دفعت شمعة صعودية كبيرة في شركة أبل سعر الإغلاق إلى مستوى قياسي جديد، ولامس السعر أثناء التداول 354.50 دولارًا. أما جدوى اللحاق بهذه الشمعة فتتوقف على ما إذا كان السعر سيستقر فوق هذا المستوى.
لنبدأ بالأرقام. أغلقت أبل في 4 نوفمبر عند 349.51 دولارًا، مرتفعةً 5.31%، أي 17.61 دولارًا، محققةً أعلى إغلاق في تاريخها. وكان أعلى إغلاق سابق 348.91 دولارًا في 29 أكتوبر. وبلغ أعلى سعر خلال الجلسة 354.50 دولارًا، وهو أيضًا مستوى قياسي، لكن السهم تراجع عند الإغلاق 4.99 دولارات، تاركًا ظلًا علويًا. وبلغ حجم التداول 89.52 مليون سهم، أي نحو ضعف متوسط 20 يومًا، بزيادة في الحجم قدرها 93%؛ ما يعني أن الشراء كان بأموال حقيقية. وتبلغ القيمة السوقية نحو 5.08 تريليون دولار، بعد تجاوز عتبة 5 تريليونات والعودة إلى المركز الأول عالميًا، متقدمةً على إنفيديا التي تبلغ قيمتها نحو 4.82 تريليون دولار.
جاء هذا الانعكاس سريعًا: هبط السهم أولًا بعد إعلان النتائج في 2 نوفمبر، ثم تراجع مجددًا في 3 نوفمبر بنسبة 1.90% ليغلق عند 331.90 دولارًا، بعد أن لامس أدنى مستوى خلال الجلسة عند 325.33 دولارًا. وفي 4 نوفمبر، استعادت شمعة صعودية كبيرة بنسبة 5.31% كامل الخسائر. وارتفع السهم 1.63% خلال 7 أيام تداول، و4.99% خلال 30 يومًا.
المتوسطات المتحركة هي متوسط تكلفة الإغلاق خلال فترة زمنية سابقة: السعر الحالي أعلى من متوسط 20 يومًا البالغ 342.91 دولارًا بنحو 1.9%، وأعلى من متوسط 50 يومًا البالغ 334.84 دولارًا بنحو 4.4%، وأعلى من متوسط 200 يوم البالغ 297.85 دولارًا بنحو 17.3%. وتنتظم المتوسطات الثلاثة بترتيب صعودي، ما يعني أن الاتجاه لا يزال صاعدًا. وبلغ مؤشر القوة النسبية 57.8، ويُعرف اختصارًا بـRSI، وهو يقيس قوة ضغوط الشراء والبيع على المدى القصير. وتُعد القراءة دون 30 تشبعًا بيعيًا، وفوق 70 تشبعًا شرائيًا؛ لذا لم تصل قراءة 57.8 إلى منطقة التشبع الشرائي، ولم تصبح ملاحقة السعر محمومة بعد. وبلغ مؤشر MACD 2.36، وخط الإشارة 3.21، والمدرج التكراري -0.85. ومؤشر MACD هو تقارب وتباعد المتوسطات المتحركة الأسية، ويقيس زخم الفارق بين المتوسطات القصيرة والطويلة الأجل. لا يزال المدرج التكراري سلبيًا، أي إن الزخم لم يتحول بالكامل إلى الصعود، لكنه تقلص مقارنةً بقراءة -1.55 في اليوم السابق، ما يشير إلى تراجع قوة البائعين.
تأتي المحفزات من الأخبار. أولًا، انتخابات التجديد النصفي الأميركية: اكتسح الديمقراطيون مجلسي النواب والشيوخ، ما يعزز احتمال حكومة منقسمة ويحد من توقعات التغييرات السريعة في السياسات. وقد زال جزء كبير من خصم عدم اليقين دفعة واحدة، وسجلت شركتا مايكروسوفت وأبل أعلى مستويات لهما على الإطلاق. ثانيًا، تعتزم تكساس تعليق إنشاء مراكز بيانات جديدة: فقد تعهدت الحاكمة المنتخبة حديثًا لولاية تكساس، جينا هينوجوسا، بوقف الإنشاءات الجديدة فورًا. ومع تراجع توقعات نمو مراكز البيانات، خف الضغط الناجم عن ارتفاع أسعار الذاكرة، وهو ضغط أثقل كاهل أبل تحديدًا. ثالثًا، لم تكن نتائج الشركة سيئة: بلغت إيرادات الربع الرابع من السنة المالية 2026 نحو 114.5 مليار دولار، بزيادة تقارب 12% على أساس سنوي، ورفعت بيرنشتاين هدفها السعري من 370 دولارًا إلى 380 دولارًا.
