Giriş
Texniki analiz maliyyə bazarlarını təhlil etmək üçün ən çox istifadə edilən üsullardan biridir. Texniki analiz əsasən hər hansı bir maliyyə bazarına, istərsə də səhmlər, qızıl və ya rəqəmsal valyutalar olsun, tətbiq oluna bilər.
Texniki analizinin əsas prinsiplərini nisbətən asan anlamağa baxmayaraq, onları mükəmməlləşdirmək çətindir. Yeni bir bacarıq öyrənərkən, bir çox səhv etmək təbii haldır. Bu, ticarət və ya sərmayə qoyma zamanı ziyana səbəb ola bilər. Əgər diqqətli olmazsanız və səhvlərinizdən öyrənməsəniz, kapitalınızın böyük bir hissəsini itirmək riski ilə qarşılaşacaqsınız. Keçmiş səhvlərinizdən öyrənmək yaxşıdır, lakin mümkün qədər onlardan qaçmağa çalışmaq çox daha yaxşıdır.
Bu məqalədə texniki təhlildə ən çox rast gəlinən bəzi səhvlərdən danışılacaq. Əgər siz ticarətə yenicə başlamısınızsa, niyə əvvəlcə texniki təhlilin əsaslarını öyrənmirsiniz? Xahiş edirik “Texniki təhlil nədir?” məqaləsinə və texniki təhlildə istifadə olunan 5 əsas göstəriciyə baxın.
Bəs texniki təhlildən istifadə edərkən yeni başlayanların ən çox etdiyi hansı səhvlər var?
1. Zərərləri azaltmamaq
Gəlin əmtəə treyderlərindən biri olan E.D. Secutanın (E.D. Sequoita) sitatı ilə başlayaq:
“Uğurlu ticarətin elementləri bunlardır: (1) zərərləri azaltmaq, (2) zərərləri azaltmaq, (3) zərərləri azaltmaq. Bu üç qaydanı yerinə yetirə bilsəniz, bəlkə də bir şansınız olar.”
Bu, sadə bir addım kimi görünür, amma hər zaman onun nə qədər vacib olduğuna fokuslanmaq yaxşıdır. Ticarət və investisiya mövzusunda isə kapitalınızın qorunması həmişə prioritetlərinizin başında olmalıdır.
Ticarətə başlamaq çətin bir iş ola bilər. Başlayanda nəzərə almalı olduğunuz güclü bir yanaşma belədir: birinci addım qazanc əldə etmək deyil, zərər çəkməməkdir. Buna görə də kiçik trade-lərlə başlamaq və ya real pula risk etməmək daha yaxşı ola bilər. Məsələn, Binance Futures platforması “demo şəbəkəsi” təqdim edir: siz qazandığınız çətin pulları riskə atmadan əvvəl öz strategiyalarınızı sınaya bilərsiniz. Beləliklə, kapitalınızı qoruya və yalnız yaxşı nəticələrə ardıcıl şəkildə nail olduqdan sonra onu riskə ata bilərsiniz.
Zərərin qarşısını almaq üçün stop-loss qoymaq rasional addımdır. Hər bir trade-in geri dönmə nöqtəsi olmalıdır; bunu siz özünüzə etiraf edib trade ideyanızın yanlış olduğunu qəbul etdiyiniz zaman müəyyənləşdirirsiniz. Əgər bu düşüncə tərzini qəbul edib bütün trade-lərinizə tətbiq etməsəniz, çox güman ki, uzun müddətdə yaxşı nəticə göstərə bilməyəcəksiniz. Pis bir trade-in investor portfelinizə çox zərərli təsiri ola bilər və hətta bazarın “özünü düzəldəcəyinə” ümid edib zərər yazmaqla nəticələnə bilərsiniz.
2. Həddən artıq ticarət etmək
Aktiv treyderə çevriləndə hər zaman trade açmaq ehtiyacını düşünmək ən çox yayılmış səhvlərdən biridir. Ticarət prosesi çoxlu analizlər, həmçinin çox gözləmə və səbr tələb edir. Bəzi ticarət strategiyalarına görə, yeni trade üçün etibarlı siqnal əldə etmək üçün uzun müddət gözləmək lazım ola bilər. Bəzi treyderlər isə ildə üçdən az trade edir və yüksək nəticələr qazanırlar.
Gəlin gündəlik ticarət sahəsinin öncülərindən biri olan treyder Cessi Livermorun aşağıdakı sözünə nəzər salaq:
“Pul gözləməklə qazanılır, ticarətlə yox.”
Səbəbsiz ticarət əmrinə (trade) girməməyə çalışın. Hər zaman trade açmamalısınız. Əslində, bəzi “bazar şəraitində” fürsət yaranana qədər gözləmək daha sərfəli ola bilər. Bu yolla sərmayə kapitalınızı yaxşı ticarət imkanı yenidən ortaya çıxanda istifadəyə hazır saxlayırsınız. Unutmayın ki, imkanlar yenə də gələcək; ona görə sadəcə gözləyin.
