Guten Abend zusammen, der Markt hat uns diese Woche wieder enttäuscht. Obwohl die CPI-Daten am Mittwoch und die PPI-Daten von gestern positiv waren und es momentan kein Risiko gibt, dass die Inflation weiter steigt, zeigt die Performance der US-Märkte jedoch weiterhin eine eher pessimistische Tendenz, die Kurse fallen seit der Eröffnung stetig, was auch den Krypto-Markt nach unten zieht. Dieser untypische Rückgang könnte bedeuten, dass die US-Märkte bereits in einem technischen Bärenmarkt sind und Bitcoin noch nicht am Boden angekommen ist.
Eines ist jedoch positiv: Die US-Märkte haben in letzter Zeit zwei neue Tiefststände erreicht, während Bitcoin nicht weiter in neue Tiefststände gefallen ist, sondern seit dem letzten Rückgang auf 76.600 Dollar über 80.000 Dollar konsolidiert hat. Das zeigt, dass Bitcoin im Vergleich zu den US-Märkten relativ stark ist. Wenn die US-Märkte nun eine Erholung erleben, hat Bitcoin die Möglichkeit, die Lücke von 86.000 Dollar auf CME zu schließen.
Aber die jüngsten Marktbewegungen lassen einen zweifeln, ob der Bullenmarkt noch zurückkommt.
Man sollte wissen, dass in einem reifen Finanzmarkt das Wechselspiel von Bullen- und Bärenmärkten normal ist. Der Markt für digitale Währungen ist mittlerweile sehr reif, hat zahlreiche Regulierungen, Unterdrückungen und sogar Verbote überstanden und ist dennoch widerstandsfähig geblieben. Das zeigt, dass der Markt für digitale Währungen in den kommenden Jahren oder sogar Jahrzehnten immer größer werden wird. So wie Kakteen in einer rauen Wüstenumgebung gedeihen, zeigen Bitcoin und andere führende digitale Währungen auch in schwierigen Zeiten eine starke Vitalität. Daher wird der Markt in Zukunft sicherlich wieder einen Bullenmarkt erleben, aber vor dem Eintreffen des Bullenmarktes könnte der Markt die Illusion der meisten Menschen zerstören, was eine gängige Regel im Finanzmarkt ist.
Außerdem sollte man wissen, dass es im Kryptomarkt nicht an Geld mangelt, die Marktkapitalisierung von Stablecoins hat bereits 230 Milliarden Dollar erreicht, was die von ETH übersteigt. Das Kapital benötigt nur klare Signale, wie zum Beispiel: Die Makroökonomie wird nicht in eine Rezession eintreten; die Federal Reserve wird die Zinsen senken; es wird neue ökosystemische Narrative im Krypto-Markt geben.
Derzeit benötigt der Markt einen leidenschaftlichen Glauben, um die Preise in die Höhe zu treiben, und nicht die kurzsichtige Haltung „Wenn es jetzt steigt, werde ich schnell verkaufen“. Aber man sollte daran glauben, dass neue Narrative im Markt immer auftauchen werden; der Schlüssel liegt darin, den richtigen Zeitpunkt abzuwarten!
Kann man in dieser Phase noch in Altcoins investieren? Wie sollte man das angehen?
Obwohl die Altcoins in letzter Zeit eher schwach abgeschnitten haben, viele von ihnen sich auf neuen Tiefstständen befinden und die, die sich etwas besser entwickeln, in Verbindung mit den US-Politiken stehen, bedeutet das nicht, dass man alle Altcoins jetzt meiden sollte.
Wenn man Altcoins in der Hand hat, kann man sie behalten, aber man muss seine Denkweise ändern. Der Markt verändert sich, und die Handelsstrategien müssen sich dem Markt anpassen. Manchmal führt das Halten von Altcoins dazu, dass wir nachlässig werden, weil wir immer denken, dass wir nicht liquidiert werden und es kein Problem ist, solange wir durchhalten. Dabei wird ein Punkt außer Acht gelassen:
1. Entweder gab es wirklich eine Phase, in der der Rückgang so stark war, dass man großen Widerstand leistet und die Psyche mit einem solch großen Rückgang nicht umgehen kann.
2. Entweder man hat in der frühen Phase keinen Druck bezüglich der Finanzen verspürt oder hat keine gute Planung und Reserve, und wenn es dann Zeit ist, Geld auszugeben, sieht man, dass das Konto stark gefallen ist und muss mit Tränen in den Augen verkaufen.
3. Man dachte, dass die eigenen Vermögenswerte die Zyklen überstehen und die Volatilität aushalten könnten, aber danach sind sie nie wieder gestiegen.
Wie sollte sich die Denkweise ändern?
1. Einmal hat sich der große Trend des Marktes dem Ende genähert; man sollte die Positionen reduzieren. In den letzten zwei Jahren war das Muster des großen Trends im Krypto-Markt recht offensichtlich.
2. Unter den neuen Normalitäten des Krypto-Marktes wird die Differenzierung immer ernster, die starken Märkte zeigen ein durchschnittliches Verhalten, während die schwachen Märkte noch stärker abfallen. Bei den kleinen Coins sollte man sofort zurückziehen, wenn man Anzeichen sieht, dass etwas nicht stimmt.
3. Positionierung und Management sind entscheidend. Ich sehe viele Leute, die aufgrund von FOMO ihr ganzes Kapital in kleine Coins investieren, glauben, dass sie neue Höchststände erreichen werden, und am Ende feststellen, dass es neue Tiefststände sind. In der mittelfristigen Trendphase sind 70 % Positionen voll investiert, in der späten Trendphase sind 50 % Positionen voll investiert, und wenn der Trend abgeschlossen ist, sind 30 % Positionen voll investiert. Halten Sie immer einen Teil des Bargelds zur Verfügung, um auf die Unsicherheiten des Marktes reagieren zu können.
4. Identifizieren Sie die Kernassets, geben Sie die Illusion auf, dass die meisten Altcoins neue Höchststände erreichen werden. Möglicherweise handelt es sich um vorübergehende Höchststände. In einer unklaren Situation kann man, selbst wenn man kaufen möchte, nur die Kernassets zu niedrigen Preisen kaufen, die den größten Konsens und das stärkste Wachstumspotenzial vereinen. Warten Sie, bis die Situation klarer und die Unsicherheit geringer ist, um das Risiko nach Bedarf wieder zu erhöhen.
Zuletzt noch ein Wort zur Nachrichtenlage: Heute Abend um 23 Uhr wird der derzeitige Vorsitzende der Federal Reserve, Jerome Powell, mit dem ehemaligen Vorsitzenden Ben Bernanke hinter verschlossenen Türen über die Geldpolitik sprechen.
Powells Einfluss auf den Krypto-Markt ist enorm. Jedes Mal, wenn er signalisiert, dass er die Geldpolitik straffen will, beträgt der durchschnittliche Rückgang von Bitcoin innerhalb von 30 Tagen 18,6 %. Im Dezember letzten Jahres sagte er: „Die Regierung wird Bitcoin nicht horten“, und der Preis fiel an einem Tag um 8 Milliarden Dollar. Aber im März dieses Jahres deutete er an, dass er „möglicherweise die Zinserhöhungen verlangsamen“ könnte, woraufhin Bitcoin innerhalb von zwei Wochen um 47 % stieg. Seine Äußerungen sind wie ein „Lebenszeichen“ für Bitcoin.
Was für geldpolitische Signale werden aus diesem Gespräch hervorgehen? Wird Bitcoin stark fallen oder stark steigen? Die gesamte Krypto-Community wartet darauf, dass heute Abend die Antwort bekannt gegeben wird.