Xülasə

Stop-limit əmri bir stop tetikleyici və limit əmri birləşdirir. Stop-limit əmrləri ticarətçilərə istədikləri minimum qazancı və ya bir ticarət üçün itirmək istədikləri maksimum məbləği müəyyən etməyə imkan tanıyır. Bir dəfə Stop-limit əmri müəyyən etdikdən sonra və tetikleme qiyməti çatdıqda, limit əmri avtomatik olaraq verilir, hətta siz internetdən ayrılmış olsanız belə. Siz Stop-limit əmrlərini strateji olaraq müqavimət və dəstək səviyyələrini və aktivin dəyişkənliyini nəzərə alaraq verə bilərsiniz.

Stop-limit sifarişində stop qiymət birjanın Limit sifarişini verməsi üçün tetik qiymətidir. Limit qiymət isə sifarişinizin yerləşdiriləcəyi qiymətdir. Siz limit qiymətini fərdiləşdirə bilərsiniz; o, adətən alış sifarişi üçün stop qiymətindən daha yuxarı, satış sifarişi üçün isə daha aşağı qoyulur. Bu fərq, stop qiymətinin işə düşdüyü anla Limit sifarişinin verildiyi an arasındakı bazar qiyməti dəyişikliklərini nəzərə almağa kömək edir.

Giriş

Əgər HODL etmək əvəzinə aktiv şəkildə treyd etməyə başlamaq istəyirsinizsə, çox güman ki, Market sifarişlərindən daha çox istifadə etməli olacaqsınız. Stop-limit sifarişi daha çox nəzarət və fərdiləşdirmə təklif edir. Bu anlayış yeni başlayanlar üçün çaşdırıcı ola bilər. Gəlin Limit, Stop-loss və Stop-limit sifarişləri arasındakı əsas fərqlərdən başlayaq.

Limit sifarişlərinin, Stop-loss sifarişlərinin və Stop-limit sifarişlərinin müqayisəsi

Limit, Stop-loss və Stop-limit sifarişləri ən çox istifadə olunan sifariş növlərindəndir. Limit sifarişləri sizə treyd etməyə hazır olduğunuz qiymət aralığını təyin etməyə imkan verir, Stop-loss isə Market sifarişini işə salan limit qiyməti müəyyən edir, Stop-limit isə hər ikisinin xüsusiyyətlərini birləşdirir. Gəlin daha ətraflı baxaq:

Limit sifarişi

Siz Limit sifarişi təyin etdikdə maksimum alış qiyməti və ya minimum satış qiyməti seçirsiniz. Birja Market qiymət sizin limit qiymətinizə bərabər və ya ondan yüksək olduqda Limit sifarişini avtomatik icra etməyə çalışacaq. Bu sifarişlər hədəf giriş və çıxış qiymətiniz olduğu halda və bazarın şərtlərinizi doldurmasını gözləməkdən qorxmadığınız zaman faydalıdır.

Ümumiyyətlə, treyderlər satış Limit sifarişlərini cari bazar qiymətindən yuxarıda, alış Limit sifarişlərini isə cari bazar qiymətinin altında yerləşdirirlər. Əgər Limit sifarişini cari bazar qiymətində yerləşdirsəniz, o, çox güman ki, bir neçə saniyə ərzində icra ediləcək (əgər likvidliyi aşağı olan bazar deyilsə).

Məsələn, Bitcoin-in bazar qiyməti 32 000 $ (BUSD)dirsə, 31 000 $-da alış Limit sifarişi qoya bilərsiniz; beləliklə qiymət 31 000 $-a çatdıqda və ya daha aşağı düşdükdə BTC alacaqsınız. Siz həmçinin 33 000 dollar məbləğində satış Limit sifarişi qoya bilərsiniz; bu o deməkdir ki, qiymət 33 000 dollara və ya daha yuxarı səviyyəyə çatarsa birja BTC-lərinizi satacaq.

Stop-limit sifarişi

Stop-limit sifarişi trigger (və ya stop) və Limit sifarişini birləşdirir. Stop hissəsi birjanın Limit sifarişinizi yerləşdirməsi üçün tetik qiymətini əlavə edir. Gəlin bunun necə işlədiyini görək.

Stop-limit sifarişi necə işləyir?

Stop-limit sifarişinin işləmə mexanizmini anlamağın ən yaxşı yolu onu bir neçə hissəyə bölməkdir. Stop qiyməti Limit sifarişini açmaq üçün trigger rolunu oynayır. Bazar stop qiymətinə çatdıqda, o, avtomatik olaraq (limit qiyməti) xüsusi qiymət ilə Limit sifarişi yaradır.