Digər yayılmış səhv isə qısa vaxt (timeframe) çərçivələrinə həddən artıq diqqət yetirməkdir. Ümumiyyətlə, böyük timeframe-lərdə aparılan texniki təhlil daha etibarlı olur. Buna görə də qısa timeframe-lər bazarda diqqətin dağılmasına səbəb olur və sizi daha çox trade açmağa sövq edə bilər. Qısa müddətdə qazanan bir çox spekulyant və uğurlu treyder olsa da, qısa timeframe-lərlə ticarət çox vaxt riskin gəlirə nisbətinin pis olması ilə nəticələnir. Çünki bu, riskli ticarət strategiyasıdır, biz onu yeni başlayan treyderlərə mütləq tövsiyə etmirik.
3. “Qisas” ticarəti
Treyderlərin böyük zərərləri dərhal kompensasiya etməyə çalışdığını görmək çox yaygındır. Biz buna “qisas ticarəti” deyirik. Əslində, siz texniki analitik olmaq istəyirsinizsə, gündəlik treydersənsə və ya “qiymət dalğalanmasına” əsaslanan treydersənsə də – emosional qərarlardan qaçmaq olduqca vacibdir.
İşlər yaxşı gedəndə, hətta kiçik səhvlər etdiyiniz zaman da sakit qalmaq asandır. Amma hər şey tamamilə pisləşəndə də sakit qala bilirsinizmi? Bütün investorların panik vəziyyətinə düşdüyü şəraitdə belə ticarət planınıza sadiq qala bilirsinizmi?
“Texniki təhlil” ifadəsindəki “təhlil” sözünə diqqət yetirin; əlbəttə ki, bu, bazarlara yönəlmiş analiz yanaşmasını nəzərdə tutur, elə deyilmi? Bəs niyə belə bir çərçivədə tələsik və emosional qərarlar vermək istəyirsiniz? Əgər ən yaxşı treyderlərdən biri olmaq istəyirsinizsə, böyük səhvlər etsəniz belə, sakit qalmalısınız. Deməli, emosional qərarlardan qaçmalı və analitik, rasional düşüncə tərzini mənimsəməyə fokuslanmalısınız.
Böyük zərərlər yazandan dərhal sonra ticarət etmək daha çox zərər yazmağa gətirib çıxarır. Ona görə də bəzi investorlar böyük zərərlərdən sonra müəyyən müddət ümumiyyətlə ticarət etməyə bilər. Bu yolla treyder yenidən başlaya bilər və ağlı təmiz olur.
4. İnadkarlıq və fikirdə ilişib qalmaq
Uğurlu treyder olmaq istəyirsinizsə, fikrinizi tez-tez dəyişməkdən qorxmayın. Bazar şəraiti sürətlə dəyişə bilər və şübhəsiz ki, dəyişməkdə davam edəcək. Treyder kimi sizin vəzifəniz bu dəyişiklikləri tanımaq və onlara uyğunlaşmaqdır. Müəyyən bazar mühitində faydalı olan bəzi strategiyalar başqa bir bazar mühitində uyğun olmaya bilər.
Gəlin aşağıda treydinq əfsanəsi Paul Tudor Jones-un öz ticarət əmrləri barədə dediklərini oxuyaq:
“Hər gün düşünürəm ki, bütün trade-lərim səhvdir.”
Qəbul etdiyiniz yanaşmanın digər tərəfini düşünməyə çalışmaq faydalıdır ki, potensial zəiflikləri müəyyən edə biləsiniz. Bu yolla sizin investisiya ideyalarınız (qərarlarınız) daha hərtərəfli olur.
Bu, həm də başqa bir mövzuya toxunur: idrak (kognitiv) qərəzləri. Koqnitiv qərəzlər qərarvermə prosesinizə ciddi təsir göstərə, mühakimənizi qarışdıra və düşünə bildiyiniz ehtimalların dairəsini məhdudlaşdıra bilər. Buna görə də, ticarət planlarınıza təsir edə biləcək koqnitiv qərəzləri anladığınızdan və dərk etdiyinizdən əmin olun; məqsəd isə onların təsirini daha effektiv şəkildə azaltmaqdır.
5. Dözülməz bazar şərtlərini nəzərə almamaq
Bəzən texniki təhlilin proqnozlaşdırma etibarlılığı azalır. Bu, gözlənilməz hadisə və ya başqa bir növ sərt bazar şərtləri, emosiyalar və kütlə psixologiyası ilə bağlı ola bilər. Nəticədə bazarlar adətən təklif və tələbat səviyyələri tərəfindən idarə olunur və bəzən də bir tərəfdən qeyri-bərabər vəziyyət yarana bilər.
Məsələn, impuls (zənginlik) göstəricisi olan Nisbətən Güc İndeksini (RSI) götürək. Ümumiyyətlə, rəqəm 30-dan aşağıdırsa, izlədiyiniz aktivin “daha çox satılan” zonada olduğu qəbul edilir. RSI 30 səviyyəsindən aşağı düşəndə bu, dərhal trade açmaq üçün siqnaldır deməkdirmi? Əlbəttə ki, yox! Sadəcə bu o deməkdir ki, satış tərəfi bazar impulsuna nəzarət edir. Başqa sözlə, satış qüvvələri alış qüvvələrindən daha güclüdür.
