Autor: Golden Finance, Climber
11. července Alluviall, vývojář Liquid Collective, protokolu pro sázky na likviditu pro institucionální klienty, oznámil dokončení kola financování série A ve výši 12 milionů USD a Ethereal Ventures a Variant spolu vedly investici, za účasti společnosti Brevan Howard Digital. Obsazení Fidelity's Avon Ventures, IOBC Capital a dalších institucí.
V květnu loňského roku Alluviall podpořila Coinbase a projekt zástavy kryptoměn Figment a Coinbase Cloud a Figment se staly ověřovateli nového protokolu Alluvial. Alluvial navíc obdržel 6,2 milionu dolarů počátečního financování od strategických hráčů, včetně Coinbase Ventures, Kraken, Figment a Kiln.
Co přesně dělá Alluvial a protokol Liquid Collective, který vyvinul, jako projekt na podnikové a institucionální úrovni na trati LSD? A proč si dokázala získat přízeň kapitálu a získat podporu ve výši 12 milionů USD během fáze série A? Golden Finance tuto potenciální novou hvězdu podrobně vysvětlí.
Aluviální
Alluviall je společnost zabývající se vývojem softwaru na dálku zapsaná v Delaware a Liquid Collective Foundation je registrovaná na Kajmanských ostrovech. Tým se nachází především ve Spojených státech, Evropě a Dubaji.
Konkrétně Alluvial je společnost zabývající se vývojem softwaru za protokolem Liquid Collective na podnikové úrovni, který podporuje přijetí Liquid Collective prostřednictvím produktového přístupu založeného na API, který zjednodušuje likviditu pro výměny digitálních aktiv, depozitáře a další podniky.
Cílem týmu je umožnit účastníkům, kteří byli marginalizováni stávajícími možnostmi sázek na likviditu, snadný přístup k podnikovým sázkám na likviditu napříč více blockchainy.
Na současném trhu s likviditou existují dva hlavní problémy. První: Krypto-nativní decentralizované protokoly vytvořily inovativní řešení, ale z hlediska souladu a bezpečnosti nemohou takové protokoly uspokojit potřeby institucí. Zadruhé: Velcí depozitáři a burzy mají přísliby „likvidity“, ale kapitálová efektivita není vysoká a zástavy jsou většinou soustředěny do jednoho subjektu.
Proto Alluvial řeší výše uvedené problémy ve spolupráci s tvůrci Web3, podnikovými partnery a předními validátory na vytvoření nového standardu pro institucionální sázky na likviditu. Protokol Liquid Collective poskytuje funkce, které vyspělé podniky potřebují, jako jsou kontroly KYC/AML, zabezpečení na podnikové úrovni a výkonné monitorování a reporting.
Liquid Collective
Liquid Collective je protokol vyvinutý ve spolupráci s různými lídry v oboru, aby se zabýval potřebou standardu likvidity podnikové úrovně. Jakmile bude standard široce přijat, zvýší plynulost a složitelnost ekonomiky web3 a zároveň bude splňovat potřeby podniků a institucí na nejvyšší úroveň zabezpečení a dodržování předpisů.
Liquid Collective je řízen nezávislým průmyslovým konsorciem, jehož počátečními členy jsou nadace Liquid Foundation a další hráči z oboru web3. Protokol bude v konečném důsledku poskytovat víceřetězcovou funkčnost a bude řízen decentralizovaným způsobem rozsáhlou a decentralizovanou komunitou průmyslových účastníků.
Když uživatelé vloží do protokolu Liquid Collective, obdrží ekvivalentní token. Používá se hlavně k prokázání jejich legálního a ziskového vlastnictví podkladových hypotečních aktiv a veškerých výsledných síťových odměn, včetně poplatků za služby penalizačního protokolu a síťových pokut.
funkce:
Zabezpečení a dodržování předpisů: Ověřovací technologie z podnikové infrastruktury pro podporu bezpečného vytyčování pro zákazníky a pro uživatele a operátory pro podporu dodržování předpisů;
Cross-protocol: Spolupracujte s nejlepšími týmy na jiných blockchainech a dodávejte nativní řešení pro sázky na likviditu v každé síti.
Krytí ztrát: Krytí podstatných ztrát je poskytováno každému účastníkovi prostřednictvím smlouvy.
Zaměřte se na poskytování likvidity: přední agregátoři v oboru (tj. burzy a custodians) na podporu likvidity.
Ekologické složení:
Liquid Collective je ekosystém softwarových komponent a poskytovatelů služeb.
1. Softwarové komponenty:
Základní součástí protokolu je sada chytrých smluv založených na Ethereu, které podporují institucionální sázky likvidity, včetně:
▪ ERC20 smlouva cToken pro LsETH.
