#EarningsSeason
توقّعي: $TSLA 📉 هبوط، $META 📈 صعود
الجميع يتحدث عن سيارة رودستر الطائرة وMuse. أما أنا فأراقب هوامش الربح والنفقات الرأسمالية. إليكم السبب.
$TSLA: السيارة الطائرة لن تظهر في هذا التقرير
تُقدّر توقعات المحللين ربحية السهم بـ$0.45، وإيرادات بنحو $28B، مع نمو متوقع في ربحية السهم بنسبة -10.4%. وهذا يعني استقرار الإيرادات مقارنة بالعام الماضي، ما يشير إلى ضغوط على هوامش الربح. بلغت ربحية السهم في الربع الماضي $0.33، وهو أقل بكثير من التقديرات التي قاربت $0.49. تجاوزت عمليات التسليم التوقعات، مسجلةً 486,532 مقابل 461,974، لكن هذا الأمر محسوب بالفعل في سعر السهم. هامش الربح الإجمالي لقطاع السيارات هو الرقم المهم، لا عناوين الأخبار عن رودستر.
وجهة نظري: رودستر عامل مؤثر في السردية، لا في الأرباح. إذا خيّبت هوامش الربح التوقعات مجددًا، فسهم الشركة سيتراجع.
$META: سقف توقعات منخفض مع نمو حقيقي في الإعلانات
تُقدّر توقعات المحللين الإيرادات بنحو $63.3B، بزيادة قدرها 23.5%، أي قرب الحد الأعلى لنطاق التوجيهات البالغ $61-64B. لا تمنح أسواق التوقعات سوى احتمال 18% لتجاوز الأرباح التقديرات، لذا فالتوقعات منخفضة. يكمن الخطر في النفقات الرأسمالية: تتوقع Evercore أن تتجاوز توجيهات 2027 للنفقات الرأسمالية والمصروفات توقعات السوق. وتتراوح توجيهات النفقات الرأسمالية لعام 2026 بين $130-145B.
فرصة الصعود: تتوقع Truist أن تبلغ إيرادات Muse نحو $29B بحلول 2030.
وجهة نظري: الإعلانات قوية والسوق يتوقع الأسوأ. إذا جاءت النفقات الرأسمالية لعام 2027 قرب توقعات السوق، وأظهرت Muse أرقامًا فعلية للاستخدام، فسيرتفع سهم $META بقوة.
الخطر الاقتصادي الكلي على السهمين: تبلغ احتمالات رفع الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي في 28 أكتوبر نحو 54%، لذا قد تُباع الأسهم حتى بعد نتائج أرباح جيدة.
التوقع: $TSLA هبوط 📉، $META صعود 📈
هل توافقني؟ أخبرني بمركزك أدناه 👇
هذه ليست نصيحة مالية. $TSLA $META $BTC
#EarningsSeason #Tesla #meta #Mag7
توقّعي: $TSLA 📉 هبوط، $META 📈 صعود
الجميع يتحدث عن سيارة رودستر الطائرة وMuse. أما أنا فأراقب هوامش الربح والنفقات الرأسمالية. إليكم السبب.
$TSLA: السيارة الطائرة لن تظهر في هذا التقرير
تُقدّر توقعات المحللين ربحية السهم بـ$0.45، وإيرادات بنحو $28B، مع نمو متوقع في ربحية السهم بنسبة -10.4%. وهذا يعني استقرار الإيرادات مقارنة بالعام الماضي، ما يشير إلى ضغوط على هوامش الربح. بلغت ربحية السهم في الربع الماضي $0.33، وهو أقل بكثير من التقديرات التي قاربت $0.49. تجاوزت عمليات التسليم التوقعات، مسجلةً 486,532 مقابل 461,974، لكن هذا الأمر محسوب بالفعل في سعر السهم. هامش الربح الإجمالي لقطاع السيارات هو الرقم المهم، لا عناوين الأخبار عن رودستر.
وجهة نظري: رودستر عامل مؤثر في السردية، لا في الأرباح. إذا خيّبت هوامش الربح التوقعات مجددًا، فسهم الشركة سيتراجع.
$META: سقف توقعات منخفض مع نمو حقيقي في الإعلانات
تُقدّر توقعات المحللين الإيرادات بنحو $63.3B، بزيادة قدرها 23.5%، أي قرب الحد الأعلى لنطاق التوجيهات البالغ $61-64B. لا تمنح أسواق التوقعات سوى احتمال 18% لتجاوز الأرباح التقديرات، لذا فالتوقعات منخفضة. يكمن الخطر في النفقات الرأسمالية: تتوقع Evercore أن تتجاوز توجيهات 2027 للنفقات الرأسمالية والمصروفات توقعات السوق. وتتراوح توجيهات النفقات الرأسمالية لعام 2026 بين $130-145B.
فرصة الصعود: تتوقع Truist أن تبلغ إيرادات Muse نحو $29B بحلول 2030.
وجهة نظري: الإعلانات قوية والسوق يتوقع الأسوأ. إذا جاءت النفقات الرأسمالية لعام 2027 قرب توقعات السوق، وأظهرت Muse أرقامًا فعلية للاستخدام، فسيرتفع سهم $META بقوة.
الخطر الاقتصادي الكلي على السهمين: تبلغ احتمالات رفع الفائدة من الاحتياطي الفيدرالي في 28 أكتوبر نحو 54%، لذا قد تُباع الأسهم حتى بعد نتائج أرباح جيدة.
التوقع: $TSLA هبوط 📉، $META صعود 📈
هل توافقني؟ أخبرني بمركزك أدناه 👇
هذه ليست نصيحة مالية. $TSLA $META $BTC
#EarningsSeason #Tesla #meta #Mag7
