anderen starken Emotionen zu vermeiden. Wenn Sie wissen, wann Sie eine Position schließen müssen, können Sie impulsives Handeln vermeiden und Ihre Geschäfte strategisch und nicht willkürlich verwalten.
So berechnen Sie das Risiko-Ertrags-Verhältnis
Stop-Loss- und Take-Profit-Level werden verwendet, um das Risiko-Ertrags-Verhältnis des Handels zu berechnen.
Das Risiko-Ertrags-Verhältnis ist ein Maß für das mögliche Risiko im Vergleich zum potenziellen Ertrag. Im Allgemeinen ist es besser, Geschäfte mit einem niedrigeren Risiko-Ertrags-Verhältnis einzugehen, da dies bedeutet, dass Ihre potenziellen Gewinne größer sind als die potenziellen Risiken.
Mit der folgenden Formel können Sie Ihr Risiko-Ertrags-Verhältnis berechnen:
Risiko-Ertrags-Verhältnis = (Eingabepreis – Stop-Loss-Preis) / (Take-Profit-Preis – Eingabepreis)
So berechnen Sie Stop-Loss- und Take-Profit-Level
Es gibt viele verschiedene Methoden, mit denen Händler die optimalen Stop-Loss- und Take-Profit-Werte ermitteln können. Diese Ansätze können unabhängig voneinander oder in Kombination mit anderen Methoden verwendet werden, aber das Endziel bleibt dasselbe: Nutzen Sie vorhandene Daten, um fundiertere Entscheidungen darüber zu treffen, wann eine Position geschlossen werden soll.
Unterstützungs- und Widerstandsniveaus
Unterstützung und Widerstand sind Kernkonzepte, die jedem technischen Händler sowohl auf traditionellen Märkten als auch auf Kryptowährungsmärkten vertraut sind.
Unterstützungs- und Widerstandsniveaus sind Bereiche auf dem Preisdiagramm, in denen es am wahrscheinlichsten zu einer erhöhten Handelsaktivität kommt – sei es beim Kauf oder Verkauf. Bei Unterstützungsniveaus wird erwartet, dass der Abwärtstrend aufgrund der erhöhten Kaufaktivität pausiert. An den Widerstandsniveaus wird erwartet, dass der Aufwärtstrend aufgrund der erhöhten Verkaufsaktivität pausiert.
Händler, die diese Methode verwenden, platzieren ihr Take-Profit-Niveau normalerweise knapp über der Unterstützung und ihr Stop-Loss-Niveau knapp unter dem von ihnen identifizierten Widerstandsniveau.
Nachfolgend finden Sie eine detaillierte Anleitung zu den Unterstützungs- und Widerstandsniveaus.
Gleitender Durchschnitt
Dieser technische Indikator filtert Marktstörungen und glättet Preisaktionsdaten, um die Richtung eines Trends aufzuzeigen.
Gleitende Durchschnitte (MAs) können je nach Präferenz des einzelnen Händlers über einen kürzeren oder längeren Zeitraum berechnet werden. Händler beobachten die gleitenden Durchschnitte genau und suchen nach Verkaufs- oder Kaufmöglichkeiten, die sich in Crossover-Signalen zeigen, bei denen sich zwei verschiedene MAs auf dem Chart schneiden. Sie können sich ausführlich über gleitende Durchschnitte informieren.
Typischerweise identifizieren Händler, die MAs verwenden, Stop-Losses unterhalb eines langfristigen gleitenden Durchschnitts.
Prozentmethode
Anstelle eines vorgegebenen Niveaus, das anhand technischer Indikatoren berechnet wird, verwenden einige Händler feste Prozentsätze, um die SL- und TP-Niveaus zu bestimmen. Sie können sich beispielsweise dafür entscheiden, ihre Position zu schließen, wenn der Vermögenspreis 5 % über oder unter dem von ihnen eingegebenen Preis liegt. Dies ist ein einfacher Ansatz, der gut für Händler funktioniert, die mit technischen Indikatoren nicht vertraut sind.
Andere Indikatoren
Wir haben einige beliebte TA-Tools behandelt, die zum Festlegen von SL- und TP-Levels verwendet werden, aber Händler verwenden auch viele andere Indikatoren. Weitere Instrumente sind der Relative Strength Index (RSI), ein Momentum-Indikator, der signalisiert, ob ein Vermögenswert überkauft oder überverkauft ist, Bollinger Bands (BB), die die Marktvolatilität messen, und Moving Average Convergence Divergence (MACD), der exponentielle gleitende Durchschnitte verwendet als Datenpunkte.
Zusammenfassung
Viele Händler und Anleger verwenden eine oder eine Kombination der oben genannten Methoden, um Stop-Loss- und Take-Profit-Werte zu berechnen. Diese Niveaus dienen ihnen als technische Anreize, aus einem Handel auszusteigen – sei es durch die Aufgabe einer Verlustposition oder durch die Realisierung eines potenziellen Gewinns. Beachten Sie, dass jeder Händler die Stop-Loss- und Take-Profit-Level auf unterschiedliche Weise bestimmt und diese Level keine Garantie für eine erfolgreiche Performance sind. Stattdessen unterstützen Verluststopps und Gewinnmitnahmen die Entscheidungsfindung und machen sie systematischer und robuster. Daher ist es eine gute Angewohnheit, beim Handel das Risiko einzuschätzen, indem man Stop-Loss- und Take-Profit-Werte festlegt oder andere Risikomanagementstrategien verwendet.