Binance byla nepochybně největším vítězem v kryptoburzovním průmyslu v roce 2022. FTX, potenciální vyzyvatel Binance, byl zcela vymazán zhruba za týden. Ve světě DEX se GMX ukázal jako černý kůň na medvědím trhu. Přečtěte si zprávu pro další analýzu dat krypto burz v roce 2022.

Rok 2022 byl pro kryptoprůmysl bouřlivý. Kromě výrazného poklesu cen téměř všech mincí došlo v tomto odvětví k četným propouštěním, koberečkům a dokonce k několika bankrotům. Burzy jsou jedním z nejdůležitějších segmentů kryptoměn a změny v objemu obchodování a podílu na trhu jsou nejpřímějším projevem vzestupu a pádu tohoto odvětví.

TokenInsight, jako společnost zabývající se hodnocením kryptoměn a výzkumem, sledovala data mincí a burz. Shrnuli jsme datovou výkonnost burzovního průmyslu za rok a vybrali 10 nejlepších centralizovaných a decentralizovaných burz v naději, že díky změnám v datech získáme jasnou představu o změnách v průběhu roku a konkurenci na burzovním trhu.

Níže uvedená data shrnují 10 nejlepších burz vybraných TokenInsight a nezahrnují celkový objem obchodů všech burz. Děje se tak ze dvou hlavních důvodů

  • Počet burz v krypto průmyslu je tak velký, že je téměř nemožné získat úplný počet všech burz.

  • 10 nejlepších burz, které jsme vybrali, má asi 95% nebo více podílu na trhu, a proto odráží celkovou situaci na trhu.

Objem 10 největších směn dosáhl 40,87 bilionu dolarů, meziročně klesl o více než 50 %

V roce 2022 dosáhl celkový objem obchodů 10 hlavních centralizovaných burz (spot + deriváty) 40,867 bilionů dolarů, což znamená pokles o více než 50 % ve srovnání s rokem 2021. Celkem 3 vrcholy se objevily v květnu, červnu a listopadu.

Nejvyšší denní objemový vrchol nastal 12. května, kdy se Terra LUNA (nyní LUNC) zhroutila a klesla z 80 USD na několik centů a dosáhla 352,36 miliardy USD denně.

Pád Terra: 7. května se cena tehdy 18miliardového algoritmického stablecoinu terraUSD (UST), který si má udržet fixaci 1 dolaru, začala kolébat a 9. května klesla na 35 centů. Jeho doprovodný token LUNA , který měl stabilizovat cenu UST, se do 12. května propadl o 96 %. Mezitím největší DeFi protokol společnosti Terras, Anchor, protokol pro správu aktiv poskytující 20% úrokovou sazbu pro držení UST, také snížil celkovou zamčenou hodnotu (TVL) o 11 miliard USD. ze svého bazénu za den.

Po pádu Terra, Three Arrows Capital (3AC), jeden z nejvýznamnějších hedgeových fondů v kryptoměnách založený Su Zhu a Kyle v roce 2012, zkrachoval až po 35 dnech (14. června), kdy LUNA vybuchla. Likvidace 3AC nejen že stáhla ceny bitcoinů k poklesu o 15,8 %, čímž se celkový objem obchodování na trhu 14. června zvýšil na 290 miliard dolarů, ale také spustila nákazu, jako je obrovská ztráta kryptoburz jako Blockchaincom, FTX, AAX, věřitelů jako Celsius. , Genesis a BlockFi a bankrot brokera digitálních aktiv Voyager Digital.

3AC v březnu 2022 spravovala aktiva ve výši přibližně 10 miliard dolarů, v únoru investovala 200 milionů dolarů do LUNA a měla těžké pozice v protokolu Anchor.

Třetí vrchol nastal 9. listopadu, kdy se generální ředitel Binance Changpeng Zhao (CZ) rozhodl nezachraňovat FTX a FTX pozastavila výběry. 9. listopadu denní objem obchodů dosáhl více než 317 miliard dolarů (s objemem kolem 28 miliard dolarů v papírových penězích FTX!), přičemž cena bitcoinu klesla pod 16 000 dolarů.

2. listopadu uniklé finanční informace Alameda Research, kryptoobchodní firmy založené zakladatelem FTX SBF, ukázaly, že má úzký vztah s FTX. O několik dní později, 6. listopadu, se CZ rozhodla prodat FTT, výměnný token FTX, v hodnotě přibližně 580 milionů dolarů.

