souhrn
Řízení rizik je základní součástí zodpovědného investování a obchodování. Může snížit celkové riziko vašeho portfolia několika způsoby. Můžete například diverzifikovat své investice, zajistit se proti finančním událostem nebo implementovat příkazy stop loss a přijímat zisk.
Úvod
Minimalizace rizika je prioritou mnoha investorů a obchodníků. I když je vaše tolerance k riziku vysoká, stále budete nějak vážit riziko svých investic oproti výhodám. Risk management je však mnohem víc než jen výběr méně rizikových obchodů nebo investic. Existuje komplexní sada nástrojů strategií řízení rizik a mnohé jsou vhodné i pro začátečníky.
Co je řízení rizik?
Řízení rizik zahrnuje předvídání a identifikaci finančních rizik souvisejících s vašimi investicemi za účelem jejich minimalizace. Z tohoto důvodu investoři používají strategie řízení rizik, které jim pomáhají řídit rizikovou expozici jejich investičního portfolia. Základním prvním krokem je vyhodnotit vaši aktuální expozici a poté vytvořit strategie a plány na základě rizik, kterým jste vystaveni.
Strategie řízení rizik jsou strategické plány a akce, které obchodníci a investoři realizují poté, co identifikují rizika spojená s jejich investicí. Tyto strategie snižují riziko a mohou zahrnovat širokou škálu finančních aktivit, jako je uzavření pojištění proti ztrátám a diverzifikace investičního portfolia napříč různými třídami aktiv.
Kromě aktivních postupů řízení rizik je důležité porozumět základům dobrého plánování řízení rizik. Existují čtyři klíčové metody plánování, které byste měli zvážit, než se pustíte do konkrétní strategie řízení rizik, protože metoda, kterou zvolíte, bude tvořit základ vaší preferované strategie.
Čtyři klíčové metody plánování pro řízení rizik
Přijetí: Rozhodnutí podstoupit riziko při investování do aktiva, ale neutrácet peníze, abyste se vyhnuli riziku, protože potenciální ztráta není významná.
Převod: převod rizika investice na třetí stranu za úplatu.
Vyhýbání se: neinvestování do aktiva, které má potenciální riziko.
Redukce: Snižte finanční důsledky rizikové investice prostřednictvím diverzifikace portfolia. To by mohlo být provedeno v rámci stejné třídy aktiv nebo dokonce napříč různými sektory a aktivy.
Proč je strategie řízení rizik v kryptoměnovém prostoru důležitá?
Je známo, že kryptoměny jsou jednou z tříd aktiv dostupných průměrnému investorovi, která nesou jednu z nejvyšších úrovní rizika. Ceny se ukázaly jako nestálé, projekty se mohou přes noc zhroutit a technologie blockchainu může představovat výzvu pro začátečníky.
S rychlým pohybem kryptoměn je nezbytné používat správné postupy a strategie řízení rizik, abyste snížili své vystavení potenciálním rizikům. To je také nezbytný krok k tomu, abyste se stali úspěšným a odpovědným obchodníkem.
Čtěte dále a dozvíte se pět strategií řízení rizik, které mohou být přínosné pro vaše portfolio kryptoměn.
Strategie 1: Zvažte pravidlo 1 %.
Pravidlo 1 % je jednoduchá strategie řízení rizik, která spočívá v tom, že neriskujete více než 1 % vašeho celkového kapitálu na investici nebo obchod. Pokud máte na investici 10 000 $ a chcete se řídit pravidlem 1 %, existuje několik způsobů, jak to udělat.
Jedním z nich je koupit bitcoiny (BTC) v hodnotě 10 000 USD a nastavit příkaz stop-loss nebo stop-limit k prodeji za 9 900 USD. Tím se vaše ztráty sníží na 1 % z celkového investičního kapitálu (100 USD).
Můžete si také koupit 100 $ Ether (ETH) bez nastavení stop-loss příkazu, protože byste ztratili maximálně 1 % svého celkového kapitálu, pokud by cena ETH klesla na 0. Pravidlo 1 % nemá vliv na velikost vaší investice, ale částku, kterou jste ochotni investovat.
Toto 1% pravidlo je důležité zejména pro uživatele kryptoměn kvůli volatilitě trhu. Může být snadné nechat se unést chamtivostí; To je, když vidíme investory, kteří příliš „sázejí“ na jedinou investici a mohou utrpět velké ztráty čekající na změnu jejich štěstí.
Strategie 2: Nastavte stop loss a berte ziskové body
Příkaz stop loss nastavuje výchozí cenu aktiva, za kterou bude pozice uzavřena. Stop cena je nastavena pod aktuální cenou a při aktivaci pomáhá chránit investora před dalšími ztrátami. Příkaz vzít zisk funguje opačně. Stanovte si cenu, za kterou chcete svou pozici uzavřít a zajistit si určitý zisk.
