إليك خارطة طريق للبنية التحتية للذكاء الاصطناعي تمتد لخمس سنوات، مقسّمة إلى ثلاث موجات متميزة، لكل منها فائزون مختلفون وجداول زمنية مختلفة.
الموجة الأولى (2026-2027): توسيع البنية الحاسوبية
تشمل الرقائق والذاكرة والبصريات ومراكز البيانات. تواصل الشركات فائقة النطاق ($MSFT، $AMZN) الإنفاق. تهيمن $NVDA و$AMD على رقائق الذكاء الاصطناعي. وتتصدّر $AVGO و$MRVL مجال أشباه الموصلات المصممة حسب الطلب. أما $TSM فهي المسبك. وتوفّر $MU الذاكرة وذاكرة النطاق الترددي العالي (HBM). ويبرز مجال البصريات عبر $COHR و$LITE. والاتصال عبر $CRDO و$ALAB. والشبكات عبر $ANET و$CIEN و$NOK. والخوادم من $DELL. وشركات السحابة الناشئة مثل $NBIS و$IREN و$CRWV. ومراكز بيانات الذكاء الاصطناعي عبر $CIFR. والتبريد من $VRT. والأمن السيبراني مع $CRWD.
الموجة الثانية (2027-2028): عنق زجاجة الطاقة
الطاقة النووية، وشبكات الكهرباء، والغاز، والمواد الخام. الطاقة النووية من $VST و$CEG. ومشاريع الجيل القادم من الطاقة النووية هي $OKLO و$SMR. واليورانيوم عبر $CCJ. والطاقة في الموقع عبر $BE. وتوربينات الغاز من $GEV. ومعدات الشبكات من $ETN. والغاز الطبيعي عبر $EQT. والنحاس من $FCX. والعناصر الأرضية النادرة من $MP.
الموجة الثالثة (2028-2030 وما بعدها): الذكاء الاصطناعي في كل مكان
البرمجيات، والروبوتات، والدفاع، والفضاء. من أبرز شركات برمجيات الذكاء الاصطناعي $PLTR و$NOW. والروبوتات عبر $TSLA. والقيادة الذاتية عبر $GOOGL. والطائرات المسيّرة من $ONDS و$AVAV. وتقنيات الدفاع عبر $KTOS. وتشمل شركات الفضاء $SPCX و$RKLB. والاتصال عبر الأقمار الصناعية من $ASTS. والحوسبة الكمومية عبر $IONQ. والتمويل المدعوم بالذكاء الاصطناعي عبر $HOOD.
يحدث التوسع في الذكاء الاصطناعي على مراحل متعاقبة، لا في الوقت نفسه. فكل موجة تنشئ البنية التحتية اللازمة للموجة التالية. راقبوا الانتقالات بينها.
الموجة الأولى (2026-2027): توسيع البنية الحاسوبية
تشمل الرقائق والذاكرة والبصريات ومراكز البيانات. تواصل الشركات فائقة النطاق ($MSFT، $AMZN) الإنفاق. تهيمن $NVDA و$AMD على رقائق الذكاء الاصطناعي. وتتصدّر $AVGO و$MRVL مجال أشباه الموصلات المصممة حسب الطلب. أما $TSM فهي المسبك. وتوفّر $MU الذاكرة وذاكرة النطاق الترددي العالي (HBM). ويبرز مجال البصريات عبر $COHR و$LITE. والاتصال عبر $CRDO و$ALAB. والشبكات عبر $ANET و$CIEN و$NOK. والخوادم من $DELL. وشركات السحابة الناشئة مثل $NBIS و$IREN و$CRWV. ومراكز بيانات الذكاء الاصطناعي عبر $CIFR. والتبريد من $VRT. والأمن السيبراني مع $CRWD.
الموجة الثانية (2027-2028): عنق زجاجة الطاقة
الطاقة النووية، وشبكات الكهرباء، والغاز، والمواد الخام. الطاقة النووية من $VST و$CEG. ومشاريع الجيل القادم من الطاقة النووية هي $OKLO و$SMR. واليورانيوم عبر $CCJ. والطاقة في الموقع عبر $BE. وتوربينات الغاز من $GEV. ومعدات الشبكات من $ETN. والغاز الطبيعي عبر $EQT. والنحاس من $FCX. والعناصر الأرضية النادرة من $MP.
الموجة الثالثة (2028-2030 وما بعدها): الذكاء الاصطناعي في كل مكان
البرمجيات، والروبوتات، والدفاع، والفضاء. من أبرز شركات برمجيات الذكاء الاصطناعي $PLTR و$NOW. والروبوتات عبر $TSLA. والقيادة الذاتية عبر $GOOGL. والطائرات المسيّرة من $ONDS و$AVAV. وتقنيات الدفاع عبر $KTOS. وتشمل شركات الفضاء $SPCX و$RKLB. والاتصال عبر الأقمار الصناعية من $ASTS. والحوسبة الكمومية عبر $IONQ. والتمويل المدعوم بالذكاء الاصطناعي عبر $HOOD.
يحدث التوسع في الذكاء الاصطناعي على مراحل متعاقبة، لا في الوقت نفسه. فكل موجة تنشئ البنية التحتية اللازمة للموجة التالية. راقبوا الانتقالات بينها.