Tržní podíl Binance se do konce roku 2022 zvýšil ze 48,9 % na 64,1 %

  • Konkurenční prostředí krypto burz se polarizuje, protože došlo k mnoha nehodám na medvědím trhu.

  • Většina zisku akcií pochází přímo z kolapsu FTX. 7,6% podíl FTX částečně odtékal do jiných burz.

  • Největší vítěz roku 2022, Binance, získal téměř 20% podíl na trhu, do konce roku 2022 vzrostl z méně než 50 % na téměř 65 %. Nárůst podílu Bybitu následoval s 5,4% nárůstem.

  • OKX, KuCoin, Coinbase, Gate a Kraken utrpěly relativně menší dopad anexí Binance. Všechny klesly o méně než 3 % podílů.

3 top spotové burzy jsou Binance, OKX a Coinbase a 3 top derivátové burzy jsou Binance, Okx a Bybit

Seznam top 10 se mírně liší po rozdělení objemu burzy na spot a deriváty.

Binance a OKX jsou Top 2 v každé kategorii. Bybit, KuCoin, Gate, Kraken a Bitfinex jsou na obou seznamech. Coinbase, Huobi a Cryptocom jsou pouze v top 10 Spot, zatímco Bitget, BitMEX a Deribit jsou pouze v top 10 derivátů. Kryptoderiváty generují mnohem větší objem než spot. Bybit je tedy třetí v kombinovaném seznamu, zatímco Coinbase je pouze sedmý.

Cena akcií Coinbase klesla mnohem více než pokles objemu obchodování Coinbase

Cena $COIN klesla z 251,05 $ na začátku roku 2022 na 35,39 $ na konci, což je prudký pokles o 85,90 %, což výrazně zaostává za výkonností trhu. S&P 500 během roku 2022 ztratil 18,11 %, zatímco Nasdaq klesl o 33,47 %. Dokonce i $DOGE se vrátil lépe, což bylo -59,89%.

Na druhou stranu objem obchodů Coinbase tolik neklesl. Ve srovnání s 1. čtvrtletím 2022 klesl objem obchodů na Coinbase 4. čtvrtletí 2022 pouze o 51,97 %. Trh možná zareagoval přehnaně a $COIN se stal podhodnoceným.

95 % objemu v Bybit je z derivátů, následuje OKX (86 %) a Binance (75 %)

  • Tento graf ukazuje spektrum toho, jak jsou burzy více přenášeny spotovým obchodováním nebo převody derivátů. Ukazuje, že v roce 2022 bylo 95 % objemu v Bybitu z derivátů, nejvíce mezi top 10, následuje OKX (86 % z derivátů) a Binance (75 % z derivátů).

  • KuCoin, Gate a Huobi byly uprostřed spektra, kde objem spotu představoval mezi 30 % až 60 %.

  • Naproti tomu Bitfinex a Kraken se silně spoléhaly na své spotové obchodování, protože oba měly více než 70 % objemu ze spotového obchodování v roce 2022.

  • Všimněte si, že od 29. srpna derivátová burza Coinbase poskytovala pouze 2 druhy derivátů: nano Bitcoin future kontrakt (BIT) a nano Ethereum future kontrakt (ET). Oba produkty měly příliš malý objem na to, aby vykazovaly zřetelný rozdíl od ostatních. Tato zpráva proto nebere tyto dva v úvahu. Coinbase poskytuje méně obchodů s deriváty, protože Coinbase jako veřejně obchodovaná americká společnost má přísnější požadavek na nezbytnou licenci (stále chybí) k nabízení obchodování s krypto deriváty.

Obchodování s deriváty Bybit a Bitget Tržní podíly nejvíce vzrostly po kolapsu FTX

Pokud jde o deriváty, Bybit a Bitget nejvíce těžily z kolapsu FTX. FTX se na začátku roku umístila na třetím místě seznamu, ale v listopadu 2022 klesla. Podíl Bitgetu vzrostl ze 3 % na 11 % a podíl Bybitu vzrostl z 8 % na 11 %.

Dominance Binance se mírně snížila z 59 % na 58 % a místo OKX na 2. místě se stalo méně bezpečným a jeho podíl klesl z 20 % na 14 %. Binance a OKX se překvapivě nepodařilo získat podíl na trhu od FTX.

