Stručně
Stop loss a take profit jsou dva základní koncepty, na které mnoho obchodníků spoléhá při určování své strategie ukončení obchodu. Tyto dvě úrovně závisí na úrovni rizika, které je obchodník ochoten přijmout. Tyto úrovně se používají na tradičních i kryptoměnových trzích a jsou obzvláště oblíbené mezi obchodníky, kteří se spoléhají na technickou analýzu.
Představit
Market timing je strategie, ve které se investoři a obchodníci snaží předvídat budoucí tržní ceny a najít optimální cenu pro nákup nebo prodej aktiva. S tímto přístupem je velmi důležité najít správný čas pro odchod z trhu. Zde vstupuje do hry stop loss a take profit.
Úrovně stop loss a take profit jsou cenové cíle, které si obchodníci předem stanoví. Tyto předem stanovené úrovně se často používají jako součást výstupní strategie pro disciplinovaného obchodníka a jsou navrženy tak, aby minimalizovaly emocionální obchodování a jsou nezbytné pro řízení rizik.
Zastavte ztráty a získejte úrovně zisku
Stop loss level (SL) je předem stanovená cena aktiva stanovená pod aktuální cenou, při které se pozice uzavírá, aby se omezila ztráta investora na této pozici. Naproti tomu úroveň take profit (TP) je předem nastavená cena, při které obchodníci uzavírají pozici se ziskem.
Namísto používání tržních příkazů v reálném čase mohou obchodníci nastavit tyto úrovně tak, aby spouštěly automatický prodej, aniž by museli sledovat trh 24/7. Například Binance Futures má funkci Stop Order, která kombinuje příkazy stop-loss a take-profit. Systém rozhodne, zda je objednávka stop-loss nebo take-profit na základě spouštěcích cen a poslední ceny nebo markové ceny v době zadání objednávky.
Proč používat stop loss a take profit?
Implementujte řízení rizik
Úrovně SL (stop loss) a TP (take profit) odrážejí současnou dynamiku trhu a stanovení správné optimální hodnoty je v podstatě o identifikaci příznivých obchodních příležitostí a přijatelné úrovně rizika. Hodnocení rizika pomocí úrovní SL a TP může hrát důležitou roli při udržování a rozšiřování vašeho portfolia. Nejenže budete systematicky chránit své držby tím, že budete upřednostňovat méně rizikové obchody, ale také zabráníte úplnému vymazání vašeho portfolia. Proto mnoho obchodníků používá úrovně SL a TP ve svých strategiích řízení rizik.
Zabraňte emocionálnímu obchodování
Emocionální stav člověka v daném okamžiku může vážně ovlivnit rozhodování, a proto někteří obchodníci nastavují strategie předem, aby se vyhnuli obchodování ve stavu paniky, strachu, chamtivosti nebo jiných silných emocí. Naučit se určit, kdy uzavřít pozici, vám pomůže vyhnout se impulzivnímu obchodování a umožní vám řídit své obchody spíše strategicky než nahodile.
Jak vypočítat poměr riziko/odměna
Úrovně stop loss a take profit se používají k výpočtu poměru rizika a odměny z obchodu.
Poměr rizika a odměny je měřítkem možného rizika ve srovnání s potenciální odměnou. Obecně je lepší vstupovat do obchodů s nižším poměrem rizika k odměně, protože to znamená, že vaše potenciální zisky jsou větší než potenciální rizika.
Poměr rizika a odměny můžete vypočítat pomocí následujícího vzorce:
Poměr rizika a odměny = (Vstupní cena - Stop loss cena) / (Take profit price - vstupní cena)
Jak vypočítat stop loss a vzít úrovně zisku
Existuje mnoho různých metod, které mohou obchodníci použít k určení optimální úrovně stop lossu a zisku. Tyto přístupy lze použít samostatně nebo v kombinaci s jinými metodami, ale konečný cíl zůstává stejný: využít existující data k informovanějšímu rozhodování o tom, kdy pozici uzavřít.
Úrovně podpory a odporu
Podpora a odolnost jsou základní pojmy známé každému technickému obchodníkovi na tradičních i kryptoměnových trzích.
Úrovně podpory a odporu jsou oblasti na cenovém grafu, které s největší pravděpodobností zaznamenají zvýšenou obchodní aktivitu – ať už jde o nákup nebo prodej. Na úrovních podpory se očekává, že se klesající trend zastaví kvůli zvýšené úrovni nákupní aktivity. Na úrovních odporu se očekává, že se vzestupný trend zastaví kvůli zvýšené úrovni prodejní aktivity.
Obchodníci používající tuto metodu obvykle nastavují svou úroveň zisku těsně nad podporou a úroveň stop loss těsně pod úroveň odporu, kterou identifikovali.
Níže je podrobný průvodce úrovněmi podpory a odporu.
Klouzavý průměr
Tento technický indikátor filtruje hluk trhu a vyhlazuje data cenových akcí, aby odhalil směr trendu.
Klouzavé průměry (MA) lze vypočítat za kratší nebo delší období, v závislosti na preferencích jednotlivých obchodníků. Obchodníci bedlivě sledují klouzavé průměry a hledají prodejní nebo nákupní příležitosti demonstrované v crossover signálech, kde se na grafu protínají dvě různé MA. O klouzavých průměrech si můžete přečíst podrobně.
Obchodníci používající MA obvykle identifikují stop lossy pod dlouhodobým klouzavým průměrem.
Procentní metoda
Namísto předem stanovené úrovně vypočítané pomocí technických ukazatelů někteří obchodníci používají k určení úrovní SL a TP pevná procenta. Mohou se například rozhodnout uzavřít svou pozici, když je cena aktiva o 5 % vyšší nebo nižší než cena, kterou zadali. Jedná se o jednoduchý přístup, který dobře funguje u obchodníků, kteří neznají technické ukazatele.
Další ukazatele
Probrali jsme některé oblíbené nástroje TA používané k nastavení úrovní SL a TP, ale obchodníci používají mnoho dalších indikátorů. Mezi další nástroje patří Relative Strength Index (RSI), což je indikátor hybnosti, který signalizuje, že aktivum je překoupené nebo přeprodané, Bollinger Bands (BB), které měří volatilitu trhu, a MACD (Moving Average Convergence Divergence), který využívá exponenciální klouzavý průměr. jako datové body.
souhrn
Mnoho obchodníků a investorů používá jednu z výše uvedených metod nebo jejich kombinaci k výpočtu úrovní stop lossu a take profitu. Tyto úrovně pro ně fungují jako technické pobídky k tomu, aby opustili obchod – ať už jde o vzdání se ztrátové pozice nebo realizaci potenciálního zisku. Všimněte si, že každý obchodník má jiný způsob určování úrovní stop lossu a take profitu a tyto úrovně nezaručují úspěšný výkon. Místo toho zastavte ztráty a přijměte rozhodování o podpoře zisků, aby bylo systematičtější a robustnější. Proto je při obchodování dobrým zvykem posuzovat riziko stanovením úrovně stop loss a take profit nebo pomocí jiných strategií řízení rizik.