die Einleitung
Es gibt eine breite Palette technischer Analysetools und Indikatoren, mit denen Händler versuchen, zukünftige Preisbewegungen vorherzusagen. Zu diesen Tools können Frameworks für eine vollständige Marktanalyse gehören, beispielsweise die Wyckoff-Methode, die Elliott-Wellen-Theorie und die Dow-Theorie. Bei diesen Instrumenten kann es sich auch um Indikatoren wie gleitende Durchschnitte, den relativen Stärkeindex (RSI), den stochastischen RSI, Bollinger-Bänder, den Ichimoku-Wolkenbereich, den parabolischen Stopp- und Umkehrindikator oder die Konvergenz-Divergenz des gleitenden Durchschnitts handeln.
Das Fibonacci-Retracement-Tool ist ein beliebter Indikator, der von Tausenden von Händlern an den Aktienmärkten, Hartwährungen und digitalen Währungen verwendet wird. Das Erstaunliche ist, dass dieser Indikator auf der vor mehr als 700 Jahren entdeckten Fibonacci-Folge basiert.
In diesem Artikel wird das Fibonacci-Retracement-Tool erläutert und erklärt, wie man damit wichtige Niveaus in einem Diagramm identifiziert.
Was ist Fibonacci-Retracement?
Das Fibonacci-Retracement ist ein Tool, mit dem technische Analysten und Händler versuchen, wichtige Bereiche auf einem Diagramm vorherzusagen, indem sie Fibonacci-Verhältnisse als Prozentsätze verwenden. Das Fibonacci-Retracement-Tool leitet sich von einer Zahlenfolge ab, die der Mathematiker Leonardo Fibonacci im 13. Jahrhundert identifizierte und die Fibonacci-Folge genannt wird. Bestimmte mathematische Beziehungen zwischen den Zahlen in dieser Folge erzeugen Verhältnisse, die durch ein Diagramm dargestellt werden können. Diese Verhältnisse sind:
%0
%23,6
%38,2
%61,8
%78,6
%100
Obwohl es sich technisch gesehen nicht um ein Fibonacci-Verhältnis handelt, halten einige Händler die 50 %-Marke für von Bedeutung, da sie den Mittelpunkt der Preisspanne darstellt. Fibonacci-Verhältnisse können auch außerhalb des Bereichs von 0–100 % verwendet werden, beispielsweise 161,8 %, 261,8 % oder 423,6 %.
Wir werden diskutieren, wie Händler diese Kennzahlen nutzen können, aber der Hauptpunkt hier ist, dass die durch die Kennzahlen bestimmten Niveaus mit wichtigen Niveaus im Markt verknüpft werden können. Bei der Darstellung in einem Diagramm können Fibonacci-Niveaus zur Identifizierung wichtiger Bereiche wie Unterstützung, Widerstand, Retracement-Bereiche, Einstiegspunkte, Ausstiegsziele und Stop-Loss-Niveaus verwendet werden.
So berechnen Sie das Fibonacci-Retracement
Da diese Verhältnisse in jedem Fibonacci-Retracement-Tool gleich sind, müssen wir keine manuellen Berechnungen durchführen, sondern der Weg, diese Verhältnisse zu erhalten, beginnt mit Fibonacci-Zahlen.
Lassen Sie uns eine Zahlenfolge erstellen, die mit Null und Eins beginnt, und die Summe der beiden vorherigen Zahlen zur aktuellen Zahl addieren. Wenn wir dies auf unbestimmte Zeit fortsetzen, erhalten wir eine Zahlenfolge, die als Fibonacci-Folge bekannt ist.
0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144, 233, 377, 610, 987 ... und so weiter.
Diese Zahlen werden natürlich nicht direkt im Preisdiagramm dargestellt. Aber die im Fibonacci-Retracement-Tool verwendeten Niveaus leiten sich alle in irgendeiner Weise von diesen Zahlen ab.
Mit Ausnahme einiger Zahlen am Anfang der Folge erhalten wir, wenn wir eine Zahl durch die nächste Zahl dividieren, immer ein Verhältnis nahe 0,618. Wenn wir beispielsweise 21 durch 34 teilen, erhalten wir 0,6176. Wenn wir eine Zahl durch die übernächste Zahl dividieren, erhalten wir ein Verhältnis von etwa 0,382. Wenn wir beispielsweise 21 durch 55 teilen, erhalten wir 0,3818. Alle Verhältnisse (außer 50 %) im Fibonacci-Retracement-Tool basieren auf Berechnungen auf diese Weise.
Fibonacci-Folge und der Goldene Schnitt
Wie bereits erwähnt, wurde die Fibonacci-Folge im 13. Jahrhundert vom Mathematiker Leonardo Fibonacci entwickelt. Der Goldene Schnitt (0,618 oder 1,618) ist ein mathematisches Verhältnis, das aus diesen Zahlen abgeleitet wird. Aber warum ist diese Zahl wichtig?
Der Goldene Schnitt beschreibt die Dimensionen einer erstaunlich langen Liste kosmischer Phänomene und ist überall in der Natur zu finden. Denken Sie an Atome, Sterne, die Entstehung von Galaxien, Schnecken und sogar Honigbienen – alles von der kleinsten bis zur größten Skala kann Beispiele für dieses Verhältnis enthalten.
