K graf je nejzákladnější a nejdůležitější indikátor technické analýzy, a je základem technické analýzy; rozumět K grafu může přidat hodnotu k vašemu investičnímu rozhodování.
Investiční rozhodování se neustále mění, ve skutečnosti se jedná o kombinaci analýzy fundamentálních a technických faktorů pro určení nejvhodnějšího investičního způsobu; pokud chcete použít technickou analýzu k interpretaci trendů na investičním trhu, musíte se nejprve naučit číst K graf. K graf je nejzákladnější a nejdůležitější indikátor technické analýzy, je základem technické analýzy, zatímco barevné technické grafy jsou vlastně výsledkem vizualizace složitých dat.
Co je K graf?
K graf lze považovat za zjednodušená data, která slouží k zaznamenávání výkonu produktu nebo trhu v uplynulém období, a vytváří grafické symboly odrážející cenové výkyvy. Nejen akcie, ale také trhy s rýží, různé směnné kurzy, futures, suroviny, zlato a ropa, indexy, vše, co má cenové výkyvy, lze zaznamenat pomocí K grafu.
K graf (Candlestick Chart) slouží jako graf zobrazující cenové trajektorie obchodů během určitého období, protože jeho tvar připomíná svíčku, nazývá se také svíčkový graf nebo jiný typ svíčky. V japonštině se K graf také nazývá svíčková noha. Tento nástroj byl údajně vynalezen před více než 300 lety japonským obchodníkem s rýží Honma Munehisa (本间宗久) k zaznamenávání denních změn cen rýže a trhu s rýží. Později byl rozvinut klasický japonský teoretický koncept „Sakada Kran“ a až do 19. století byl přenesen do západního finančního světa v knize „Klesající a rostoucí svíčka“.
Jak se skládá K graf?
Období
Výpočetní období K grafu je následující:
Změna cen během jednoho dne se nazývá denní K graf
Změna cen během jednoho týdne se nazývá týdenní K graf
Změna cen během jednoho měsíce se nazývá měsíční K graf
Hlavní osa K grafu
Na základě změn cen v obchodním období se vytváří 4 cenové úrovně, tj. otevírací cena, uzavírací cena, nejvyšší cena, nejnižší cena.
Otevření a uzavření ceny je plná svíčka, zatímco nejvyšší a nejnižší cena jsou znázorněny vycházejícími čarami od otevírací a uzavírací ceny, čímž tvoří strukturu jednotlivých K svíček (svíčky).
Poznámka: Na západních finančních trzích je zelený růst a červený pokles, na asijských finančních trzích je červený růst a zelený pokles.
Principy složení K grafu
Silná část představuje ceny na začátku a konci, tenká část představuje nejvyšší a nejnižší cenu.
Rostoucí svíčka: červený K graf, kdy cena vzrůstá a uzavírací cena je vyšší než otevírací cena
Klesající svíčka: Zelený K graf, kdy cena klesá a uzavírací cena je nižší než otevírací cena.
Horní stín: představuje část s vyšší cenou, vrchol je nejvyšší cena
Dolní stín: představuje část s nižší cenou, dno je nejnižší cena
Čtyři body: otevírací cena, uzavírací cena, maximální během dne, minimální během dne
Otevírací cena: cena první transakce v zvoleném období
Uzavírací cena: cena poslední transakce v zvoleném období
Nejvyšší cena: nejvyšší cena, za kterou se obchodovalo v zvoleném období
Nejnižší cena: nejnižší cena, za kterou se obchodovalo v zvoleném období
S každodenními různými pohyby se také mění rozložení těchto čtyř bodů, takže bez ohledu na to, jak se cena mění, pokud máte tyto čtyři body, můžete přibližně pochopit situaci na trhu v daném obchodním dni.
Jak číst K graf
Ve srovnání s jednoduchými sloupcovými a čárovými grafy, K grafy poskytují více informací o trhu, nejenže zaznamenávají cenové pohyby, ale také usnadňují posouzení síly býčího a medvědího trhu.
K graf může zhruba ukázat trend býčího a medvědího trhu v určitém časovém období. V měřeném čase, pokud je délka K svíčky delší, znamená to větší tlak na nákup nebo prodej; pokud jsou horní a dolní stíny delší, znamená to, že uzavírací cena se odchyluje od nejvyšší a nejnižší ceny.
