هل تغادر الأموال سوق العملات المشفرة؟ ماذا تكشف بيانات صناديق ETF والعملات المستقرة والعقود؟
منذ بداية نوفمبر وحتى الآن، تشير بيانات تدفقات الأموال في السوق بوضوح إلى الحذر. ولا يقتصر ما يستحق الانتباه على استمرار التدفقات الخارجة من صناديق ETF، بل يشمل أيضًا تغيرات معروض العملات المستقرة والرافعة المالية في سوق العقود.
أولًا، صناديق ETF: لا يزال BTC وETH يواجهان ضغوط تدفق الأموال إلى الخارج
من 2 إلى 6 نوفمبر:
سجلت صناديق ETF الفورية لـ$BTC صافي تدفقات خارجة بنحو 1.19 مليار دولار؛
وسجلت صناديق ETF الفورية لـ$ETH صافي تدفقات خارجة بنحو 380.7 مليون دولار؛
وسجلت صناديق ETF لـ$HYPE صافي تدفقات خارجة بنحو 15.4 مليون دولار؛
في المقابل، سجلت صناديق ETF لـSOL صافي تدفقات داخلة بنحو 723 ألف دولار.
وبلغ صافي التدفقات الخارجة الإجمالي من صناديق ETF للعملات المشفرة ضمن النطاق الإحصائي نحو 1.59 مليار دولار.
وفي 9 نوفمبر، سجلت صناديق ETF الفورية لـBTC مجددًا صافي تدفقات خارجة بنحو 201 مليون دولار. وهذا يشير إلى أن عمليات الشراء عبر قنوات صناديق ETF المؤسسية لم تتعافَ بوضوح بعد.
ثانيًا، العملات المستقرة: مؤشرات على انكماش السيولة في السوق
في 10 نوفمبر، انخفض إجمالي معروض USDT وUSDC بنحو 757.8 مليون دولار.
ويبلغ إجمالي معروض العملات المستقرة المرتبطة بالدولار حاليًا نحو 292 مليار دولار، بانخفاض يقارب 4.9% خلال الأيام الثلاثين الماضية.
تُعد العملات المستقرة مصدرًا مهمًا للسيولة في سوق العملات المشفرة، لذا فإن تراجع معروضها يستدعي الحذر. لكن انخفاض المعروض لا يعني أن جميع الأموال غادرت السوق، ولا بد من متابعة تدفقات الأموال في منصات التداول ونشاط التداول على السلسلة.
ثالثًا، سوق العقود: لا يزال المتداولون أصحاب المراكز الشرائية يواجهون ضغوط التصفية
في 11 نوفمبر:
بلغت المراكز المفتوحة في عقود BTC نحو 29.8 مليار دولار؛
وزادت بنسبة 2.3% خلال 24 ساعة؛
وبلغت تصفيات عقود BTC نحو 174 مليون دولار خلال 24 ساعة؛
ومنها تصفيات لمراكز شرائية بنحو 148 مليون دولار، أي ما يقارب 85% من الإجمالي.
يشير ذلك إلى استمرار وجود عدد كبير من المراكز ذات الرافعة المالية في السوق. وعندما تضعف الأسعار، يمكن أن يؤدي استمرار تصفية المراكز الشرائية إلى زيادة التقلبات قصيرة الأجل.
وجهة نظر شياوباي تاو الشخصية
الإشارات الثلاث الحالية تميل جميعها إلى الحذر: تدفقات خارجة من صناديق ETF، وانكماش معروض العملات المستقرة، واستمرار تصفية المراكز الشرائية في سوق العقود.
في التداول قصير الأجل، احرصوا على إدارة حجم المراكز، ولا تتعجلوا في الشراء عند القاع، ولا تندفعوا إلى البيع على المكشوف لمجرد انخفاض الأسعار. انتظروا أولًا تأكيدًا من حركة السعر وحجم التداول.
هذا المقال تحليل للسوق فحسب، ولا يشكل نصيحة استثمارية.