Darüber hinaus wird dieses Verhältnis seit Jahrhunderten von Künstlern, Ingenieuren und Designern genutzt, um Aufnahmen und Kompositionen zu schaffen, die den Betrachter begeistern. Von den Pyramiden über die Mona Lisa bis zum Twitter-Symbol nutzen viele berühmte Kunstwerke und Designs auf die eine oder andere Weise den Goldenen Schnitt. Es ist klar, dass dieses Verhältnis auch auf den Finanzmärkten eine gewisse Bedeutung haben könnte.
So verwenden Sie das Fibonacci-Retracement
Nachdem wir nun wissen, was das Fibonacci-Retracement-Tool ist und wie es funktioniert, werden wir uns mit seiner Verwendung auf den Finanzmärkten befassen.
Normalerweise wird das Tool zwischen zwei wichtigen Preispunkten, wie dem höchsten und dem niedrigsten Preisniveau, gezogen und dieser Bereich wird dann als Grundlage für eine tiefergehende Analyse verwendet. Das Tool wird normalerweise zur Darstellung von Niveaus innerhalb der Spanne verwendet, kann aber auch Informationen über wichtige Preisniveaus außerhalb der Spanne liefern.
Dieser Bereich wird normalerweise entsprechend dem zugrunde liegenden Trend gezogen. Im Falle eines Aufwärtstrends wäre das untere Niveau also 1 (oder 100 %), während das obere Niveau 0 (0 %) wäre. Durch das Zeichnen von Fibonacci-Retracement-Linien bei einem Aufwärtstrend können Händler eine Vorstellung von potenziellen Unterstützungsniveaus bekommen, die getestet werden könnten, wenn der Markt anfängt, sich zu erholen – daher der Begriff Retracement.
Und umgekehrt: Bei einem Abwärtstrend liegt der niedrigste Punkt bei 0 (0 %) und der höchste Punkt bei 1 (100 %). Beachten Sie, dass sich der Preis in einem Abwärtstrend befindet, sodass ein Abprall in diesem Fall auf eine Preisbewegung von unten hin (Sprung) hinweist. In diesem Zusammenhang kann das Fibonacci-Retracement-Tool Informationen über potenzielle Widerstandsniveaus liefern, wenn der Markt zu steigen beginnt.
Fibonacci-Level und ihre Bedeutung für Händler
Händler verwenden Fibonacci-Verhältnisse, um Einstiegszonen, Kursziele und potenzielle Stop-Loss-Bereiche auszuwählen, die sich je nach Setup, Strategie und Handelsstil einer Person erheblich ändern können.
Bei einigen Strategien geht es darum, von der Spanne zwischen zwei bestimmten Fibonacci-Niveaus zu profitieren. Nehmen wir beispielsweise einen Aufwärtstrend an, dem ein Aufschwung folgt. In diesem Fall könnte der Kauf beim 38,2 %-Retracement-Niveau und der Verkauf beim 23,6 %-Niveau eine interessante Strategie sein. Dies hängt natürlich stark von der individuellen Strategie und eher technischen Faktoren ab.
Fibonacci-Niveaus werden häufig mit der Elliott-Wellen-Theorie kombiniert, um die Korrelation zwischen Wellenstrukturen und potenziell wichtigen Bereichen zu ermitteln. Diese Strategie eignet sich hervorragend zur Vorhersage des Ausmaßes des Retracements in verschiedenen Wellen innerhalb einer bestimmten Marktstruktur.
Wie andere Methoden ist das Fibonacci-Retracement-Tool leistungsstark, wenn es mit anderen Indikatoren für die technische Analyse verwendet wird. Es gibt Kauf- und Verkaufssignale, die allein möglicherweise nicht ausreichen, aber durch die Betrachtung anderer Indikatoren bestätigt werden können. Wenn der Preis also ein bestimmtes Fibonacci-Niveau erreicht, kann es sein, dass er wieder ansteigt oder auch nicht. Es ist notwendig, Risiken sorgfältig zu managen und dabei das Marktumfeld und andere Faktoren zu berücksichtigen.
Fibonacci-Erweiterungen
Wie bereits erwähnt, können Fibonacci-Level zur Neubewertung von Retracement- und Sprungbereichen verwendet werden (dargestellt durch die Zahl 1 in der Animation unten). Darüber hinaus kann die Fibonacci-Folge aber auch zur Identifizierung wichtiger Niveaus außerhalb des aktuellen Bereichs verwendet werden. Diese Ebenen werden Erweiterungsebenen genannt.
Fibonacci-Erweiterungsstufen können als potenzielle Handelsziele betrachtet werden, und jeder Händler kann eine andere Erweiterungsstufe (oder mehrere Ziele) als sein Ziel wählen. Die ersten Erweiterungsstufen sind 138,6 %, 150 % und 161,8 % – gefolgt von 261,8 % und 423,6 %. Daher können Fibonacci-Erweiterungsniveaus Bereiche anzeigen, in denen die nächste Preisbewegung enden könnte.