Celkový otevřený úrok se s poklesem cen bitcoinů zmenšil na 20,1 miliardy dolarů, o 27 % od začátku roku 2022

  • Mezi všemi obchody s deriváty v roce 2022 je celkový otevřený zájem o 10 nejlepších derivátových burz vysoce relativní k ceně bitcoinu a pohybuje se mezi 40 miliardami a 19 miliardami dolarů.

  • V roce 2022 dosáhl nejvyšší otevřený zájem 37,89 miliardy $ (5. dubna, bitcoin 46,6 000 $) a nejnižší číslo se dotklo 18,6 miliardy $ (2. července, bitcoin 19,4 000 $), což ukazuje, že obrovský rozsah se zmenšil o 48,1 %, kde se tržní kapitalizace bitcoinu zmenšila o 58 %.

  • Do konce roku 2022 klesl celkový otevřený zájem 10 hlavních derivátových burz o 27,1 % od 1. ledna a o 41 % ve srovnání s vrcholem 5. dubna.

  • Po rozdělení do každé burzy pouze Bitget zaznamenal masivní nárůst otevřeného úroku z 841 milionů USD na 3,74 miliardy USD, což je 344% nárůst do konce roku 2022. Ostatní všechny klesly.

  • Otevřený zájem OKX, Bybit a KuCoin klesl o méně než 15 %, a to o -10,28 %, -14,57 % a -5,22 %.

  • Bitfinex, Kraken, BitMEX, Gate a Binance utrpěly významný dopad na otevřený zájem, respektive poklesly o 93,12 %, 76,83 %, 67,43 %, 61,55 % a 44,12 % do konce roku 2022.

10 nejlepších DEX ročního objemu obchodů dosáhlo 1,33 bilionu dolarů, GMX se stal největším vítězem

  • Celkový objem obchodů s 10 nejlepšími DEX dosáhne v roce 2022 1,33 bilionu dolarů, což v průměru představuje 3,15 % celého trhu.

  • Během roku 2022 dojde v obchodování DEX k 5 maximům nad 10 miliard dolarů denně. Většina z nich se týká klíčových událostí. Tyto nárůsty jsou 22. ledna, 11,7 miliardy $, 15. únor, 17,46 miliardy $, 12. duben, 13,7 miliardy $, 10. květen až 13. květen, + 12 miliard $ a 10. listopad 10,5 miliardy $.

  • Po rozdělení na každý DEX je nadvláda Uniswapu V3 oslabena dYdX a GMX a do konce roku 2022 klesla z 31,1 % (#1) na 23,4% (#3).

  • GMX získává největší podíl na trhu v roce 2022, roste z 1,2 % na 29,6 % a dosahuje 28,4 % ročního nárůstu podílu, zatímco Pancake ztratil nejvíce, z téměř 20 % klesl na 3,3 % se ztrátou 16,6 %.

  • Trend sdílení DEXů ukazuje, že nové derivátové hráče jako GMX a dYdX jsou populárnější než OG AMM spotové DEXy jako Uniswap.

DEX představoval 3,15 % z celkového objemu v roce 2022, zatímco jeho podíl se ve 4. čtvrtletí zvýšil kvůli FTX

  1. Výkonnost DEX klesla v objemu obchodů a podílu na trhu mezi Q1 a Q4.

  2. V 1. čtvrtletí představoval DEX 4,05 % objemu obchodů, což je nejvíce v roce 2022. Do konce 4. čtvrtletí se toto číslo snížilo o 33 % na 2,70 %.

  3. Objem obchodů na centralizovaných burzách i na DEX ve 4. čtvrtletí výrazně poklesl, především kvůli FTX vyhlášení bankrotu, což vedlo k tomu, že se z burzy vypařila likvidita přibližně přes 7 miliard USD.

Objem obchodování GMX vzrostl mezi 1. a 4. čtvrtletím o 39 % a cena GMX $ se v roce 2022 zdvojnásobila

GMX se dostal na výsluní v roce 2022 a stal se významným hráčem v prostoru DEX. GMX byla spuštěna na Arbitrum 1. září 2021. Nabízí spotové swapy a obchodování s marží s nulovým skluzem tím, že uživatelům umožňuje obchodovat proti fondu GLP. GLP je koš aktiv, z nichž asi 50 % tvoří stablecoiny a druhou polovinu tvoří kryptoměny jako $ BTC (15 %) a $ ETH (35 %). GLP je protistranou každého obchodu umístěného na GMX.

