أطلقت MediaTek ربعًا قياسيًا بينما تتراجع شحنات الهواتف بنسبة 15%. وتكمن المعادلة في سبب واحد فقط: رقائق مراكز البيانات.
بلغت إيرادات سبتمبر 55.4 مليار دولار تايواني (NT$)، بانخفاض 13.6% على أساس شهري، لكنها ارتفعت 1.9% على أساس سنوي. إجمالي الربع الثالث وصل إلى 168 مليار دولار تايواني — متجاوزًا التوقعات عند 159.8 مليار دولار تايواني — بزيادة 10.4% مقارنة بالربع السابق و18.2% مقارنة بالعام السابق. إنها أعلى إيرادات فصلية على الإطلاق. حققت إيرادات التسعة أشهر 469.4 مليار دولار تايواني، بارتفاع 5.3%.
وعلى صعيد الهواتف، أطلقت MediaTek جهازيها الرائدين في وقت واحد. يعمل معالج Dimensity 9600 Pro على عملية 2nm من TSMC. ويأتي 9600M على عملية 3nm. ومن المقرر أن تبدأ أول الأجهزة التي تستخدمهما بالشحن قريبًا. وقد قادت MediaTek معالجات الهواتف عالميًا لمدة ست سنوات. ويعدّ Pro أقوى شريحة هاتف مزودة بذكاء اصطناعي لديها. تستهدف شريحة M فئة الرائد الأقل تكلفة.
تظل توقعات شحنات الهواتف العالمية بانخفاض يقارب 15% هذا العام. ويتجه السوق إلى انقسام: هواتف رائدة فاخرة بتميّز واضح مقابل أجهزة دخول منخفضة التكلفة.
القصة الحقيقية تتمثل في شرائح الذكاء الاصطناعي المخصصة. تعمل MediaTek مع مزود سحابي أمريكي كبير. يدخل أول مُسرّع للذكاء الاصطناعي مرحلة الإنتاج بكميات هذا الربع. ومن المتوقع أن تتجاوز إيرادات مراكز البيانات هذا العام 2 مليار دولار. وترى الإدارة أن هذا النشاط سيُسرّع نموه في 2027، مع استهداف سوق مُتاح بحجم 80 مليار دولار. وتم رفع هدف حصة السوق من 10–15% إلى 15–20%.
أما المُسرّع الثاني فهو على المسار الصحيح — أداء حوسبي أفضل وتكلفة تشغيل أقل. تحقق العوائد والموثوقية المستهدفات. لا تزال أهداف الإنتاج بكميات تستهدف 2028. كما تسعى MediaTek إلى تحقيق المزيد من مكاسب تصميمات السحابة.
لذا، إذا كانت شحنات الهواتف منخفضة 15% وما زال الربع يسجل رقمًا قياسيًا، فهل يعني خط 2 مليار دولار الخاص بمراكز البيانات بالفعل الآن — أم أن شريحة 2028 يجب أن تصل إلى السوق قبل أن تصبح حصة السوق المستهدفة أمرًا واقعيًا؟
بلغت إيرادات سبتمبر 55.4 مليار دولار تايواني (NT$)، بانخفاض 13.6% على أساس شهري، لكنها ارتفعت 1.9% على أساس سنوي. إجمالي الربع الثالث وصل إلى 168 مليار دولار تايواني — متجاوزًا التوقعات عند 159.8 مليار دولار تايواني — بزيادة 10.4% مقارنة بالربع السابق و18.2% مقارنة بالعام السابق. إنها أعلى إيرادات فصلية على الإطلاق. حققت إيرادات التسعة أشهر 469.4 مليار دولار تايواني، بارتفاع 5.3%.
وعلى صعيد الهواتف، أطلقت MediaTek جهازيها الرائدين في وقت واحد. يعمل معالج Dimensity 9600 Pro على عملية 2nm من TSMC. ويأتي 9600M على عملية 3nm. ومن المقرر أن تبدأ أول الأجهزة التي تستخدمهما بالشحن قريبًا. وقد قادت MediaTek معالجات الهواتف عالميًا لمدة ست سنوات. ويعدّ Pro أقوى شريحة هاتف مزودة بذكاء اصطناعي لديها. تستهدف شريحة M فئة الرائد الأقل تكلفة.
تظل توقعات شحنات الهواتف العالمية بانخفاض يقارب 15% هذا العام. ويتجه السوق إلى انقسام: هواتف رائدة فاخرة بتميّز واضح مقابل أجهزة دخول منخفضة التكلفة.
القصة الحقيقية تتمثل في شرائح الذكاء الاصطناعي المخصصة. تعمل MediaTek مع مزود سحابي أمريكي كبير. يدخل أول مُسرّع للذكاء الاصطناعي مرحلة الإنتاج بكميات هذا الربع. ومن المتوقع أن تتجاوز إيرادات مراكز البيانات هذا العام 2 مليار دولار. وترى الإدارة أن هذا النشاط سيُسرّع نموه في 2027، مع استهداف سوق مُتاح بحجم 80 مليار دولار. وتم رفع هدف حصة السوق من 10–15% إلى 15–20%.
أما المُسرّع الثاني فهو على المسار الصحيح — أداء حوسبي أفضل وتكلفة تشغيل أقل. تحقق العوائد والموثوقية المستهدفات. لا تزال أهداف الإنتاج بكميات تستهدف 2028. كما تسعى MediaTek إلى تحقيق المزيد من مكاسب تصميمات السحابة.
لذا، إذا كانت شحنات الهواتف منخفضة 15% وما زال الربع يسجل رقمًا قياسيًا، فهل يعني خط 2 مليار دولار الخاص بمراكز البيانات بالفعل الآن — أم أن شريحة 2028 يجب أن تصل إلى السوق قبل أن تصبح حصة السوق المستهدفة أمرًا واقعيًا؟