هناك ثلاثة مستويات أساسية: المقاومة عند 354.50 دولارًا، وهو أعلى مستوى خلال جلسة 4 نوفمبر. إذا استقر السهم فوقه، فالمحطة التالية قرب الهدف السعري لبيرنشتاين عند 380 دولارًا. أما الدعم الأول فهو متوسط 20 يومًا عند 342.91 دولارًا؛ وإذا صمد السهم فوقه، فلن يكون الاتجاه قد تضرر. ويليه إغلاق 3 نوفمبر عند 331.90 دولارًا، ثم أدنى مستوى عند 325.33 دولارًا. يجمع الإغلاق القياسي مع ارتفاع حجم التداول أحد متطلبات الاختراق ونصفًا؛ أما النصف الناقص فهو الظل العلوي البالغ 4.99 دولارات. والظل العلوي هو الخط الرفيع أعلى الشمعة، وكلما طال دلّ على زيادة البيع بعد بلوغ السعر ذروته. وهذا يعني وجود بائعين فوق 354.50 دولارًا. ولن يُعد هذا التحرك اختراقًا حقيقيًا إلا إذا استقر السهم فوق هذا المستوى ولم تترك الشمعة التالية ظلًا علويًا طويلًا.
وتظل المخاطر قائمة: فالارتفاع مدفوع بأجواء الانتخابات، بينما لم تتغير الأساسيات بين ليلة وضحاها، وقد يتراجع السهم مع انحسار الحماسة. ولا يزال مدرج MACD التكراري سلبيًا، لذا ينبغي الحذر من ارتفاع عابر ليوم واحد قبل تأكيد تحول الزخم. ويُعد تقرير الوظائف غير الزراعية لشهر أكتوبر، المقرر صدوره يوم الجمعة، نقطة فاصلة: فإذا جاءت البيانات أقوى من المتوقع وعادت توقعات رفع الفائدة إلى الواجهة، ستكون أسهم النمو أول المتضررين. كما أن أسعار الذاكرة ما زالت مرتفعة، وأمر تعليق الإنشاءات في تكساس لا يزال مجرد توقع ولم يُنفذ بعد. فهل يكون الإغلاق القياسي محطة فارقة أم قمة يقف المستثمرون عندها؟ سيعطي الظل العلوي عند 354.50 دولارًا أول إجابة.
التحليل الفني لأغراض الاستئناس فقط، ولا يشكل توصية استثمارية.
#苹果公司 #AAPL
لنبدأ بالأرقام. أغلقت أبل في 4 نوفمبر عند 349.51 دولارًا، مرتفعةً 5.31%، أي 17.61 دولارًا، محققةً أعلى إغلاق في تاريخها. وكان أعلى إغلاق سابق 348.91 دولارًا في 29 أكتوبر. وبلغ أعلى سعر خلال الجلسة 354.50 دولارًا، وهو أيضًا مستوى قياسي، لكن السهم تراجع عند الإغلاق 4.99 دولارات، تاركًا ظلًا علويًا. وبلغ حجم التداول 89.52 مليون سهم، أي نحو ضعف متوسط 20 يومًا، بزيادة في الحجم قدرها 93%؛ ما يعني أن الشراء كان بأموال حقيقية. وتبلغ القيمة السوقية نحو 5.08 تريليون دولار، بعد تجاوز عتبة 5 تريليونات والعودة إلى المركز الأول عالميًا، متقدمةً على إنفيديا التي تبلغ قيمتها نحو 4.82 تريليون دولار.
جاء هذا الانعكاس سريعًا: هبط السهم أولًا بعد إعلان النتائج في 2 نوفمبر، ثم تراجع مجددًا في 3 نوفمبر بنسبة 1.90% ليغلق عند 331.90 دولارًا، بعد أن لامس أدنى مستوى خلال الجلسة عند 325.33 دولارًا. وفي 4 نوفمبر، استعادت شمعة صعودية كبيرة بنسبة 5.31% كامل الخسائر. وارتفع السهم 1.63% خلال 7 أيام تداول، و4.99% خلال 30 يومًا.
