تخيّل صديقين لديهما الخطة نفسها. يخصّص كلٌّ منهما 200 USDT شهريًا لعملة واحدة، ولا ينوي أيٌّ منهما محاولة تخمين القاع. يشتري أحدهما يدويًا ما قيمته 50 USDT كل يوم اثنين. أما الآخر، فيدع خطة مجدولة تنفق المبلغ كاملًا، أي 200، في اليوم الأول من كل شهر. بعد ثلاثة أشهر، يقارن كلٌّ منهما ملاحظاتهما، فيجدان اختلافًا في متوسط الأسعار، وبنود الرسوم، وعملية شراء فائتة. لم يرتكب أيٌّ منهما خطأً؛ بل اختارا جدولين مختلفين.

هذا هو جوهر استراتيجية متوسط التكلفة بالدولار على Binance Spot: مبلغ ثابت، ووتيرة ثابتة، وأداة لتنفيذها. يمكنك تقديم الأوامر بنفسك في السوق الفوري، بسعر السوق أو بسعر محدد، أو ترك ميزة «التحويل المتكرر» تنفذ الشراء نيابةً عنك وفق جدول زمني. فيما يلي أربعة جداول موضحة بأسعار افتراضية، لتتمكن من معرفة كيفية احتساب متوسط التكلفة ومقدار ما تنفقه كل طريقة على الرسوم.

👉 سجّل في Binance واحصل على مكافأة (الرمز GETREWARD)

كل الأسعار الواردة في هذه المقالة افتراضية لأغراض الحساب. العملة رمز خيالي يُسمى XYZ، وسعره محدد بـ USDT. لا يشير أي مما ورد هنا إلى ما سيحدث لأي عملة حقيقية.

ما الأدوات التي يمكنها تنفيذ خطة متوسط تكلفة دورية على Binance؟

ثمة طريقتان عمليتان لتكرار عملية شراء من رصيد التداول الفوري، وتختلفان في ثلاث نواحٍ: من يضغط على الزر، وما تعرضه خانة الرسوم، وكيف يُحدَّد السعر.

• أوامر التداول الفوري اليدوية: افتح زوج التداول، مثل XYZ/USDT، واشترِ بأمر سوق (يُنفَّذ فورًا بالسعر السائد) أو أمر حد (لا يُنفَّذ إلا عند سعرك أو بسعر أقل). تبلغ الرسوم العادية 0.1% من قيمة التداول، وتُخصم من العملة التي تستلمها ما لم تسوِّ الرسوم بعملة BNB.

• التحويل المتكرر: تجده ضمن «تداول» ثم «تحويل» ثم «متكرر». اختر الأصل الذي ستنفقه، والعملة التي ستشتريها، والمبلغ، والدورة والوقت. لا تُفرض رسوم تداول منفصلة على الأمر، لكن كل عملية شراء تستخدم سعر عرض للتحويل، وقد يختلف هذا السعر قليلًا عن آخر سعر للتداول الفوري.

يتوفر أيضًا الشراء المتكرر عبر البطاقة، لكنه يفرض رسومًا على البطاقة مع كل أمر، لذا لا يدخل ضمن مقارنة الرسوم أدناه. إذا لم يسبق لك إعداد خطة، فسيرشدك دليلنا المفصل لإعداد الشراء المتكرر عبر كل حقل، بما في ذلك الإيقاف المؤقت والإلغاء.

من قائمة الدورات في «تحويل» تحدد الإيقاع الأسبوعي أو الشهري:

بمجرد أن تعرف الأداة التي تنفذ كل عملية شراء، تصبح الحسابات متطابقة في الجداول الأربعة.

كيف يُحسب متوسط التكلفة من كل عملية شراء؟

اجمع ما أنفقته من USDT، واجمع العملات التي استلمتها، ثم اقسم المجموع الأول على الثاني. هذا هو متوسط تكلفتك لكل عملة. أما متوسط الأسعار التي رأيتها على الشاشة فهو رقم مختلف، والخلط بينهما هو أكثر الأخطاء شيوعًا في جداول حساب استراتيجية متوسط التكلفة الدوري.

