Curve Finance je uživatelům dobře známá jako decentralizovaná burza založená na stablecoinech. Vylepšením modelu tvůrce trhu s konstantním produktem a modelu tvůrce trhu s konstantní sumou může uživatelům poskytnout zkušenosti s obchodováním s kryptoměnami s nízkým skluzem, nízkými poplatky a nízkou nestálou ztrátou.

Designem modelu VeToken Curve Finance přilákala velké projektové účastníky, aby shromáždili veCRV a soutěžili o práva na řízení společnosti Curve, ve snaze mít moc a vliv na Curve DAO a v konečném důsledku poskytovat svým uživatelům vyšší výhody a stát se modelem zástupce protokolu A peněžní ekonomie.

Zároveň také pohání růst několika souvisejících ekologických dohod, jako je Convex, tvořící ctnostný hodnotový cyklus ekologie projektu. Curve Finance také plánuje vydávat stabilní mince a neustále rozšiřovat ekologické území, aby podpořilo udržitelný rozvoj ekologie, a stále má neomezený potenciál do budoucna.

Úvod do Curve Finance

Curve Finance, kterou založil Michael Egorov a byla spuštěna v lednu 2020, si klade za cíl poskytovat decentralizovanou burzu (DEX) postavenou na architektuře automatického tvůrce trhu (AMM) se zaměřením na stablecoiny (USDT, USDC, DAI), syntetická aktiva/deriváty/kotevní aktiva. (wBTC, renBTC, stETH) atd. V současnosti kromě Etherea jako hlavní obchodní pozice nasazuje také multi-chainy jako Fantom, Polygon, Avalanche, Arbitrum a Optimism.

Curve Finance vytvořila Curve DAO v srpnu 2020 a vydala nativní token CRV. Poté začal protokol Total Value Locked (TVL) neustále stoupat a jednou se stal největší decentralizovanou burzou TVL. Kdysi přesáhl 24 miliard dolarů. Podle údajů společnosti DeFiLlama je po roce zmatků v celém šifrovacím světě TVL aktuálně uzamčený v protokolu stále v popředí všech hlavních protokolů DeFi s přibližně 4,1 miliardami dolarů a nedávný denní objem obchodů je 200 milionů amerických dolarů. .

Curve byl původně navržen pro stabilní transakce aktiv. Ve své původní bílé knize StableSwap – efektivní mechanismus pro likviditu Stablecoinů byla představena strategie AMM společnosti Curve, která obchodníkům umožňuje rychle obchodovat mezi páry stablecoinů s nižšími náklady a skluzem.

Ekosystém Curve Finance

Mnoho lidí stále jednoduše chápe Curve Finance jako stabilní trh obchodování s měnami. Ve skutečnosti se Curve vyvinul do jednoduchého a obrovského protokolu likvidity aktiv jako služby řízeného řízením DAO. Aby se snížily náklady na likviditu, mnoho projektů bude aktivně využívat ekosystém Curve, z nichž všechny vycházejí z učebnicové ekonomie tokenů Curve.

CRV token

Od srpna 2020 zahájila společnost Curve Finance cestu k decentralizovanému řízení spuštěním DAO. Stejně jako ostatní DAO, 13. srpna 2020, Curve spustilo nativní token CRV jako řídicí token Curve DAO s počáteční emisí 1,3 miliardy a zahájilo počáteční aktivitu distribuce odměn před těžbou. Tokeny se budou odemykat lineárně po dobu jednoho roku.

Token CRV dává držitelům tokenů hlasovací práva na řízení a poskytovatelé likvidity mohou také získávat tokeny CRV na základě hodnoty jejich podílu a doby, po kterou byl ve fondu. Od té doby, v září 2020, byl spuštěn mechanismus dividend tokenů řízení, který rozděluje 50 % transakčního poplatku uživatelům, kteří vloží CRV do uzamčení smlouvy o řízení.

Celkové množství CRV je 3,03 miliardy a celkové množství uvolněného CRV zatím přesahuje 1,5 miliardy a průměrné denní množství CRV je asi 1,08 milionu. Distribuce je následující:

  • 62 % poskytovatelům likvidity, 5 % raným poskytovatelům LP, odblokováno lineárně během 1 roku

  • 30 % akcionářům, odemknuto lineárně během 2–4 let

  • 5% hořlavé zásoby jako komunitní rezerva

  • 3 % členům týmu, odemyká se lineárně po dobu 2 let

Token $CRV může hrát v ekosystému Curve následující role:

  • Hlasování o správě: uzamkněte CRV, abyste získali veCRV, abyste se mohli podílet na správě protokolu prostřednictvím mechanismu časově váženého hlasování.