#加密市场24小时清算达11.6亿美元
#Strategy上周增持1037枚比特币
منذ بداية نوفمبر وحتى الآن، تشير بيانات تدفقات الأموال في السوق بوضوح إلى الحذر. ولا يقتصر ما يستحق الانتباه على استمرار التدفقات الخارجة من صناديق ETF، بل يشمل أيضًا تغيرات معروض العملات المستقرة والرافعة المالية في سوق العقود.
أولًا، صناديق ETF: لا يزال BTC وETH يواجهان ضغوط تدفق الأموال إلى الخارج
من 2 إلى 6 نوفمبر:
سجلت صناديق ETF الفورية لـ$BTC صافي تدفقات خارجة بنحو 1.19 مليار دولار؛
وسجلت صناديق ETF الفورية لـ$ETH صافي تدفقات خارجة بنحو 380.7 مليون دولار؛
وسجلت صناديق ETF لـ$HYPE صافي تدفقات خارجة بنحو 15.4 مليون دولار؛
في المقابل، سجلت صناديق ETF لـSOL صافي تدفقات داخلة بنحو 723 ألف دولار.
وبلغ صافي التدفقات الخارجة الإجمالي من صناديق ETF للعملات المشفرة ضمن النطاق الإحصائي نحو 1.59 مليار دولار.
وفي 9 نوفمبر، سجلت صناديق ETF الفورية لـBTC مجددًا صافي تدفقات خارجة بنحو 201 مليون دولار. وهذا يشير إلى أن عمليات الشراء عبر قنوات صناديق ETF المؤسسية لم تتعافَ بوضوح بعد.
ثانيًا، العملات المستقرة: مؤشرات على انكماش السيولة في السوق
في 10 نوفمبر، انخفض إجمالي معروض USDT وUSDC بنحو 757.8 مليون دولار.
ويبلغ إجمالي معروض العملات المستقرة المرتبطة بالدولار حاليًا نحو 292 مليار دولار، بانخفاض يقارب 4.9% خلال الأيام الثلاثين الماضية.
تُعد العملات المستقرة مصدرًا مهمًا للسيولة في سوق العملات المشفرة، لذا فإن تراجع معروضها يستدعي الحذر. لكن انخفاض المعروض لا يعني أن جميع الأموال غادرت السوق، ولا بد من متابعة تدفقات الأموال في منصات التداول ونشاط التداول على السلسلة.
ثالثًا، سوق العقود: لا يزال المتداولون أصحاب المراكز الشرائية يواجهون ضغوط التصفية
في 11 نوفمبر:
بلغت المراكز المفتوحة في عقود BTC نحو 29.8 مليار دولار؛
وزادت بنسبة 2.3% خلال 24 ساعة؛
وبلغت تصفيات عقود BTC نحو 174 مليون دولار خلال 24 ساعة؛
ومنها تصفيات لمراكز شرائية بنحو 148 مليون دولار، أي ما يقارب 85% من الإجمالي.
يشير ذلك إلى استمرار وجود عدد كبير من المراكز ذات الرافعة المالية في السوق. وعندما تضعف الأسعار، يمكن أن يؤدي استمرار تصفية المراكز الشرائية إلى زيادة التقلبات قصيرة الأجل.
وجهة نظر شياوباي تاو الشخصية
الإشارات الثلاث الحالية تميل جميعها إلى الحذر: تدفقات خارجة من صناديق ETF، وانكماش معروض العملات المستقرة، واستمرار تصفية المراكز الشرائية في سوق العقود.
في التداول قصير الأجل، احرصوا على إدارة حجم المراكز، ولا تتعجلوا في الشراء عند القاع، ولا تندفعوا إلى البيع على المكشوف لمجرد انخفاض الأسعار. انتظروا أولًا تأكيدًا من حركة السعر وحجم التداول.
هذا المقال تحليل للسوق فحسب، ولا يشكل نصيحة استثمارية.
#加密市场24小时清算达11.6亿美元
#Strategy上周增持1037枚比特币