عندما يظل مبلغ كل عملية شراء ثابتًا، يتيح السعر المنخفض شراء عملات أكثر، بينما يتيح السعر المرتفع شراء عدد أقل. لذلك يكون وزن الأسابيع ذات الأسعار المنخفضة أكبر، وينتهي متوسط التكلفة دون المتوسط الحسابي البسيط للأسعار كلما اختلفت الأسعار. هذه نتيجة حسابية فحسب، ولا تخبرك إن كان سعر العملة سيتداول لاحقًا فوق تلك التكلفة أم دونها.

الجدول A: كيف يبدو شراء يدوي بقيمة 50 USDT كل يوم اثنين؟

أربعة أيام اثنين، مع شراء سوقي بقيمة 50 USDT في كل مرة، ورسوم عادية بنسبة 0.1%. الأسعار الافتراضية: 20 و16 و25 و18 USDT.

• الأسبوع 1 عند سعر 20.00: 50 ÷ 20 = 2.5000 XYZ. تُخصم رسوم قدرها 0.0025 XYZ، فيُضاف إلى المحفظة 2.4975.

• الأسبوع 2 عند سعر 16.00: 50 ÷ 16 = 3.1250 XYZ، والرسوم 0.0031، والصافي 3.1219.

• الأسبوع 3 عند سعر 25.00: 50 ÷ 25 = 2.0000 XYZ، والرسوم 0.0020، والصافي 1.9980.

• الأسبوع 4 عند سعر 18.00: 50 ÷ 18 = 2.7778 XYZ، والرسوم 0.0028، والصافي 2.7750.

الإجمالي: إنفاق 200 USDT، وشراء 10.4028 XYZ، والاحتفاظ بـ10.3924 XYZ بعد الرسوم. متوسط التكلفة قبل الرسوم هو 200 ÷ 10.4028 = 19.23 USDT. وعند احتساب الرسوم، يصبح 200 ÷ 10.3924 = 19.24 USDT. يبلغ متوسط أسعار الشاشة الأربعة 19.75، ما يوضح أثر الترجيح المذكور في القسم السابق. وتعادل الرسوم على مدار الشهر 0.20 USDT.

تكلفة هذه الخطة هي الوقت والانتباه. إذا نسيت يوم اثنين واحدًا، فستتحول الخطة بهدوء إلى ثلاث عمليات شراء.

الجدول B: ما الذي يتغير عند استخدام أمر حد شهري واحد؟

الميزانية الشهرية نفسها، وهي 200 USDT، تُوضع مرة واحدة في أمر حد يقل بنسبة 3% عن السعر وقت إعداده. تُفرض على أوامر الحد في المستوى العادي رسوم بنسبة 0.1% أيضًا، لذا لا تتغير الرسوم. ما يتغير هو احتمال تنفيذ الأمر من عدمه.

• الشهر 1: السعر 22.00، وسعر الحد 21.34. يُنفَّذ الأمر: 200 ÷ 21.34 = 9.3721 XYZ، و9.3627 بعد الرسوم.

• الشهر 2: السعر 18.00، وسعر الحد 17.46. يُنفَّذ الأمر: 200 ÷ 17.46 = 11.4548 XYZ، و11.4433 بعد الرسوم.

• الشهر 3: السعر 24.00، وسعر الحد 23.28. يرتفع السعر ولا يُنفَّذ الأمر مطلقًا. بعد يومين، يلغي المشتري الأمر وينفذ شراءً بسعر السوق عند 24.40: 200 ÷ 24.40 = 8.1967 XYZ، و8.1885 بعد الرسوم.

الإجمالي: 600 USDT، و29.0235 XYZ قبل الرسوم، و28.9945 بعدها. متوسط التكلفة 20.67 قبل الرسوم و20.69 بعدها. لولا قاعدة الإلغاء بعد 48 ساعة والشراء بسعر السوق، لكان الشهر 3 شهرًا لم تتم فيه عملية شراء بدلًا من شراء بسعر أعلى قليلًا. دوّن هذه القاعدة قبل تنفيذ أول أمر، لأن أوامر الحد التي لا تُنفَّذ هي ما يجعل خطة متوسط التكلفة الدوري تنحرف إلى انتظار عادي لانخفاض السعر.

