مقدمة

وبغض النظر عن حجم المحفظة، فإن الجانب المهم هو القدرة على إدارة المخاطر بشكل صحيح. وإلا، فقد تفقد جميع أموالك بسرعة وتتكبد خسائر كبيرة. يمكن أن يتم القضاء على أسابيع أو حتى أشهر من التقدم من خلال تجارة واحدة غير مدروسة.

عند التداول أو الاستثمار، تذكّر القاعدة الأساسية: لا تتخذ أبدًا قرارات عاطفية. ترتبط المخاطر المالية مباشرةً بالعواطف. تعلّم السيطرة عليها حتى لا تؤثر على اتخاذ القرارات المالية. ومن هذا المنطلق، من المفيد جدًا وضع مجموعة قواعد تستطيع الالتزام بها في نشاطك الاستثماري والتداولي.

لنسمِّ هذه القواعد نظام التداول الخاص بك، الموجّه لإدارة المخاطر وتجنّب الإجراءات غير الضرورية. وبذلك، في الوقت المناسب، لن يسمح لك باتخاذ قرارات متسرعة واندفاعية.

عند إنشاء مثل هذه الأنظمة، يجب مراعاة عدة عوامل. ما مدى طموح خططك الاستثمارية؟ هل أنت مستعد للمخاطرة؟ ما هو مقدار المال الذي تقبل المخاطرة به؟ قد توجد عوامل أكثر، لكن في هذا المقال سنركز على سؤال واحد محدد: كيفية تحديد حجم المراكز عند تنفيذ صفقات منفصلة؟

للقيام بذلك، يجب أولاً تحديد حجم حسابك ومقدار الأموال التي ترغب في المخاطرة بها عند تنفيذ صفقة واحدة.

كيفية تحديد حجم الأموال على الحساب

قد يبدو هذا البند غير ضروري، لكن دعونا نولي له بعض الاهتمام. سيكون مفيدًا بشكل خاص للمبتدئين، لأنه سيساعدك على توزيع أموال المحفظة وفقًا لاستراتيجيات مختلفة. وبذلك، ستتمكن من تتبّع التقدم الذي تحققه بدقة باستخدام استراتيجيات متنوعة، كما ستقلل احتمال حدوث مخاطرة كبيرة جدًا.

لنفترض أنك تؤمن بمستقبل البيتكوين وأن لديك مركزًا طويل الأجل في محفظتك الورقية/الأجهزة (hardware wallet). فمن المحتمل ألا يكون من الأفضل احتسابه عند حساب رأس المال.

وبالتالي، فإن حساب حجم الأموال على الحساب يعني تحديد مبلغ رأس المال المتاح الذي يمكنك تخصيصه لتنفيذ استراتيجية تداول محددة.

كيفية تحديد المخاطر على الحساب

الخطوة الثانية هي تحديد المخاطر على الحساب. قرر لنفسك ما هي نسبة رأس المال المتاح التي ترغب في المخاطرة بها عند تنفيذ صفقة واحدة.

قاعدة 2%

في عالم التمويل التقليدي توجد استراتيجية استثمار تُسمى قاعدة 2%. وفقًا لهذه القاعدة، لا ينبغي للمتداول أن يخاطر بأكثر من 2% من الأموال في حسابه عند تنفيذ صفقة واحدة. سنناقش ذلك بتفصيل أكبر، لكن أولًا دعنا نعدّل هذه القاعدة وفقًا لطبيعة التداول في الأسواق غير المستقرة الخاصة بالعملات الرقمية.

قاعدة 2% هي استراتيجية تستخدم لأنماط الاستثمار التي عادةً ما تفترض فتح عدد قليل فقط من المراكز طويلة الأجل. تُستخدم بشكل أساسي لأدوات أكثر استقرارًا من العملات الرقمية. إذا كنت تتداول بنشاط، وخاصة إذا كنت مبتدئًا، فإن اتخاذ أكثر القرارات اتزانًا يمكن أن يساعدك في الحفاظ على أموال الحساب. لذلك دعنا نغيّر هذه القاعدة إلى 1%.

وفقًا لهذه القاعدة، لا ينبغي أن تخاطر بأكثر من 1% من أموال حسابك عند تنفيذ صفقة واحدة. هل يعني ذلك أنك تدخل المراكز بمقدار 1% من أموال الحساب؟ إطلاقًا! هذا يعني أنه في حال اختيار استراتيجية تداول غير صحيحة وتفعيل وقف الخسارة، فإنك ستخسر 1% فقط من إجمالي مبلغ الحساب.

كيفية تحديد مستوى المخاطر

وبالتالي، حدّدنا حجم الأموال في الحساب وخطر خسارة الأموال. فكيف الآن نحدد حجم المركز لصفقة واحدة؟

أولاً وقبل كل شيء، يجب تحديد نقطة إلغاء استراتيجية التداول.