Objem obchodů GMX se zvýšil z 13,79 miliardy v 1. čtvrtletí na 19,19 miliardy ve 4. čtvrtletí, což je nárůst o 39,17 %, což bylo pozoruhodné vzhledem k tomu, že téměř všichni ostatní zaznamenali pokles objemu. $GMX, token správy GMX, se v roce 2022 téměř zdvojnásobil, z 21,69 $ na 41,18 $.

FTX, býval top 3 krypto obr, zhroutil se do týdne

Bankrot FTX je jedním z nejmasivnějších debaklů v historii kryptoměn. Kolaps se odehrál během ~ 10 dnů v listopadu 2022.

  • 2. listopadu uniklé finanční informace společnosti Alameda Research z CoinDesk odhalily, že Alameda držela pozici v hodnotě 5 miliard USD v FTT, nativním tokenu FTX.

  • Dne 6. listopadu generální ředitel Binance CZ oznámil prodej veškerého drženého FTT v hodnotě přibližně 580 milionů USD.

  • 10. listopadu Binance odešla od zachraňování FTX. Mezitím FTX pozastavila výběry.

  • 11. listopadu FTX požádala o bankrot podle kapitoly 11 a Sam Bankman-Fried odstoupil z funkce generálního ředitele FTX.

Burzovní tokeny jako FTT, CRO, WRX, BTR a ASD všechny klesly o >80 %, zatímco pouze LEO vzrostlo o 3 %

Téměř všechny burzovní tokeny utrpěly v roce 2022 značné ztráty. Ceny FTT, CRO, WRX, BTR a ASD klesly o více než 80 %, zatímco LEO a OKB vykazovaly relativní sílu.

LEO se v roce 2022 zvýšil o 3 %, zatímco OKB se snížila pouze o 5 %. Kromě FTT měly tokeny vydané většími burzami lepší výsledky než menší burzy. Například, ačkoli HT, GT a BNB také hodně klesly, v roce 2022 překonaly BTC a ETH.

Pokud jde o tržní kapitalizaci/objem obchodů, vyšší poměr znamená vyšší zhodnocení. Poměr HT, DYDX, KCS a GT byl <1, což ukazuje, že mohou být podhodnoceny. Poměr CRO, BNB a OKB byl >1, zatímco LEO byl na konci tabulky s poměrem 13,5.

Všechny tokeny decentralizovaných burz klesly o >50 % s výjimkou GMX, které se téměř zdvojnásobily

Podobně jako u centralizovaných výměnných tokenů utrpěly ceny decentralizovaných výměnných tokenů v roce 2022 značné ztráty s výjimkou GMX. Sektorový lídr UNI klesl o 69 %, zatímco ostatní hráči klesli ještě více. Nejhůře dopadl JOE s poklesem o 94 %. Na druhou stranu, cena GMX se v roce 2022 téměř zdvojnásobila, vzrostla o 91 %, čímž vyčnívala ze zbytku davu.

Pokud jde o tržní kapitalizaci/objem obchodů, JOE, DODO a DYDX se zdály podhodnocené s poměry 1,8, 1,6 a 0,4. SUSHI, GMX a CRV měly relativně vysoké ocenění s ohledem na objem, který zpracovávaly, a OSMO se zdálo být nejvíce nadhodnocené s poměrem 25,8.

Vezměte prosím na vědomí, že DYDX využívá off-chain orderbook a párovací engine s on-chain vypořádáním, takže to není považováno za plně decentralizovanou burzu. OSMO je řetězec aplikací Cosmos s vlastními validátory, takže se liší od ostatních hráčů, kteří jsou DApps (inteligentní smlouvy) nasazenými na blockchainech vrstvy 1.

Nová funkce TokenInsight: Historická data o mincích a burzách ke stažení zdarma

Historická data o více než 14,00 mincích včetně ceny, 24h objemu a tržní kapitalizace

  • Intervaly zahrnují minutová, hodinová nebo denní data

  • Stovky kryptoměn si vyměňují historická data, včetně spotového objemu, objemu derivátů a otevřeného úroku

  • Vše si můžete zdarma stáhnout: bez poplatku, bez nutnosti přihlášení/registrace

Přečtěte si původní článek na: https://tokeninsight.com/en/research/reports/crypto-exchanges-2022-annual-report