في السابق، عندما كان الجميع ينظر إلى Terafab، كانت لديهم إلى حد ما إحساس بأن ماسك ربما يريد مرة أخرى أن يقوم بكل شيء بنفسه. فالمعالجات المتقدمة ليست مثل صاروخ تُصنعه، والإنفاق لا يعني بالضرورة القدرة على إنجاز الأمر.
النتيجة الآن أن اتجاه الريح بدأ يتغير: حتى شركة TSMC أصبحت تدرس كيف يمكنها المشاركة.
يقول كولبان إن هناك خيارًا واقعيًا نسبيًا، وهو أن تقوم TSMC ببناء مصنع تكساس وتشغيله بنفسها، بينما تتكفل SpaceX / Terafab بتوفير التمويل وتأمين طلبات طويلة الأجل، بل وحتى امتلاك أسهم معًا.
أي أن شركة Terafab قد لا تكون في النهاية فعلًا “شركة ماسك نفسها تصنع الرقائق”، بل من الأرجح أن تتحول إلى “ماسك يضع الاحتياجات والمال على الطاولة، ثم يستدعي الأشخاص الأكثر خبرة في صناعة الرقائق ليقوموا بذلك”.
هذا مثير للاهتمام. في السابق اعتقد كثيرون أن Terafab مجنون للغاية لأنه يفترض أنه سيبدأ من الصفر ليصنع TSMC جديدًا. لكن إذا كان في النهاية TSMC هو من نزل بنفسه إلى الميدان، فلن يصبح هذا القصة غريبة إلى هذا الحد.
ولا تنسَ كذلك أن أكثر شيء لا ينقصه لاحقًا لدى Tesla وxAI وSpaceX هو طلب الشرائح.
بالنسبة لشركة TSMC، فإن هذا النوع من العملاء—إذا كان مستعدًا لقفل حصته من الإنتاج لسنوات طويلة قادمة—فهو يستحق بالتأكيد محادثات جدية.
المشكلة الأكبر الآن لم يتبقَّ منها سوى شيء واحد:
هل TSMC لا يزال فقط “تتحدث” أم أنها بالفعل تستعد للمقامرة؟
مصنع TeraFab هو شبه موصلات ذكاء اصطناعي عملاقة يجري التخطيط لبنائه بالتعاون بين Tesla وSpaceX، وهما شركتا إيلون ماسك، وهو ضمن خطة مصانع الرقائق الفائقة التي تتضمنها خطط Tesla/SpaceX لإنتاج شرائحهم الخاصة بالذكاء الاصطناعي (المنطق والذاكرة والتغليف). إنه موجّه لعملية Intel 14A (بمستوى نحو 1.4 نانومتر). الاستخدامات الرئيسية: تزويد شرائح سيليكون استدلال حافة للروبوتات Optimus ولـ Cybercab/المركبات، بالإضافة إلى توفير شرائح عالية القدرة لمراكز بيانات المدار التابعة لـ SpaceX.
لا تُستخدم لشرائح Intel/AMD/Nvidia لطرف ثالث، ولا لقطع سيارات عادية أو لصواريخ. إنها تكامل رأسي فقط—حجمها يتجاوز بكثير ما يمكن أن توفره مصانع التصنيع الخارجية.
بدأت ورشة أبحاث Giga Texas في بناء إنتاج دفعات صغيرة لرقائق AI5 بنهاية 2026/بداية 2027، وتحقيق الإنتاج الضخم في 2027. موقع Grimes County الرئيسي: بدأ البناء في 1 ديسمبر 2026، واكتملته المرحلة الأولى بنهاية 2028، ثم يجري رفع الإنتاج تدريجيًا من 2028-29 إلى إنتاج واسع النطاق.
شرائح مخصصة حصريًا لـ Tesla Optimus/Cybercabs (استدلال حافة) وللاستخدام في مراكز بيانات المدار التابعة لـ SpaceX. التكامل الرأسي هو فقط لتلبية الاحتياجات الداخلية، وهذه الاحتياجات تتجاوز إجمالي المعروض العالمي—لا
قسّم ماسك النِّسب بوضوح تام: “الشرائح الأرضية حوالي 100 إلى 200 غيغافاط في السنة، والفضاء حوالي تيراوات واحد. معظم المخرجات ستذهب إلى مراكز بيانات المدار. الأرض مقيدة بالكهرباء والأراضي، بينما المدار لا يُقيَّد. Starship مسؤول عن إيصال الكتلة إلى الأعلى، وTerafab مسؤول عن تصنيع الشرائح”.