RSI (نسبتى القوة النسبية) göstəricisi qeyri-adi bazar şəraitində həddən artıq səviyyələrə çata bilər. O, tək rəqəmlərə – ən aşağı mümkün rəqəmə (sıfıra yaxın) – düşə bilər. Bu, mütləq olaraq “ən çox satılan” göstəricinin yaxın vaxtda tərsinə dönüş olacağı anlamına gəlmir.
Texniki alətlər həddən artıq səviyyələrə çatanda təsadüfi qərarlar vermək çoxlu pul itirməyə səbəb ola bilər. Bu, xüsusən də qiymət hərəkətlərini qeyri-adi şəkildə oxumağın çətin olduğu gözlənilməz hadisə zamanı doğrudur. Bu cür vaxtlarda bazarlar bir istiqamətə, ya da digərinə doğru meyllənir və heç bir analiz aləti onu dayandıra bilmir. Buna görə həmişə digər amilləri nəzərə almaq vacibdir və bir alətə güvənməmək tövsiyə olunur.
6. Texniki təhlilin ehtimallara əsaslandığını nəzərə almamaq
Texniki təhlil mütləq məsələləri deyil, ehtimalları nəzərdən keçirir. Bu o deməkdir ki, hansı texniki yanaşmanı ticarət strategiyanıza əsas götürməyinizdən asılı olmayaraq, bazarın gözlədiyiniz istiqamətə gedəcəyinə dair heç bir zəmanət yoxdur. Analizləriniz bazarın yuxarı və ya aşağı hərəkət etməsi üçün “çox böyük ehtimal” olduğunu göstərə bilər, amma bu yenə də qeyri-müəyyəndir.
Ticarət strategiyanızı qurarkən bunu nəzərə almalısınız. Təcrübəniz nə qədər böyük olsa da, bazarın sizin analizlərinizə uyğun hərəkət edəcəyinə inanmaq heç də yaxşı deyil. Əgər bunu edirsinizsə, həcmdə şişirtmə və nəticəyə böyük şəkildə mərc etmə riski yaranır və ciddi maliyyə zərərləri yazma ehtimalı yüksək olur.
7. Digər treyderləri düşünmədən izləmək
Hər hansı bir bacarığı həqiqətən mənimsəmək istəyirsinizsə, qabiliyyətlərinizi daim inkişaf etdirmək əsas zərurətdir. Bu, maliyyə bazarlarında ticarətə də aiddir. Hətta daha dəqiq desək, bazar şəraitinin dəyişməsi bunu vacib edir. Öyrənməyin ən yaxşı yolu texniki analitikləri və təcrübəli treyderləri izləməkdir.
Amma siz daim inkişaf etmək istəyirsinizsə, öz güclü tərəflərinizi də tanımalı və onları yaxşılaşdırmağa çalışmalısınız. Biz buna “üstünlüklər” deyirik; bu isə sizi digərlərindən fərqləndirən treyderə çevirir.
Əgər uğurlu treyderlərlə çoxlu şəxsi müsahibələrə baxsanız, şübhəsiz ki, hər birinin fərqli strategiyası olduğunu görəcəksiniz. Əslində, bir treyderə uyğun gələn strategiya başqa bir treyderə ümumiyyətlə uyğun gəlməyə bilər. Bazar trafiklərindən (ticarətdən) qazanc əldə etməyin sonsuz sayda yolu var. Sizə lazım olan sadəcə sizin şəxsiyyətinizə və ticarət üslubunuza uyğun olanı tapmaqdır.
Başqa birinin analizlərinə əsasən trade açmaq bir neçə dəfə uğurlu ola bilər, amma siz digər treyderləri düşünmədən və əsas konteksti anlamadan izləsəniz, bu, uzun müddətdə mütləq işləməyəcək. Bu, əlbəttə ki, başqalarını izləməməli və onlardan öyrənməməli olduğunuz demək deyil. Əsas məsələ budur: siz trade ideyası ilə razısınızmı və onun ticarət sisteminizə uyğun gəlib-gəlmədiyi. Nəhəng təcrübəyə malik olub yaxşı reputasiyaya sahib olsalar belə, digər treyderləri düşünmədən izləməməlisiniz.
Yekun fikirlər
Texniki təhlildən istifadə edərkən qaçınmalı olduğunuz səhvlərin çoxunu artıq müzakirə etdik. Unutmayın ki, ticarət asan deyil və onu uzunmüddətli düşüncə tərzi ilə etmək daha yaxşıdır.
Ticarətə davamlı şəkildə yiyələnmək uzun vaxt aparan və ticarət strategiyalarınızı inkişaf etdirmək üçün çoxlu praktika tələb edən bir prosesdir; eyni zamanda ticarət üçün ideyaları necə tapmağı da öyrənmək lazımdır. Beləliklə, siz öz güclü tərəflərinizi tanıya, investisiya və ticarət qərarlarınızı idarə edə bilərsiniz.