Stop və limit qiymətləri eyni ola bilər, amma bu məcburi deyil. Əslində satış sifarişləri üçün stop qiymətini limit qiymətindən bir az daha yüksək təyin etmək sizə daha təhlükəsiz ola bilər. Alış sifarişi üçün isə stop qiymətinizi limit qiymətindən bir az aşağı qoyun. Bu, stop tetikləndikdən sonra Limit sifarişinizin icra olunma ehtimalını artırır.

Alış və satış üçün Stop-limit sifarişlərinin nümunələri

Alış Stop-limit

Təsəvvür edin ki, BNB hazırda 300 $-dır (BUSD) və siz onun qiyməti yüksəliş trendinə girəndə almaq istəyirsiniz. Amma o sürətlə artmağa başlayarsa BNB-ni çox yüksək səviyyədən almaq istəmirsiniz; buna görə də ödəyəcəyiniz qiyməti məhdudlaşdırmalısınız.

Fərz edək ki, texniki analiziniz sizə deyir ki, bazar 310 $-ı keçərsə yüksəliş trendi başlaya bilər. Siz yüksəlişin qırılması baş versə, mövqe açmaq üçün alış Stop-limit sifarişindən istifadə etməyə qərar verirsiniz. Stop qiymətinizi 310 $, limit qiymətinizi isə 315 $ qoyursunuz. BNB 310 $-a çatdıqdan dərhal sonra 315 $-da BNB almaq üçün Limit sifarişi yerləşdirilir. Sifarişiniz 315 $ və ya daha aşağı qiymətə icra oluna bilər. Unutmayın ki, 315 $ sizin limit qiymətinizdir; yəni bazar bu qiymətin üstündən çox sürətlə qalxarsa sifarişiniz tam icra olunmaya bilər.

Satış Stop-limit

Təsəvvür edin ki, siz BNB-ni 285 $-da (BUSD) almısınız və indi o 300 $-dır. Zərəərin qarşısını almaq üçün qiymət giriş qiymətinizə doğru geri enərsə, BNB-ni satmaq məqsədilə Stop-limit sifarişindən istifadə etmək qərarına gəlirsiniz. Siz stop qiyməti 289 $ və limit qiyməti 285 $ (siz BNB-ni aldığınız qiymət) olan Stop-limit sifarişini qurmusunuz. Qiymət 289 $-a çatarsa, 285 $-da BNB satışı üçün Limit sifarişi yerləşdiriləcək. Sifarişiniz 285 $ və ya daha yüksək qiymətə icra oluna bilər.

Binance-də Stop-limit sifarişi necə yerləşdirilir?

Fərz edək ki, siz təzəcə 31 820,50 $-a (BUSD) beş BTC almışsınız və doğrudan da qiymətin tezliklə yüksəlməyə başlayacağına inanırsınız.

Bu halda zərərinizi azaltmaq üçün fərziyyəniz yanlışdırsa və qiymət düşməyə başlayırsa, satış Stop-loss sifarişi qura bilərsiniz. Bunun üçün Binance hesabınıza daxil olun və BTC/BUSD bazarına keçin. Sonra [Stop-limit] tabına klikləyin və stop qiyməti, limit qiyməti, həmçinin satılacaq BTC məbləğini daxil edin.

31 820 $-ın etibarlı dəstək səviyyəsi olduğunu düşünürsünüzsə, bu qiymətin bir az altına (tutmasa deyə) Stop-limit sifariş verə bilərsiniz. Bu nümunədə biz 5 BTC üçün Stop-limit sifarişi yerləşdirəcəyik: stop qiyməti 31 790 $, limit qiyməti isə 31 700 $. Gəlin bunu addım-addım görək.

Siz [BTC sat] düyməsinə kliklədikdə təsdiq pəncərəsi görünəcək. Daxil etdiyiniz məlumatların düzgün olduğundan əmin olun və təsdiqləmək üçün [Sifarişi vermək] üzərinə basın. Stop-limit sifarişinizi verdikdən sonra təsdiq mesajı görəcəksiniz. Açıq sifarişlərinizi görmək və idarə etmək üçün aşağıya da fırlada bilərsiniz.

Qeyd edin ki, Stop-limit sifarişi yalnız stop qiymətinə çatdıqda və ya çatandan sonra icra ediləcək. Bu o deməkdir ki, Limit sifarişi yalnız bazar qiyməti limit qiymətinizə və ya ondan yuxarı səviyyəyə çatarsa doldurulacaq. Əgər sizin Limit sifarişiniz stop qiyməti ilə aktivlənsə, amma bazar qiyməti sizin təyin etdiyiniz limit qiymətinə çatmasa, limit sifarişi açıq qalacaq.

Bəzən elə bir vəziyyətə düşə bilərsiniz ki, qiymət çox sürətlə düşür və Stop-limit sifarişiniz icra olunmadan “keçib”. Bu halda, treydi tez çıxmaq üçün Market sifarişlərindən istifadə etməyiniz lazım ola bilər.