▪Allowlist kontrakt, který obsahuje seznam adres uživatelů whitelistu, kteří mohou provádět vklady a výběry.
▪Operator Manager umožňuje operátorům uzlů spravovat validační klíče.
▪Kontrakty Oracle umožňují arbitráži operátorů Oracle hlásit data konsensuální vrstvy.
Součásti mimo řetěz:
▪Nástroj příkazového řádku CLI, který mohou používat operátoři uzlů.
▪Poskytovat opatrovnické služby pro operátory Oracle.
▪Různá rozhraní API pro usnadnění přístupu k protokolům přístupu uživatelů na seznam povolených, přístup k různým monitorováním dat souvisejících s protokoly a upozorňování agentů atd.
2. Poskytovatel služeb:
▪ Operace uzlů, které provozují infrastrukturu validátoru, Liquid Collective nespouští infrastrukturu validátoru, ale místo toho deleguje úkoly na skupinu operátorů.
▪Operátoři Oracle hlásí data z konsensuální vrstvy do prováděcí vrstvy.
▪Integrátor provádí audity KYC a odesílá adresy na seznam povolených uživatelů a zároveň poskytuje cesty pro vklady a výběry.
Operační proces:
1. Schválený validátor zaregistruje validátorový klíč do protokolu.
2. Seznamy povolených jsou schválenými agregátory, jako jsou obchodní místa a správci, kteří u svých uživatelů provádějí kontroly KYC/AML, kteří odesílají schválené adresy uživatelů na seznam povolených v protokolu.
3. Uvedené schválené adresy uživatelů mají povoleno vkládat tokeny do protokolu Liquid Collective a přijímat LsETH na oplátku.
4. Protokol Liquid Collective odešle uložené tokeny na smlouvu o vkladu Ethereum a přiřadí schválené klíče validátoru k zajištěným tokenům.
5. Validátoři plní ověřovací povinnosti a dostávají síťové odměny.
6. Operátoři společnosti Oracle hlásí zůstatek základního sázkového tokenu plus kumulativní odměny za sázky po odečtení jakýchkoli podstatných sankcí, což informuje o konverzním poměru vkladu a výběru tokenu účtenky, když je na Ethereu povolena podpora po výběru.
Model tokenu:
LsETH je zastupitelný token účtenky založený na modelu cToken Ethereum ERC-20. Když uživatel vloží ETH do protokolu Liquid Collective, obdrží LsETH prokazující jeho zákonné a skutečné vlastnictví vsazeného ETH, stejně jako případné síťové odměny, pokuty, poplatky za protokolové služby a síťové pokuty za vsazené ETH.
LsETH implementuje model cToken, který používá plovoucí konverzní poměr (známý také jako protokolový konverzní poměr) mezi tokeny příjmu a tokeny sázek, aby odrážel hodnotu kumulativních síťových odměn, sankcí a poplatků spojených se sázkovými tokeny. Konverzní poměr se týká množství ETH, které může LsETH převést. Konverzní poměr nemá nic společného s cenou, za kterou se ETH nebo LsETH obchoduje na volném trhu.
Oracle Network hlásí nové zůstatky ETH z nashromážděných síťových odměn nebo poplatků alespoň každých 24 hodin. Konverzní poměr se vypočítá vydělením celkového zůstatku ETH celkovou nabídkou LsETH. Pokud jsou kumulativní síťové odměny vyšší než pokuty a poplatky, míra konverze protokolu se zvýší, aby odrážela čisté síťové odměny získané protokolem. Vzhledem ke konstrukci cTokenu může konverzní poměr LsETH kolísat.
Závěr
Kvůli četným bouřkám zahrnujícím kryptospolečnosti v roce 2022 je důvěra v úvěrové služby CEX a CeFi v rámci odvětví i mimo něj na historickém minimu. Účastníci trhu jsou stále opatrnější a preferují finanční produkty se stabilními výnosy. Proto kryptofinanční služby potřebují uvolnit strukturovanější produkty se základní ochranou, aby tyto potřeby splnily a udržely si svou současnou provozní úroveň.
LSD je vysoce kvalitní varianta, zejména s vývojem a vydáním více protokolů pro sázky na likviditu na podnikové úrovni v roce 2023. Vývojář protokolu LSD na podnikové úrovni Alluvial právě vyhověl této poptávce a byl schopen získat celkem 18,2 milionu USD v počátečních a A kolech na vývoj protokolu a týmu.
Rychlý růst cbETH a rETH v letošním roce ukazuje, že existuje obrovský prostor pro růst v podnikání s likviditou a že Liquid Collective, nový protokol na podnikové úrovni, může také získat podíl z koláče od společnosti Lido.