المتوسطات المتحركة هي متوسط تكلفة الإغلاق خلال فترة زمنية سابقة: السعر الحالي أعلى من متوسط 20 يومًا البالغ 342.91 دولارًا بنحو 1.9%، وأعلى من متوسط 50 يومًا البالغ 334.84 دولارًا بنحو 4.4%، وأعلى من متوسط 200 يوم البالغ 297.85 دولارًا بنحو 17.3%. وتنتظم المتوسطات الثلاثة بترتيب صعودي، ما يعني أن الاتجاه لا يزال صاعدًا. وبلغ مؤشر القوة النسبية 57.8، ويُعرف اختصارًا بـRSI، وهو يقيس قوة ضغوط الشراء والبيع على المدى القصير. وتُعد القراءة دون 30 تشبعًا بيعيًا، وفوق 70 تشبعًا شرائيًا؛ لذا لم تصل قراءة 57.8 إلى منطقة التشبع الشرائي، ولم تصبح ملاحقة السعر محمومة بعد. وبلغ مؤشر MACD 2.36، وخط الإشارة 3.21، والمدرج التكراري -0.85. ومؤشر MACD هو تقارب وتباعد المتوسطات المتحركة الأسية، ويقيس زخم الفارق بين المتوسطات القصيرة والطويلة الأجل. لا يزال المدرج التكراري سلبيًا، أي إن الزخم لم يتحول بالكامل إلى الصعود، لكنه تقلص مقارنةً بقراءة -1.55 في اليوم السابق، ما يشير إلى تراجع قوة البائعين.
تأتي المحفزات من الأخبار. أولًا، انتخابات التجديد النصفي الأميركية: اكتسح الديمقراطيون مجلسي النواب والشيوخ، ما يعزز احتمال حكومة منقسمة ويحد من توقعات التغييرات السريعة في السياسات. وقد زال جزء كبير من خصم عدم اليقين دفعة واحدة، وسجلت شركتا مايكروسوفت وأبل أعلى مستويات لهما على الإطلاق. ثانيًا، تعتزم تكساس تعليق إنشاء مراكز بيانات جديدة: فقد تعهدت الحاكمة المنتخبة حديثًا لولاية تكساس، جينا هينوجوسا، بوقف الإنشاءات الجديدة فورًا. ومع تراجع توقعات نمو مراكز البيانات، خف الضغط الناجم عن ارتفاع أسعار الذاكرة، وهو ضغط أثقل كاهل أبل تحديدًا. ثالثًا، لم تكن نتائج الشركة سيئة: بلغت إيرادات الربع الرابع من السنة المالية 2026 نحو 114.5 مليار دولار، بزيادة تقارب 12% على أساس سنوي، ورفعت بيرنشتاين هدفها السعري من 370 دولارًا إلى 380 دولارًا.
هناك ثلاثة مستويات أساسية: المقاومة عند 354.50 دولارًا، وهو أعلى مستوى خلال جلسة 4 نوفمبر. إذا استقر السهم فوقه، فالمحطة التالية قرب الهدف السعري لبيرنشتاين عند 380 دولارًا. أما الدعم الأول فهو متوسط 20 يومًا عند 342.91 دولارًا؛ وإذا صمد السهم فوقه، فلن يكون الاتجاه قد تضرر. ويليه إغلاق 3 نوفمبر عند 331.90 دولارًا، ثم أدنى مستوى عند 325.33 دولارًا. يجمع الإغلاق القياسي مع ارتفاع حجم التداول أحد متطلبات الاختراق ونصفًا؛ أما النصف الناقص فهو الظل العلوي البالغ 4.99 دولارات. والظل العلوي هو الخط الرفيع أعلى الشمعة، وكلما طال دلّ على زيادة البيع بعد بلوغ السعر ذروته. وهذا يعني وجود بائعين فوق 354.50 دولارًا. ولن يُعد هذا التحرك اختراقًا حقيقيًا إلا إذا استقر السهم فوق هذا المستوى ولم تترك الشمعة التالية ظلًا علويًا طويلًا.
وتظل المخاطر قائمة: فالارتفاع مدفوع بأجواء الانتخابات، بينما لم تتغير الأساسيات بين ليلة وضحاها، وقد يتراجع السهم مع انحسار الحماسة. ولا يزال مدرج MACD التكراري سلبيًا، لذا ينبغي الحذر من ارتفاع عابر ليوم واحد قبل تأكيد تحول الزخم. ويُعد تقرير الوظائف غير الزراعية لشهر أكتوبر، المقرر صدوره يوم الجمعة، نقطة فاصلة: فإذا جاءت البيانات أقوى من المتوقع وعادت توقعات رفع الفائدة إلى الواجهة، ستكون أسهم النمو أول المتضررين. كما أن أسعار الذاكرة ما زالت مرتفعة، وأمر تعليق الإنشاءات في تكساس لا يزال مجرد توقع ولم يُنفذ بعد. فهل يكون الإغلاق القياسي محطة فارقة أم قمة يقف المستثمرون عندها؟ سيعطي الظل العلوي عند 354.50 دولارًا أول إجابة.
التحليل الفني لأغراض الاستئناس فقط، ولا يشكل توصية استثمارية.
#苹果公司 #AAPL
