التقييم: ينمو Oracle بنسبة 35% عند 12.8 ضعف الدخل التشغيلي. وينمو CrowdStrike بنسبة 26% عند نحو 128 ضعفًا.
→ الوسيط بين أكبر 50 سهمًا في قطاع البرمجيات: نمو بنسبة 17%، و21.2 ضعفًا
→ تراجع Oracle بنسبة 50% عن أعلى مستوى له خلال عام، بينما ارتفع CrowdStrike بنسبة 97% منذ بداية العام
→ تراجع صندوق ETF للبرمجيات بنسبة 4% منذ بداية العام، بينما ارتفع Nasdaq 100 بنسبة 11%
أعتقد أن السوق لا يدفع مقابل النمو، بل مقابل جودة النمو؛ فنمو Oracle يعتمد على طاقة استيعابية ممولة بالديون.
أسوأ الاحتمالات: إذا تباطأ الإنفاق على الذكاء الاصطناعي، فستصبح مضاعفات التقييم التي تبدو رخيصة أرخص؛ وهذا ما أراقبه.
#Stocks #الذكاء الاصطناعي
أراقب: $ORCL $CRWD $QQQ
→ الوسيط بين أكبر 50 سهمًا في قطاع البرمجيات: نمو بنسبة 17%، و21.2 ضعفًا
→ تراجع Oracle بنسبة 50% عن أعلى مستوى له خلال عام، بينما ارتفع CrowdStrike بنسبة 97% منذ بداية العام
→ تراجع صندوق ETF للبرمجيات بنسبة 4% منذ بداية العام، بينما ارتفع Nasdaq 100 بنسبة 11%
أعتقد أن السوق لا يدفع مقابل النمو، بل مقابل جودة النمو؛ فنمو Oracle يعتمد على طاقة استيعابية ممولة بالديون.
أسوأ الاحتمالات: إذا تباطأ الإنفاق على الذكاء الاصطناعي، فستصبح مضاعفات التقييم التي تبدو رخيصة أرخص؛ وهذا ما أراقبه.
#Stocks #الذكاء الاصطناعي
أراقب: $ORCL $CRWD $QQQ