Příkazy Stop loss a take profit vám pomohou řídit rizika dvěma způsoby. Za prvé, lze je nakonfigurovat předem a spustí se automaticky. Nemusíte být k dispozici 24 hodin denně, 7 dní v týdnu a vaše přednastavené objednávky budou spuštěny, pokud jsou ceny obzvláště kolísavé. To vám také umožňuje nastavit realistické limity zisků a ztrát, které můžete dosáhnout.
Je lepší si tyto limity stanovit předem, než je dělat na místě. I když může být zvláštní považovat příkazy take-profit za součást řízení rizik, neměli byste zapomínat, že čím déle budete čekat na výběr zisků, tím větší je riziko, že trh znovu klesne, zatímco vy čekáte na další vzestup.
Strategie 3: Diverzifikace a pokrytí
Diverzifikace vašeho portfolia je jedním z nejoblíbenějších a základních nástrojů pro snížení celkového investičního rizika. Diverzifikované portfolio nebude alokovat mnoho investic do žádného aktiva nebo třídy aktiv, což minimalizuje riziko velkých ztrát u konkrétního aktiva nebo třídy aktiv. Můžete například držet celou řadu různých mincí a tokenů a také poskytovat likviditu a půjčky.
Hedging je o něco pokročilejší strategie pro ochranu zisků nebo minimalizaci ztrát při nákupu dalšího aktiva. Aktiva jsou obvykle nepřímo korelována. Diverzifikace může být druhem zajištění, ale asi nejznámějším příkladem jsou futures.
Futures kontrakt umožňuje stanovit cenu aktiva k budoucímu datu. Představte si například, že věříte, že cena Bitcoinu půjde dolů. Rozhodnete se zajistit se proti tomuto riziku a otevřete futures kontrakt na prodej BTC za 20 000 $ za tři měsíce. Pokud o tři měsíce později cena bitcoinu klesne na 15 000 $, budete profitovat ze své futures pozice.
Stojí za to připomenout, že futures kontrakty jsou vypořádány finančně a vy nemusíte fyzicky doručovat coiny. V tomto případě by vám protistrana vašeho kontraktu zaplatila 5 000 USD (rozdíl mezi spotovou cenou a cenou futures) a vytvořili byste si zajištění proti riziku poklesu ceny bitcoinu.
Jak jsme již zmínili, kryptoměny jsou volatilní. V rámci této třídy aktiv však existují příležitosti k diverzifikaci, stejně jako příležitosti k zajištění. Diverzifikace v kryptoměnách je mnohem zásadnější než na tradičních finančních trzích, kde je menší volatilita.
Strategie 4: Mějte připravenou výstupní strategii
Mít připravenou výstupní strategii je jednoduchý, ale účinný způsob, jak minimalizovat riziko velkých ztrát. Když se budete držet svého plánu, můžete v určitou dobu dosahovat zisků nebo snížit ztráty.
Často je snadné chtít jít dál, když vyděláváte, nebo příliš věřit kryptoměně, i když ceny klesají. Nechat se vtáhnout do humbuku okamžiku, upadnout do maximalistického postoje nebo slepě následovat obchodní komunitu jsou situace, které mohou také vytvořit mrak kolem vašeho rozhodování.
Jedním ze způsobů, jak správně implementovat výstupní strategii, je použití limitních příkazů. Můžete je nastavit tak, aby se automaticky spouštěly za limitní cenu, ať už chcete mít zisk nebo nastavit maximální ztrátu.
Strategie 5: Proveďte svůj vlastní výzkum (DYOR)
DYOR je komplexní strategie snižování rizik pro každého investora. V době internetu je snazší než kdy jindy udělat si vlastní výzkum. Před investováním do tokenu, mince, projektu nebo jiného aktiva byste měli provést náležitou péči. Je klíčové, abyste si přečetli a prozkoumali základní informace o projektu, jako je whitepaper, tokenomika, partnerství, plán, komunita a další základy.
Dezinformace se však šíří rychle a každý může své názory na internetu vyjádřit jako skutečná fakta. Při provádění výzkumu zvažte, kde získáváte své informace a v jakém kontextu jsou prezentovány. Hoaxy jsou běžné a projekty nebo investoři mohou šířit falešné, zaujaté nebo propagační zprávy, jako by byly upřímné a objektivní.
Závěry
S pěti strategiemi řízení rizik, které představujeme, budete mít k dispozici efektivní sadu nástrojů ke snížení rizika vašeho investičního portfolia. I použití jednoduchých metod, které pokrývají většinu oblastí, vám pomůže investovat zodpovědněji. Na druhém konci žebříčku je možnost vytvářet plány řízení rizik s pokročilejšími a propracovanějšími strategiemi.
Další informace o tomto tématu naleznete v následujících článcích:
Jak řídit riziko a provádět odpovědné obchodování | Podpora Binance
Jaký je poměr rizika a odměny a jak se používá | Akademie Binance
Tři důvody, proč je Binance Futures preferovaným zajišťovacím místem pro obchodníky