أيًا كان مصدر عمليات التنفيذ، يحتفظ تبويب سجل التداول بالسجل الذي تحتاج إليه لإجراء الحسابات أعلاه:

انسخ السعر والكمية المنفذة والرسوم لكل صف إلى جدول، وستحتاج إلى صيغة واحدة لحساب متوسط التكلفة. والآن ننتقل إلى الجدولين اللذين يعملان من دون تدخلك.

الجدول C: كيف تقارن به خطة التحويل المتكرر الأسبوعية؟

خطة أسبوعية، بمبلغ 50 USDT من رصيد التداول الفوري، وبالأسعار الافتراضية الأربعة نفسها الواردة في الجدول A. لا يعرض التحويل أي رسوم تداول، لذا تكون التكلفة مضمّنة في سعر العرض. ولتوضيح المقارنة، افترض أن سعر العرض يزيد بنسبة 0.15% على آخر سعر للتداول الفوري. هذه النسبة افتراضية لأغراض المثال، وليست سعرًا من Binance.

• أسعار العرض: 20.030 و16.024 و25.038 و18.027 USDT.

• العملات المستلمة: 2.4963 و3.1203 و1.9970 و2.7736 XYZ، بإجمالي 10.3872 XYZ.

• متوسط التكلفة: 200 ÷ 10.3872 = 19.25 USDT.

هذا أعلى بقليل من الجدول A بعد الرسوم، إذ يبلغ 19.25 مقابل 19.24، لأن فارق سعر العرض البالغ 0.15% يكلف أكثر قليلًا من رسوم تبلغ 0.1%. ولو كان الفارق 0.05%، لكانت الخطة أقل تكلفة قليلًا من عمليات الشراء اليدوية. والطريقة الوحيدة لمعرفة فارقك الفعلي هي مقارنة السعر في كل سجل ضمن سجل العمليات المتكررة مع مخطط التداول الفوري في الدقيقة نفسها. يوضح مقارنة أوامر التحويل والسوق والحد كيف قورِن سعر العرض بعمليات تنفيذ فعلية في التداول الفوري.

ما تكسبه مقابل ذلك هو الموثوقية. تُنفَّذ الخطة في الوقت المحدد، سواء كنت مستيقظًا أم لا. وإذا لم يكن رصيد التداول الفوري كافيًا في تلك اللحظة، تفشل عملية الشراء وتنتقل الخطة إلى الدورة التالية، وبذلك تفوتك مشتريات ذلك الأسبوع بدلًا من تأجيلها.

الجدول D: هل يمكن لخطة شهرية واحدة أن تشمل عملتين؟

نعم. يتيح لك التحويل المتكرر إضافة عملة ثانية في حقل «إلى» وتقسيم المبلغ حسب النسبة المئوية. في هذا المثال: 200 USDT في اليوم الأول من كل شهر، تُخصَّص منها 70% لـ XYZ و30% لرمز افتراضي ثانٍ هو ABC.

• حصة XYZ، بمبلغ 140 USDT شهريًا: الأسعار الافتراضية 21 و19 و23 تعطي 6.6667 و7.3684 و6.0870 XYZ. أي ما مجموعه 20.1221 XYZ مقابل 420 USDT، بمتوسط 20.87 مقارنة بمتوسط أسعار يبلغ 21.00.

• حصة ABC، بمبلغ 60 USDT شهريًا: الأسعار الافتراضية 4.00 و5.00 و3.20 تعطي 15.00 و12.00 و18.75 ABC. أي ما مجموعه 45.75 ABC مقابل 180 USDT، بمتوسط 3.93 مقارنة بمتوسط أسعار يبلغ 4.07.

لا يأخذ الرقمان فارق سعر العرض في الحسبان، كي يظل تقسيم المبلغ واضحًا. تتبّع حصة كل عملة على حدة، لأن احتساب متوسط مشترك لعملتين مختلفتين لا معنى له. وواصل مراجعة نسب التوزيع. فإذا تضاعفت قيمة ABC ثلاث مرات لاحقًا وانخفضت XYZ إلى النصف، فلن تعود نسبة 70/30 للأموال الجديدة متوافقة مع شكل المحفظة.

ما مقدار الرسوم المستقطعة على مدار عام؟

إليك الجداول الأربعة بعد تمديدها إلى اثني عشر شهرًا. ينفق الجدولان A وC مبلغ 2,600 USDT سنويًا (52 × 50)، بينما ينفق الجدولان B وD مبلغ 2,400 (12 × 200).