Nejdůležitějšími čtyřmi body jsou „otevírací cena, nejvyšší cena, nejnižší cena, uzavírací cena“, které jsou hlavním základem pro hodnocení. Tenké čáry na obou koncích ukazují cenový rozdíl mezi nejvyšší a nejnižší cenou, silná čára na obou koncích představuje cenový rozdíl mezi otevřením a uzavřením. Otevření a uzavření označuje začátek a konec obchodního dne a rozhoduje o konečném vzestupu nebo poklesu; vysoká a nízká cena reprezentují rozsah kolísání trhu v obchodním dni a K graf je vytvořen na základě těchto čtyř bodů.
Barvy a další parametry se také liší podle zvyklostí různých investorů, obecně platí, že v západních zemích K grafy zobrazují zelený růst a červený pokles, zatímco asijské trhy preferují červený růst a zelený pokles. Barva celého K grafu je určena polohou otevření a uzavření, červený K graf představuje uzavření vyšší než otevření, což ukazuje, že konečný výsledek je vzestupný, K graf bude červený, také nazýván červený K nebo červená svíčka; naopak zelený, také nazýván černý K nebo černá svíčka.
Následují tři běžné příklady
Projev: Uzavření je na aktuálně nejvyšší nebo nejnižší ceně.
Význam: Silný impuls pro býky nebo medvědy, bez překážek.
Projev: Klesá a poté se vrací zpět, dlouhá tenká čára dole je dolní stín, po otevření se objevuje silný prodejní tlak, velké prodeje vedou k poklesu ceny, ale po chvíli se objevuje poptávka, velké nákupy vedou zpět k nárůstu ceny, až do nejvyšší ceny na uzavření.
Naopak, pokud je horní stín, po otevření se objevuje silná poptávka, velké nákupy vedou k nárůstu ceny, ale po čase se objevuje prodejní tlak, což způsobuje náhlý pokles ceny.
Význam: Dlouho hromaděné uvolnění, což může být signál obratu na trhu.
Projev: Pokud jsou horní a dolní stíny K grafu dlouhé, znamená to, že mezi býky a medvědy je silná konkurence.
Pokud je horní stín delší, znamená to silný prodejní tlak; pokud je dolní stín delší, znamená to silný nákupní tlak.
Význam: Tento K graf ukazuje, že nabídka a poptávka jsou vyrovnané, obvykle je to předzvěst obratu nebo konsolidace.
Tajemství K grafu, které nebylo řečeno
Jak bylo uvedeno výše, K graf může obecně poskytnout představu o trendech na trhu, ale nemusí poskytovat všechny potřebné znalosti. K graf pouze zobrazuje cenový rozdíl mezi nejvyšší a nejnižší cenou, aniž by určoval, který bod se objevil jako první, a nemůže podrobně poskytnout detaily o rozdílu mezi otevírací a uzavírací cenou. Vzhledem k tomu většina grafických nástrojů obsahuje funkci pro zvětšení kratších časových období, aby investoři získali podrobnější informace.
K graf obsahuje také mnoho nestabilních faktorů, což je obzvláště zřejmé v kratších časových obdobích, rychlost změny K grafu je velmi rychlá, barvy a tvary se mění nepředvídatelně, a proto je velmi obtížné je přesně interpretovat.
Shrnutí
Kombinováním K grafů za určité časové období lze vytvořit K graf, kde horizontální osa reprezentuje čas a vertikální osa cenu. Jako základní nástroj technické analýzy je K graf základním nástrojem, jehož porozumění umožňuje rychle pochopit cenové pohyby produktu nebo finančního trhu v určitém časovém období. Doporučuje se, aby investiční rozhodování využívalo K grafy pro technickou analýzu, ale také kombinovalo s dalšími fundamentálními informacemi, technickými indikátory a dalšími nástroji pro přesnější hodnocení.
Takto, využíváním historických zkušeností získaných z K grafů k předpovědi budoucího vývoje cen a kombinováním s hodnocením hodnoty na základě fundamentálních faktorů a různých informací mohou investoři vytvořit obchodní strategii na míru.
