تراجع النفط بشكل ملحوظ يوم الاثنين، وسرعان ما تبددت موجة صعود عائد السندات الحكومية الأمريكية لأجل 10 سنوات. ومع ذلك، واصل سوق الأسهم هبوطه، مع استمرار تراجع أسهم الذكاء الاصطناعي. ويسير الذهب والفضة والبيتكوين مع الاتجاه الهابط، ويسعى كل منها إلى العثور على قاع. فأين سيكون قاع البيتكوين؟

النفط يتراجع بعد الاختراق الصعودي

المصدر: TradingView

يُظهر مخطط خام غرب تكساس الوسيط أن سعر النفط رُفض عند خط اتجاه هابط قائم منذ أوائل مارس. ومع ذلك، يتحرك السعر ضمن نموذج مثلث لا بد أن يشهد اختراقًا قريبًا. ومن المرجح أن يعتمد اتجاه الاختراق، صعودًا أو هبوطًا، على مسار الصراع بين الولايات المتحدة وإيران بعد انتخابات التجديد النصفي الأمريكية. فإذا اندلعت الحرب مجددًا وبقوة، فقد يحدث اختراق صعودًا نحو 120 دولارًا، بينما قد يحدث كسر هبوطًا نحو 75 دولارًا إذا استمر التحسن الطفيف الأخير في العلاقات الأمريكية الإيرانية، وأُعيد فتح مضيق هرمز. ومهما يكن، يخبرنا المخطط أن ذلك سيحدث بحلول نهاية هذا الشهر.

عائد السندات لأجل 10 سنوات يعود إلى ما دون 5%

المصدر: TradingView

يكشف الرسم البياني لعائد سندات الحكومة الأمريكية لأجل 10 سنوات أن العائد ارتفع سريعًا إلى 5% مجددًا في وقت سابق من يوم الثلاثاء، قبل أن يتراجع بشدة مرة أخرى إلى مستوى الدعم القوي عند 4.9%. وكما يظهر في الرسم البياني، يتطابق هذا المستوى تمامًا مع مستوى فيبوناتشي 0.618. إذا كُسر هذا المستوى، وربما حين يُكسر، فقد يتراجع عائد السندات إلى مستوى الحركة المقاسة بالكامل لنموذج الرأس والكتفين. وعندها، أو حتى قبل ذلك، تشير مؤشرات الزخم إلى احتمال ارتفاع العائد مجددًا. هذا مجرد تصحيح. لكن يجدر التنبيه إلى أن ارتفاع عوائد السندات لن يتوقف في الوقت الراهن.

تأكد الاختراق هبوطًا — فهل يصمد الدعم؟

المصدر: TradingView

يوضح لنا الرسم البياني اليومي لـ$BTC أن السعر كسر القناة الهابطة، لكنه وجد دعمًا عند مستوى الدعم الأفقي البالغ 76,340 دولارًا، ولا يزال داخل القناة المتوازية. عاد سعر $BTC لاختبار قاع القناة الهابطة، الذي أصبح مقاومة، لذا علينا الآن انتظار ما إذا كان الدعم الحالي سيفشل، وما إذا كان قاع القناة المتوازية سيصمد. وإذا لم يصمد أي من هذين المستويين، ثم استعاد السعر القناة الهابطة، فسيكون الهدف عند قمة القناة المتوازية، أي 81,200 دولار.

مستويات الدعم على الرسم البياني الأسبوعي

المصدر: TradingView

يعطينا الرسم البياني الأسبوعي تصورًا للمستوى الذي قد يهبط إليه سعر $BTC. لدينا صندوقان باللون الأخضر. إذا هبط السعر وأكد تراجعه إلى ما دون الصندوق العلوي، فمن المرجح أن ينهار إلى الصندوق السفلي، نظرًا إلى قلة مستويات الدعم بين الصندوقين.

تجدر الإشارة أولًا إلى أن مستوى سعر $BTC الحالي، عند قمة الصندوق الأخضر العلوي، يحظى بدعم قوي جدًا. وقد يكون هذا الدعم كافيًا لتوفير القاعدة اللازمة للموجة الصاعدة التالية.

إذا لم يصمد هذا الدعم، فسيكون قاع القناة المتوازية هو المستوى التالي، معززًا بمتوسط SMA لـ50 أسبوعًا، ثم قاع الصندوق الأخضر عند 73,800 دولار. بعد ذلك سيبدأ الانهيار. ويُعد مستوى 69 ألف دولار مستوى هائل الأهمية، إذ كان قمة السوق الصاعدة في عام 2021. وأسفله خط اتجاه السوق الصاعدة، ثم دعم قوي جدًا عند 66 ألف دولار.

قد يكون المستوى الحالي عند 77 ألف دولار هو الأرجح لإيقاف التراجع، لكن يجدر الانتباه إلى احتمال هبوط السعر إلى خط العنق لنموذج الرأس والكتفين قبل ارتفاعه لإكمال الكتف الأيمن. وقد يصل الهبوط الناتج عن كسر هذا النموذج إلى 64 ألف دولار. ومن جهة أخرى، هناك أيضًا نموذج قاع هائل على شكل رأس وكتفين مقلوب، قد يدفع سعر $BTC إلى 116 ألف دولار على الأقل!

إخلاء مسؤولية: يُقدَّم هذا المقال لأغراض إعلامية فقط، ولا يُعرض أو يُقصد به أن يُستخدم بوصفه مشورة قانونية أو ضريبية أو استثمارية أو مالية أو أي مشورة أخرى.