🚨 $NVDA قد تتجاوز التوقعات ومع ذلك تهبط. إليك السبب. 👀
ستعلن Nvidia نتائجها في 17 نوفمبر، وأعتقد أن السوق يطرح السؤال الخطأ.
يريد الجميع معرفة ما إذا كانت Nvidia ستتجاوز التوقعات.
لكن عندما يكون سهمك قد خسر بالفعل أكثر من 25% منذ بلوغه ذروته الأخيرة، فقد لا يكون تجاوز التوقعات كافيًا.
فكّر في الأمر.
في الربع السابق، حققت Nvidia إيرادات بلغت 96,2 مليار دولار، بزيادة 106% على أساس سنوي. ثم توقعت الشركة إيرادات تقارب 108 مليارات دولار للربع التالي.
هذه أرقام لا تستطيع معظم الشركات إلا أن تحلم بها.
ومع ذلك، أصبح المستثمرون متوترين فجأة.
أصبحت النفقات المخصصة للبنية التحتية للذكاء الاصطناعي باهظة. وتتساءل وول ستريت عن المدة التي سيتمكن فيها مزوّدو الخدمات السحابية فائقة النطاق من مواصلة زيادة ميزانياتهم. كما بدأ المحللون يقلقون بشأن تطور الطلب في عام 2027.
إليك ما يهمني أكثر.
قد تعلن Nvidia عن ربع قياسي جديد، ومع ذلك تخيّب آمال المستثمرين إذا أشارت توقعاتها إلى تباطؤ الإنفاق المرتبط بالذكاء الاصطناعي.
ولهذا أراقب التوقعات عن كثب أكثر من مراقبتي لتجاوز التوقعات نفسه.
إذا تمكن جينسن هوانغ من إقناع وول ستريت بأن الطلب على البنية التحتية للذكاء الاصطناعي لا يزال قويًا، فقد يشهد سهم NVDA انتعاشًا قويًا بدافع الارتياح، وقد يحذو قطاع أشباه الموصلات بأكمله حذوه.
لكن إذا ألمحت الإدارة إلى أي تباطؤ، ولو كان طفيفًا، فقد يعاقب السوق السهم، مهما كانت الأرقام المعلنة مبهرة.
لا يتمثل الأمر الأساسي في معرفة ما إذا كانت Nvidia لا تزال تنمو، بل في معرفة ما إذا كان بإمكانها مواصلة النمو بسرعة كافية لتبرير الحماس المحيط بالذكاء الاصطناعي.
#HuangRisksOusterOverReportedAffairWithSubordinate
$AGT
$KGEN
ستعلن Nvidia نتائجها في 17 نوفمبر، وأعتقد أن السوق يطرح السؤال الخطأ.
يريد الجميع معرفة ما إذا كانت Nvidia ستتجاوز التوقعات.
لكن عندما يكون سهمك قد خسر بالفعل أكثر من 25% منذ بلوغه ذروته الأخيرة، فقد لا يكون تجاوز التوقعات كافيًا.
فكّر في الأمر.
في الربع السابق، حققت Nvidia إيرادات بلغت 96,2 مليار دولار، بزيادة 106% على أساس سنوي. ثم توقعت الشركة إيرادات تقارب 108 مليارات دولار للربع التالي.
هذه أرقام لا تستطيع معظم الشركات إلا أن تحلم بها.
ومع ذلك، أصبح المستثمرون متوترين فجأة.
أصبحت النفقات المخصصة للبنية التحتية للذكاء الاصطناعي باهظة. وتتساءل وول ستريت عن المدة التي سيتمكن فيها مزوّدو الخدمات السحابية فائقة النطاق من مواصلة زيادة ميزانياتهم. كما بدأ المحللون يقلقون بشأن تطور الطلب في عام 2027.
إليك ما يهمني أكثر.
قد تعلن Nvidia عن ربع قياسي جديد، ومع ذلك تخيّب آمال المستثمرين إذا أشارت توقعاتها إلى تباطؤ الإنفاق المرتبط بالذكاء الاصطناعي.
ولهذا أراقب التوقعات عن كثب أكثر من مراقبتي لتجاوز التوقعات نفسه.
إذا تمكن جينسن هوانغ من إقناع وول ستريت بأن الطلب على البنية التحتية للذكاء الاصطناعي لا يزال قويًا، فقد يشهد سهم NVDA انتعاشًا قويًا بدافع الارتياح، وقد يحذو قطاع أشباه الموصلات بأكمله حذوه.
لكن إذا ألمحت الإدارة إلى أي تباطؤ، ولو كان طفيفًا، فقد يعاقب السوق السهم، مهما كانت الأرقام المعلنة مبهرة.
لا يتمثل الأمر الأساسي في معرفة ما إذا كانت Nvidia لا تزال تنمو، بل في معرفة ما إذا كان بإمكانها مواصلة النمو بسرعة كافية لتبرير الحماس المحيط بالذكاء الاصطناعي.
#HuangRisksOusterOverReportedAffairWithSubordinate
$AGT
$KGEN