مُصنع رقائق Terafab مُقام في تكساس، ومساحة الأرضية للمبنى تتجاوز 100 مليون قدم مربع—أي ما يعادل ثلاثة أضعاف حديقة سنترال بارك في نيويورك، أو 1,700 ملعب كرة قدم أمريكي تقريبًا. ويصفه بأنه أكبر وأغلى مبنى على كوكب الأرض.
هذا ليس توسعًا لمصنع لتصنيع الغير. إنها قدرة إنتاجية مملوكة ذاتيًا لدى Tesla وSpaceX وxAI.
أقامت وثائق تكساس يوم بدء تشغيل المصنع الرئيسي في مقاطعة Grimes في 1 ديسمبر، بهدف إتمامه بنهاية 2028. الاستثمار للمرحلة الأولى قرابة 16.8 مليار دولار.
لماذا يجب أن نغطيها نحن؟
الفجوة ليست في “إضافة بعض السعة الإنتاجية”، بل في اختلاف رتبة الحجم.
خوارزمية ماسك مباشرة للغاية: القدرة الحاسوبية التي تحتاجها شركاته في المستقبل ستتجاوز 1 تيراوات سنويًا. يجمع فقط إجمالي عدد مصانع الشرائح في العالم الموجودة حاليًا ويعتبره نحو 2% فقط من هذه الحاجة. بمعنى آخر، حتى لو اشترى كل إنتاج مصانع الشرائح على كوكب الأرض، فلن يكفي إلا لخمُس خطته.
قال الشيء نفسه لشركة سامسونج وTSMC وMicron: “كم يمكنهم التوسع، سأشتري كل الكمية”. المشكلة أن سرعة توسع هذه الشركات لا تلحق كثيرًا بمنحنيات الطلب لدى Tesla وSpaceX وGrok وOptimus. ومع امتنان سلسلة التوريد—لكن إذا لم يتطابق الإيقاع، فلا خيار سوى البناء بأنفسهم.
مملوكة ذاتيًا، ومخصصة للاستخدام الخاص!
Terafab ليست شركة تصنيع رقائق بالطلب للغير. الطاقة الإنتاجية مخصصة لشركاته هو.
خطّان لمنتجات، ومسؤول واحد. أحدهما على الأرض: شرائح استدلال حافة لـ Optimus وCybercab والقيادة الذاتية. والآخر في المدار: شرائح قدرة حاسوبية مُصمَّمة لشروط التبريد في الفضاء، مع مقاومة للإشعاع واستهلاك طاقة مرتفع. الخطة طويلة الأمد هي إدخال مليون شريحة ويفر شهريًا، بإنتاج سنوي يتراوح بين 100 مليار و200 مليار شريحة ذكاء اصطناعي وذاكرة مُخصّصة. تعمل Intel على الانضمام بتقنيات العمليات وخبرة التصنيع، لكن بدون بيع الكمية إلى الخارج.
إذا كان هذا المصنع سيعمل فعلًا، فليست الميزة في العلامة التجارية، بل في الطاقة الإنتاجية التي لا يملكها الآخرون.
نقطة النهاية ليست في تكساس
المصنع على الأرض، والقدرة الحاسوبية تُرسل في الأساس إلى الفضاء.
قسّم ماسك النِّسب بوضوح تام: شرائح الأرض حوالي 100 إلى 200 غيغافاط سنويًا، والفضاء حوالي تيراوات واحد.
معظم المخرجات ستذهب إلى مراكز بيانات المدار. الأرض مقيدة بالكهرباء والأراضي، بينما المدار لا يُقيَّد.
Starship مسؤول عن إيصال الكتلة إلى الأعلى، وTerafab مسؤول عن تصنيع الشرائح.
الخطوات الثلاث هي الشيء نفسه: أولاً تُشيَّد أكبر مبنى على كوكب الأرض، ثم تُنتَج قدرة حاسوبية تعادل نحو 50 ضعفًا لإجمالي المعروض العالمي من شرائح الذكاء الاصطناعي الحالي، وأخيرًا تُوضَع أغلب القدرة الحاسوبية في المدار لتخدم استخدامات الذكاء الاصطناعي عالميًا.
ليس توسعًا تقليديًا لسعة إنتاج الشرائح، بل استجابة لثغرة في القدرة الحاسوبية على نحو أُسّي: بناء ذاتي، استخدام ذاتي، دون الاعتماد على طرف خارجي، ونقطة النهاية في المدار.
$SPCX $TSLA