  • Mechanismus zachycení hodnoty: Usnadněte různé fondy likvidity prostřednictvím hlasovacího mechanismu řízení veCRV.

  • Pobídky zablokování: Jako blokovací mechanismus pro poskytovatele likvidity, aby získali hodnotu v průběhu času.

  • Fee Burn: Používá se ke spálení transakčních poplatků za účelem snížení inflace.

veCRV token

Curve Finance navrhl slavný model VeToken (Vote-Escrowed Tokens). Uzamčením CRV lze získat hlasovací tokeny veCRV podle časového vážení. Čím delší je doba uzamčení, tím více veCRV můžete získat. 1 CRV lze uzamknout na 4 roky a získat 1 veCRV, zatímco uzamčením na jeden rok lze získat pouze 0,25 veCRV. veCRV nelze přenést, takže jediný způsob, jak získat veCRV, je uzamknout CRV. V současné době je uzamčeno 48,94 % CRV s průměrnou dobou uzamčení 3,6 roku.

VeCRV získaný uzamčením CRV se používá hlavně pro následující tři účely:

Transakční poplatek

Zbývajících 50 % z 0,03 % poplatků za transakce Curve Finance je rozděleno mezi držitele veCRV. Vraťte držitelům veCRV zpět zakoupením LP Tokenu 3Crv stabilního fondu Curve 3Pool (tj. fondu fondů DAI+USDC+USDT).

Zvýšené odměny

Pokud držitelé veCRV zároveň poskytnou likviditu pro protokol, obdrží odměnu za likviditu až 2,5násobku podle doby zástavy, čímž se zvýší celkový příjem z poskytování likvidity. Pokud LP poskytují likviditu v 3poolu, dostanou zpočátku 0,22 % RPSN a pokud je veCRV uzamčeno, může být odměna navýšena až na 2,5násobek, což je 0,55 %.

Hlasování o vládnutí

veCRV má pravomoc změnit „Gauge Weights“ a veCRV umožňuje držitelům účastnit se komunitního hlasování o přidělení emisí odměn CRV. Projekt Curve Finance hostí řadu fondů likvidity a k odměňování těchto poskytovatelů fondů likvidity je k dispozici fixní množství tokenů $CRV. Který fond získá nejvíce odměn CRV závisí na hlasech udělených držiteli veCRV v DAO. VeCRV jako jednotlivci umožňuje ovlivňovat příjem CRV prostřednictvím hlasovacích práv.

Kromě toho může holding veCRV také získat potenciální příležitosti k výsadku pro další projekty spolupráce. Pro znázornění vztahu mezi hlavními tokeny ekosystému Curve můžeme použít následující obrázek.

Mezi nimi jsou nejdůležitější funkcí veCRV správní hlasovací práva. U stablecoinových projektů platí, že pokud aktiva stablecoinů prudce kolísají nebo je hloubka transakce nedostatečná, základ projektu bude zpochybněn a podnikání podle toho klesne. Proto musí projektová strana najít způsob, jak vytvořit trh na místě s nejlepší hloubkou transakce a nejlepším efektem stability, aby splnila transakční potřeby udržet nízký skluz i při velkých transakcích.

V současnosti je nejlepší DEX pro tvorbu trhu Curve Finance. Pro vstup do základního fondu likvidity Curve musí být splněny určité podmínky prostřednictvím komunitního hlasování: k zahájení návrhu je zapotřebí alespoň 2 500 veCRV (ekvivalent uzamčení 10 000 CRV na jeden rok), více než 30 % účasti veCRV, více než 51 % podpora hodnotit. Likviditní pobídky každého těžebního poolu na platformě Curve Finance budou navíc určeny jeho hlasovacími právy veCRV. Aby se zvýšil jejich roční příjem, každý protokol musí akumulovat veCRV a soutěžit o pobídky likvidity Curve Finance.

Závěr

Přes současnou volatilitu trhu je Curve Finance stále nejlepší decentralizovanou burzou v čele TVL a stále rozšiřuje své ekologické území. Očekává se, že v budoucnu bude držet krok s širším odvětvím DeFi.

ODMÍTNUTÍ ODPOVĚDNOSTI: Informace na této webové stránce jsou poskytovány jako obecný komentář k trhu a nepředstavují investiční poradenství. Doporučujeme vám, abyste si před investováním udělali vlastní průzkum.

Přidejte se k nám a sledujte novinky: https://linktr.ee/coincu

Webové stránky: coincu.com

Harolde

Novinky Coincu