Stop-limit sifarişindən istifadə etməyin üstünlükləri

Stop-limit sifarişi treydlərinizi fərdiləşdirməyə və planlaşdırmağa imkan verir. Xüsusilə 24/7 açıq kriptovalyuta bazarında qiymətləri hər zaman izləyə bilmirik. Stop-limit sifarişinin başqa bir üstünlüyü də var: götürüləcək mənfəətin müəyyən məbləğini təyin etməyə imkan verir. Limit olmadan sifarişiniz hansı qiymətə olursa olsun, bazar qiyməti ilə icra ediləcək. Bəzi treyderlər isə kriptolarını hər qiymətə satmaq əvəzinə saxlamağı üstün tutur.

Stop-limit sifarişindən istifadə etməyin mənfi tərəfləri

Stop-limit sifarişləri Limit sifarişləri ilə eyni mənfi tərəflərə malikdir; əsas səbəb onların icra olunacağına zəmanət verilməməsidir. Limit sifarişi yalnız bazar göstərilən qiymətə və ya daha yaxşı qiymətə çatdıqda icraya başlayır. Lakin bu qiymət heç vaxt çatmaya bilər. Limitinizlə stop qiymətləri arasında fərq yarada bilsəniz də, həmin fərq kifayət qədər olmaya bilər. Çox dəyişkən (volatil) aktivlər sizin verdiyiniz sifarişi qoyduğunuz fərqdən daha böyük qiymət aralığı (spread) yarada bilər.

Əgər sifarişinizi işləmək (taker tapmaq) üçün kifayət qədər likvidlik yoxdursa, likvidlik də problem yarada bilər. Sifarişlərinizin yalnız qismən icra oluna biləcəyindən narahatsınızsa, fill or kill sifarişlərindən istifadə etməyi düşünün. Bu seçim sifarişinizin yalnız tam şəkildə icra edilə biləcəyi halda yerinə yetirilməli olduğunu bildirir. Bununla belə, unutmayın ki, sifarişinizə nə qədər çox şərt əlavə etsəniz, icra olunma ehtimalı bir o qədər azalır.

Stop-limit sifarişləri yerləşdirmək üçün strategiyalar

Stop-limit sifarişlərini araşdırdıqdan sonra onları ən yaxşı necə istifadə etmək olar? Stop-limit sifarişlərinizin effektivliyini artırmaq və bəzi mənfi cəhətlərdən qaçmaq üçün əsas treydinq strategiyalarından bir neçəsinə baxaq.

1. Stop-limit sifarişini verdiyiniz aktivin volatilliyini (dəyişkənliyini) öyrənin. Biz artıq Limit sifarişinin icra olunma ehtimalını artırmaq üçün Stop qiyməti ilə Limit qiyməti arasında kiçik fərq qoymağı tövsiyə etmişdik. Lakin treyd etdiyiniz aktiv volatildirsə, bu fərqi artırmalı ola bilərsiniz.

2. Treyd etdiyiniz aktivin likvidliyini nəzərə alın. Stop-limit sifarişləri xüsusilə böyük Bid-Ask spredli və ya likvidliyi aşağı olan aktivləri treyd edərkən faydalıdır (slippage səbəbilə əlverişsiz qiymətin qarşısını almaq üçün).

3. Qiymət səviyyələrini müəyyən etmək üçün texniki analizdən istifadə edin. Stop qiymətinizi aktivin dəstək və ya müqavimət səviyyəsinə qoymaq məntiqlidir. Bu səviyyələri müəyyən etmək üçün texniki analizdən istifadə edə bilərsiniz. Məsələn, müqavimət səviyyəsinin hemen üstündə stop qiyməti olan Stop-limit sifarişindən istifadə edərək, müqavimətin qırılması ehtimalından yararlana bilərsiniz. Yaxud bazar düşməyə başlamazdan əvvəl çıxmağınızı təmin etmək üçün dəstək səviyyəsinin bir az altında satış Stop-limit sifarişi verə bilərsiniz.

Dəstək və müqavimət səviyyələrinə əmin deyilsinizsə, “Dəstək və müqavimət səviyyələrinin əsasları izah edildi” bölməsinə baxın.

Nəticə

Stop-limit sifarişi sadəcə bazar sifarişlərindən daha çox treyd imkanları təqdim edə bilən güclü bir alətdir. Üstəlik, sifarişin icrası üçün mütləq aktiv şəkildə treyd etməyinizi tələb etməməsi əlavə üstünlükdür. Bir neçə Stop-limit sifarişini birləşdirərək, qiymət düşsə də, artsa da, sizin aktivlərinizi asanlıqla idarə etmək olar.