• A، عمليات شراء سوقية يدوية أسبوعية: 0.1% من 2,600 = 2.60 USDT. وعند تسوية الرسوم بعملة BNB بمعدل 0.075%، تصبح 1.95 USDT.

• B، أوامر حد شهرية يدوية: 0.1% من 2,400 = 2.40 USDT. وعند التسوية بعملة BNB بمعدل 0.075%، تصبح 1.80 USDT.

• C، التحويل المتكرر الأسبوعي: لا رسوم في خانة الرسوم. وبافتراض فارق سعر عرض يبلغ 0.15%، تكون التكلفة المخفية في الأسعار نحو 3.90 USDT.

• D، التحويل المتكرر الشهري: لا رسوم في خانة الرسوم، ونحو 3.60 USDT وفق الفارق المفترض نفسه.

قارن A وB جنبًا إلى جنب. مقابل كل 1,000 USDT تُنفق، تبلغ الرسوم 1.00 USDT سواء اشتريت أسبوعيًا أم شهريًا، لأنها نسبة مئوية من كل عملية تداول. يغيّر تكرار الشراء مدى سلاسة دخولك إلى السوق، لا تكلفة الرسوم. ويتطلب احتساب رسوم BNB وجود بعض عملة BNB في الحساب وتفعيل خيار تسوية الرسوم بها، كما هو موضح في عمود BNB في جدول الرسوم ضمن المستوى العادي:

الرسوم في المستويات الأعلى أقل، لكنها تتطلب حجم تداول وأرصدة BNB تفوق بكثير ما تحتاج إليه خطة بقيمة 200 USDT شهريًا.

كيف تقارن الجداول الأربعة؟

• الجهد: يتطلب A تدخلك كل أسبوع، وB مرة في الشهر بالإضافة إلى التحقق بعد يومين، بينما لا يتطلب C وD أي شيء بعد الإعداد سوى الحفاظ على كفاية الرصيد.

• التحكم بالسعر: B هو الوحيد الذي يحدد سعرًا. ويتضمن التحويل المتكرر خيارًا لتعيين حد للسعر، فيتخطى الدورة إذا كان السعر خارج النطاق بدلًا من انتظار سعر أفضل.

• وضوح الرسوم: يعرض A وB الرسوم عند كل عملية تنفيذ. أما C وD فلا يعرضان أي رسوم، لذا عليك قياس فارق سعر العرض بنفسك.

• مخاطر تفويت عمليات الشراء: يفشل A إذا نسيت، وB إذا كان سعر الحد بعيدًا جدًا عن السعر الحالي، وC وD إذا نفد الرصيد.

• حفظ السجلات: تظهر عمليات A وB في سجل تداول التداول الفوري. أما C وD فتظهر في سجل التحويل ضمن قسم «متكرر»، وهو ملف تصدير منفصل عند الحاجة إليه للأغراض الضريبية.

لا يتفوق أي من هذه الخيارات بناءً على الأرقام وحدها. على مدى عام، يبلغ فارق الرسوم بين الخيار الأقل والأعلى تكلفة في هذا المثال نحو 2 USDT، عند إنفاق ما بين 2,400 و2,600 USDT. والأهم بكثير هو اختيار جدول ستواصل تطبيقه حتى الشهر الحادي عشر.

ممَّ لا تحميك استراتيجية متوسط التكلفة الدوري؟

توزّع استراتيجية متوسط التكلفة الدوري توقيت الشراء، لكنها لا تؤثر في اتجاه السعر. في الجدول A، لو انخفضت XYZ تدريجيًا إلى 10 واستقرت عنده، لكانت كل عملية شراء تسجل خسارة، ولما أدى انخفاض متوسط التكلفة إلا إلى تقليل الخسارة لا إزالتها. قد تواصل عملة ما الانخفاض عامًا أو أكثر، وتستمر الخطة في الشراء طوال فترة الانخفاض ما لم توقفها. لا تضمن استراتيجية متوسط التكلفة الدوري تحقيق ربح، ولا يشكل متوسط التكلفة حدًا أدنى للسعر.

