شرائح الذاكرة +360.5% مقابل الشرائح المنطقية +32.6%: بيانات صادرات كوريا الجنوبية لشهر أكتوبر
صدرت بيانات صادرات كوريا الجنوبية لشهر أكتوبر في 1 نوفمبر، وشكّلت أشباه الموصلات وحدها ما يقرب من نصف إجمالي الصادرات.
بلغت صادرات أشباه الموصلات 56.44 مليار دولار، بزيادة سنوية قدرها 259.4%، متجاوزةً 50 مليار دولار للشهر الثاني على التوالي. وبلغ إجمالي الصادرات 115.28 مليار دولار، بزيادة سنوية قدرها 93.7%، وهي أكبر زيادة سنوية منذ أكثر من 50 عامًا. وكان متوسط توقعات استطلاع رويترز 93.2%.
لكن التباين يظهر داخل قطاع الرقائق: بلغت صادرات شرائح الذاكرة 50.14 مليار دولار، بقفزة سنوية هائلة بلغت 360.5%، وشكّلت 89% من صادرات الرقائق؛ بينما بلغت صادرات الشرائح المنطقية 5.71 مليار دولار، بزيادة سنوية لا تتجاوز 32.6%. وبلغت صادرات الحواسيب 5.85 مليار دولار، بزيادة سنوية قدرها 496.6%. وعزت الحكومة ذلك إلى الاستثمار في البنية التحتية لخوادم الذكاء الاصطناعي والطلب على أقراص SSD للخوادم.
ارتفاع في الكمية والسعر معًا: ارتفع السعر المرجعي لذاكرة DDR5 من 40 دولارًا في يونيو إلى 50 دولارًا في أكتوبر، وجاء نمو الصادرات مدفوعًا بارتفاع الكمية والسعر معًا. وبلغت الصادرات التراكمية من يناير إلى أكتوبر 930 مليار دولار، متجاوزةً للمرة الأولى 900 مليار دولار، بزيادة سنوية قدرها 60.6%.
ملاحظة: كان عدد أيام العمل في أكتوبر أكثر بيومين مقارنةً بالفترة نفسها من العام الماضي، لذا لا تعني الزيادة البالغة 93.7% أن الطاقة الإنتاجية أو الطلب ارتفعا بالنسبة نفسها.
ارتفاع أسعار الذاكرة ليس طفرة قصيرة الأجل؛ فخوادم الذكاء الاصطناعي تشتري الذاكرة وذاكرة الفلاش معًا بكميات هائلة. ولا تزال قوة التسعير لدى ميكرون وسانديسك وويسترن ديجيتال في موجة الصعود الحالية تتجه إلى الأعلى. أما الإشارة الحقيقية التي تدحض هذا الاتجاه فهي هبوط السعر المرجعي لذاكرة DDR5 إلى أقل من 40 دولارًا، أو تراجع نمو صادرات الذاكرة الكورية الشهر المقبل إلى ما دون 100%. أغلقت سانديسك يوم الجمعة عند 835.06 دولارًا، مرتفعةً 3.55%، وقد تقدمت بالفعل على غيرها. من يلاحق السعر المرتفع عليه انتظار تراجع تصحيحي؛ ولن تتزعزع مبررات التفاؤل على المدى القصير إلا إذا كسر السعر حاجز 800 دولار.
$MU $SNDK
#半导体 #شرائح_الذاكرة
صدرت بيانات صادرات كوريا الجنوبية لشهر أكتوبر في 1 نوفمبر، وشكّلت أشباه الموصلات وحدها ما يقرب من نصف إجمالي الصادرات.
بلغت صادرات أشباه الموصلات 56.44 مليار دولار، بزيادة سنوية قدرها 259.4%، متجاوزةً 50 مليار دولار للشهر الثاني على التوالي. وبلغ إجمالي الصادرات 115.28 مليار دولار، بزيادة سنوية قدرها 93.7%، وهي أكبر زيادة سنوية منذ أكثر من 50 عامًا. وكان متوسط توقعات استطلاع رويترز 93.2%.
لكن التباين يظهر داخل قطاع الرقائق: بلغت صادرات شرائح الذاكرة 50.14 مليار دولار، بقفزة سنوية هائلة بلغت 360.5%، وشكّلت 89% من صادرات الرقائق؛ بينما بلغت صادرات الشرائح المنطقية 5.71 مليار دولار، بزيادة سنوية لا تتجاوز 32.6%. وبلغت صادرات الحواسيب 5.85 مليار دولار، بزيادة سنوية قدرها 496.6%. وعزت الحكومة ذلك إلى الاستثمار في البنية التحتية لخوادم الذكاء الاصطناعي والطلب على أقراص SSD للخوادم.
ارتفاع في الكمية والسعر معًا: ارتفع السعر المرجعي لذاكرة DDR5 من 40 دولارًا في يونيو إلى 50 دولارًا في أكتوبر، وجاء نمو الصادرات مدفوعًا بارتفاع الكمية والسعر معًا. وبلغت الصادرات التراكمية من يناير إلى أكتوبر 930 مليار دولار، متجاوزةً للمرة الأولى 900 مليار دولار، بزيادة سنوية قدرها 60.6%.
ملاحظة: كان عدد أيام العمل في أكتوبر أكثر بيومين مقارنةً بالفترة نفسها من العام الماضي، لذا لا تعني الزيادة البالغة 93.7% أن الطاقة الإنتاجية أو الطلب ارتفعا بالنسبة نفسها.
ارتفاع أسعار الذاكرة ليس طفرة قصيرة الأجل؛ فخوادم الذكاء الاصطناعي تشتري الذاكرة وذاكرة الفلاش معًا بكميات هائلة. ولا تزال قوة التسعير لدى ميكرون وسانديسك وويسترن ديجيتال في موجة الصعود الحالية تتجه إلى الأعلى. أما الإشارة الحقيقية التي تدحض هذا الاتجاه فهي هبوط السعر المرجعي لذاكرة DDR5 إلى أقل من 40 دولارًا، أو تراجع نمو صادرات الذاكرة الكورية الشهر المقبل إلى ما دون 100%. أغلقت سانديسك يوم الجمعة عند 835.06 دولارًا، مرتفعةً 3.55%، وقد تقدمت بالفعل على غيرها. من يلاحق السعر المرتفع عليه انتظار تراجع تصحيحي؛ ولن تتزعزع مبررات التفاؤل على المدى القصير إلا إذا كسر السعر حاجز 800 دولار.
$MU $SNDK
#半导体 #شرائح_الذاكرة