تُعد المتوسطات المتحركة أداة شائعة جدًا في التحليل الفني تساعد المتداولين على تحديد الاتجاهات ونقاط الدخول والخروج المحتملة في السوق. يتم حساب المتوسط المتحرك من خلال أخذ متوسط سعر الأصل خلال فترة زمنية محددة. فهو ينعّم تقلبات السعر ويعطي صورة أوضح عن الاتجاه العام.
توجد أنواع مختلفة من المتوسطات المتحركة، بما في ذلك المتوسطات المتحركة البسيطة (SMA) والمتوسطات المتحركة الأسية (EMA). يعتمد اختيار نوع المتوسط المتحرك على تفضيل المتداول واستراتيجية التداول المحددة التي يتم استخدامها.
تحسب المتوسطات المتحركة البسيطة (SMA) متوسط السعر خلال عدد معيّن من الفترات عبر جمع أسعار الإغلاق ثم قسمة الناتج على عدد الفترات. على سبيل المثال، فإن متوسط SMA لعدد 50 يومًا يحسب متوسط سعر الإغلاق خلال آخر 50 يومًا.
تُعطي المتوسطات المتحركة الأسية (EMA) وزنًا أكبر لبيانات السعر الأحدث، مما يجعلها أكثر استجابة لتحركات السعر الأخيرة مقارنةً بالمتوسطات المتحركة البسيطة (SMAs). تستخدم الـ EMA معادلة تُعطي أهمية أكبر للبيانات الحديثة، وهو ما قد يجعلها أكثر ملاءمة للمتداولين على المدى القصير.
يمكن استخدام المتوسطات المتحركة بطرق مختلفة لتحليل السوق. إليك بعض التقنيات الشائعة:
تحديد الاتجاه: يستخدم المتداولون المتوسطات المتحركة لتحديد اتجاه الاتجاه العام. عندما يكون السعر فوق متوسطٍ متحركٍ صاعد، فهذا يشير إلى اتجاه صعودي، بينما يشير المتوسط المتحرك الهابط إلى اتجاه هبوطي.
تقاطع المتوسطات المتحركة: ينتبه المتداولون إلى تقاطعات المتوسطات المتحركة باعتبارها إشارات محتملة للشراء أو البيع. على سبيل المثال، عندما يتقاطع متوسط متحرك قصير الأجل فوق متوسط متحرك أطول الأجل، يُعتبر ذلك إشارة صعودية (bullish)، بينما يُنظر إلى التقاطع إلى الأسفل على أنه إشارة هبوطية (bearish).
مستويات الدعم والمقاومة: يمكن أن تعمل المتوسطات المتحركة كمستويات دعم أو مقاومة ديناميكية. يراقب المتداولون كيفية تفاعل السعر مع المتوسطات المتحركة لتحديد نقاط دخول أو خروج محتملة.
أظرف المتوسطات المتحركة: تُنشأ أظرف المتوسطات المتحركة بإضافة وطرح نسبة مئوية محددة من متوسط متحرك. وهي تشكل نطاقين علوي وسفلي حول المتوسط المتحرك، مما قد يساعد في تحديد حالات ذروة الشراء أو ذروة البيع.
من المهم ملاحظة أن المتوسطات المتحركة تُعد مؤشرات متأخرة (lagging indicators)، أي أنها تعكس بيانات السعر السابقة. ينبغي استخدامها بالاقتران مع مؤشرات فنية أخرى وتقنيات تحليلية لاتخاذ قرارات تداول مدروسة. بالإضافة إلى ذلك، يعتمد اختيار مدة المتوسط المتحرك على أسلوب المتداول وإطار الزمن الخاص به، إذ يمكن أن تؤدي الفترات المختلفة إلى إشارات مختلفة.