حدّد مبلغًا تستطيع تركه دون مساس به خلال فترة انخفاض طويلة، واحتفظ بصندوق للطوارئ خارج المنصة، وقرّر مسبقًا ما الذي سيدفعك إلى إيقاف الخطة مؤقتًا. تعرض هذه المقالة حسابات مبنية على أسعار افتراضية، ولا تُعد نصيحة مالية.

ما الأخطاء التي تفسد خطة متوسط التكلفة الدوري؟

• حساب متوسط الأسعار بدلًا من التكلفة: اقسم إجمالي USDT على إجمالي عدد العملات. فمتوسط أسعار الشاشة يبالغ في تقدير ما دفعته مقابل كل عملة.

• تجاهل الرسوم المخصومة من العملة: عند الشراء بأمر سوق، تُخصم رسوم 0.1% من العملات المستلمة، لذا يكون رصيدك أقل قليلًا مما يوحي به حجم الأمر.

• أوامر حد بلا قاعدة انتهاء صلاحية: الشراء الذي لا يُنفَّذ مطلقًا يخلّ بالجدول. حدّد موعدًا نهائيًا والتزم به.

• نفاد رصيد التداول الفوري: تُنفِق خطة التحويل المتكرر من الحساب الذي اخترته عند إعدادها. أضف رصيدًا قبل الدورة، لا بعد فشل عملية الشراء.

• زيادة المبلغ بعد ارتفاع السعر: تؤدي عمليات الشراء الأكبر عند أسعار أعلى إلى رفع المتوسط، وتحول استراتيجية متوسط التكلفة الدوري إلى ملاحقة للأسعار.

• دمج العملات في متوسط واحد: خصص سطرًا منفصلًا لكل أصل في خطة التقسيم.

• عدم المراجعة مطلقًا: راجع الخطة كل ثلاثة أشهر. فميزانيتك وإطارك الزمني والعملات التي تمتلكها كلها تتغير.

إذا كنت تنشئ حسابًا لتجربة إحدى هذه الجداول، فأدخل GETREWARD في خانة الرمز في نموذج التسجيل، ثم اقرأ شروط مكافأة ترحيب Binance للمستخدمين الجدد قبل إيداعك الأول، إذ تتغير المهام من وقت لآخر.

الأسئلة الشائعة

هل تكون رسوم استراتيجية متوسط التكلفة الدوري الأسبوعية أعلى من الشهرية؟
ليس في التداول الفوري عند تطبيق نسبة ثابتة. فعند معدل 0.1%، تبلغ رسوم إنفاق 1,000 USDT مقدار 1.00 USDT، سواء نُفقت في أربع عمليات شراء أم أربعين.

ما أقل مبلغ تقبله خطة التحويل المتكرر؟
يعرض حقل «من» النطاق المسموح به بجانب الخانة. في واجهتنا، ظهر النطاق من 0.1 إلى 1,000,000 لعملة USDT، وقد يختلف النطاق باختلاف الأصل.

هل يمكن لخطة متكررة شراء العملة فقط عندما يكون سعرها دون حد معين؟
يتضمن التحويل المتكرر إعدادًا اختياريًا لحد السعر، مع حد أعلى أو أدنى. إذا كان السعر خارج هذا النطاق، تُتخطى الدورة ولا تؤجَّل.

كيف أرى متوسط تكلفة مشترياتي اليدوية في التداول الفوري؟
صدّر سجل تداول التداول الفوري للفترة المطلوبة، واجمع قيم عمود الإجمالي للعملة، ثم اقسمها على مجموع الكمية المنفذة بعد طرح أي رسوم خُصمت بتلك العملة.

هل ينبغي أن أوقف استراتيجية متوسط التكلفة الدوري عندما يهبط السعر بشدة؟
يعتمد ذلك على ميزانيتك وأسباب احتفاظك بالعملة. فالجدول نفسه لا يتخذ موقفًا من السوق، ولذلك ينبغي أن تضع قاعدة الإيقاف المؤقت ضمن خطتك قبل أول عملية شراء.

إفصاح: تتضمن هذه المقالة رابط تسجيل في Binance باستخدام الرمز GETREWARD. جميع الأسعار أعلاه أمثلة افتراضية. قد تنخفض أسعار العملات المشفرة، وقد تفقد المشتريات قيمتها. هذه ليست نصيحة مالية.