هذه خطوة مهمة، تنطبق عمليًا على أي استراتيجية. عند البدء في التداول والاستثمار، كن واعيًا أنه لن يكون بالإمكان تجنب الخسائر. فقط تقبّل هذه الحقيقة. إن تحقيق الأرباح احتمالٌ بنفس درجة احتمال خسارة الأموال، حتى لدى المتداولين ذوي الخبرة. في الواقع، يتخذ بعض المتداولين قرارات خاطئة في كثير من الأحيان أكثر من القرارات الصحيحة ومع ذلك ما زالوا يحققون أرباحًا. كيف يمكن حدوث ذلك؟ كل شيء يعتمد على الإدارة الفعّالة للمخاطر، واستراتيجية التداول وتنفيذها.

وبالتالي، يجب أن تكون لكل استراتيجية تداول نقطة إلغاء. بمعنى آخر، يجب تحديد الظروف التي نعتبر بموجبها أن الاستراتيجية غير صحيحة، ونخرج من المركز لمنع المزيد من الخسائر. عمليًا، يتجسد ذلك في وضع أمر وقف الخسارة (ستوب لوس).

يعتمد تحديد هذه النقطة بالكامل على استراتيجية التداول الفردية وعلى الحالة المحددة. إضافةً إلى ذلك، عند تحديد نقطة الإلغاء قد يتم أخذ معايير تقنية في الاعتبار، مثل مستويات الدعم والمقاومة، وكذلك المؤشرات، ووضع السوق، والعديد من العوامل الأخرى.

لا توجد طريقة عامة لتحديد التوقيت المناسب لوضع وقف الخسارة. عليك اختيار استراتيجية تناسب أسلوب تداولك بشكل أفضل، وبناءً عليها تحديد نقطة الإلغاء.

تتساءل كيف تبدأ العمل مع العملات الرقمية؟ اشترِ بيتكوين على Binance!

كيف نحسب حجم المركز

لذلك، لدينا الآن كل البيانات اللازمة لحساب حجم المركز. لنفترض أن لدينا $5 000 تحت تصرفنا. وقد قررنا بالفعل أننا لن نخاطر بأكثر من 1% من إجمالي مبلغ الأموال في الحساب. ونتيجة لذلك، لن نخسر أكثر من $50 في صفقة واحدة.

لنفترض أننا أجرينا تحليلًا للسوق وحددنا أن استراتيجية تداولنا ستُعد غير فعّالة عند وصول السعر إلى 5% من الدخول إلى المركز. لذلك، عند الخروج من الصفقة سنتحمل خسارة مقدارها $50. بعبارة أخرى، تمثل 5% من مركزنا 1% من إجمالي أموال الحساب.

• حجم الحساب: $5 000

• المخاطر على الحساب: 1%

• نقطة الإلغاء (نطاق وقف الخسارة): 5%

لحساب حجم المركز نستخدم الصيغة التالية:

حجم المركز = حجم الحساب × المخاطر على الحساب / نقطة الإلغاء

حجم المركز = $5 000 × 0,01 / 0,05

$1 000 = $5 000 × 0,01 / 0,05

سيبلغ حجم المركز في هذه الصفقة $1 000. باتباع هذه الاستراتيجية والخروج من الصفقة عند نقطة الإلغاء، ستكون قادرًا على تقليل خسائرك المحتملة بشكل كبير. وللاستخدام الصحيح لهذا النموذج، تحتاج أيضًا إلى إدراج الرسوم ذات الصلة في الحساب. بالإضافة إلى ذلك، ينبغي حساب الانزلاق المحتمل، خاصة إذا كنت تتداول أداةً ذات سيولة منخفضة.

لإظهار كيفية عمل ذلك، دعنا نزيد نقطة الإلغاء لدينا إلى 10%، مع بقاء جميع الأرقام الأخرى كما هي.

حجم المركز = $5 000 × 0,01 / 0,1

$500 = $5 000 × 0,01 / 0,1

إن وقف الخسارة لدينا الآن أكبر بمقدار الضعف من نطاق الدخول إلى المركز. لذلك، إذا كنا على استعداد للمخاطرة بنفس مبلغ الأموال في الحساب، فسيتم خفض حجم مركزنا إلى النصف.

ملخص

وبالتالي، لا يتم حساب حجم المركز باستخدام أي استراتيجية عشوائية. بل يعتمد على تحديد المخاطر وعلى الظروف التي بموجبها نعتبر أن استراتيجية التداول ستكون غير فعّالة، والتي تم تحديدها قبل الدخول في الصفقة.

هناك جانب مهم آخر في الاستراتيجية وهو التنفيذ. لا ينبغي تغيير حجم المركز ونقطة الإلغاء بعد الدخول في الصفقة.

أكثر طريقة فعّالة لإتقان مبادئ إدارة المخاطر هي الممارسة. ادخل إلى Binance وابدأ بتطبيق المعرفة التي حصلت عليها!