(يوميات استراتيجية تداول جيانغ فينغ) العدد الثامن والثلاثون
خلال هذين اليومين خرجت في رحلة بعيدة، لم أكن أراقب الشاشة كثيرًا. والنتيجة أنني ما إن عدت، اكتشفت أن السوق قد سرق المكان مني بهدوء.
في العدد السابع والثلاثين، كانت أوامر البيع القصير (Short) الموضوعة قرب 79,300–80,500 لعملة BTC قد تم إغلاقها بوقف الخسارة عند نحو 80,800 في النهاية. كانت الخطة الأصلية الانتظار حتى يرتد السعر إلى الأسفل، لكن السوق مباشرة قلب الاتجاه وأعطاني ضربة من الخلف؛ تم الخروج من الصفقات بعد وقف الخسارة، ثم ارتفع BTC لأعلى حتى قرابة 82,282.
أما بالنسبة لـ ETH، فإن أوامر البيع (الـShort) ضمن نطاق 2,485–2,565 لم يتم تفعيل وقف الخسارة حتى الآن، وما زالت في حالة خسارة عائمة. استمر في الاحتفاظ بها即可.
هذا هو التداول. إذا كان الاتجاه خطأً اعترف بذلك، وإن وصلت إلى وقف الخسارة فامشِ فورًا. السوق لا يراعي المشاعر ولا يُمكنك أن تجادل السوق.
أولًا، لماذا حدث الاندفاع المفاجئ ليلة أمس؟
هذه الزيادة ليست بلا سبب إطلاقًا. فقد أعلنت الليلة الماضية الولايات المتحدة عدد طلبات إعانة البطالة الأولية عند 206 ألفًا، أي أعلى قليلًا من توقعات السوق بحوالي 205 ألف. وهذا يشير إلى وجود تباطؤ ملموس في سوق العمل.
وفي الوقت نفسه، أطلق عضو مجلس الاحتياطي الفيدرالي وولر إشارات أكثر ميلاً للتيسير. وقال وولر إنه إذا استمرت بيانات التضخم القادمة في التحسن، فإنه يميل إلى الإبقاء على الفائدة دون تغيير في اجتماع سبتمبر؛ وإذا عاد التضخم للارتفاع من جديد، فلن يستبعد احتمال دعم رفع الفائدة.
هذا يختلف بشكل واضح عن القلق السابق في السوق بشأن رفع الفائدة في سبتمبر. بعد تصريحات وولر، انخفض تسعير السوق لاحتمال رفع الفائدة في سبتمبر بشكل ملحوظ. وبالتزامن، هبط الدولار وعوائد سندات الخزانة معًا. ثم ارتدّت أصول المخاطرة بسرعة، وقامت BTC أيضًا بالارتفاع من قرب 77,000 وصولًا إلى ما فوق 82,000.
لكن هنا يجب الانتباه إلى أن وولر لم يعلن أن الاحتياطي الفيدرالي سيغير اتجاهه نحو التيسير (التخفيض/التيسير). المنطق الأساسي لديه ما زال: "اعتمادًا على البيانات". إذا استمر تباطؤ التضخم بعد ذلك، فقد تتم المحافظة على الفائدة دون تغيير في سبتمبر؛ وإذا عاد التضخم للارتفاع، فتبقى احتمالية رفع الفائدة واردة.
لذا حاليًا لا يتعامل السوق كما لو أن الاحتياطي الفيدرالي قد تحول فعلًا إلى موقف أكثر تيسيرًا (dovish). بل يتراجع القلق المؤقت من رفع الفائدة في سبتمبر. هذان مفهومان مختلفان تمامًا.
ثانيًا، الليلة هي الاختبار الحقيقي: بيانات الوظائف غير الزراعية الأمريكية (Non-Farm Payrolls)
الساعة 20:30 الليلة، سيتم رسميًا الإعلان عن بيانات توظيف الولايات المتحدة لشهر أغسطس (غير زراعية).
حاليًا يتوقع السوق أن تكون الوظائف غير الزراعية المضافة: 5.6 ألف؟ (5.6 万 شخصًا)، بينما ظهرت بيانات ADP السابقة بالفعل مع تباطؤ واضح في التوظيف، لذا تزداد أهمية بيانات النون فارم الليلة أكثر من المعتاد.
والآن أكبر سمة في السوق هي أن الاحتياطي الفيدرالي لم يعد يقدم توجيهًا استباقيًا (forward guidance). قرارات الاحتياطي الفيدرالي للسياسات اللاحقة تعتمد بدرجة عالية على بيانات الاقتصاد. لذلك، من المرجح أن بيانات النون فارم الليلة ستغيّر توقعات التضخم عبر بيانات التوظيف، وتؤثر كذلك على توقعات سياسة الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر، وهو ما يدفع تقلبات الدولار/عوائد السندات وBTC وETH.
إذا كانت بيانات النون فارم أضعف بوضوح من المتوقع، فقد يعيد السوق تداول فكرة "عدم رفع الفائدة في سبتمبر" أكثر، وقد تتاح لبيتكوين فرصة لمواصلة الاندفاع للأعلى.
على العكس، إذا كانت بيانات الوظائف غير الزراعية (النون فارم) أقوى بوضوح من التوقعات، خصوصًا إذا تحسنت مؤشرات التوظيف والأجور في الوقت نفسه، فقد يعيد السوق رفع توقعات التشديد (رفع الفائدة). عندها ترتد قيمة الدولار وعوائد سندات الخزانة، وستخضع الزيادة الأخيرة في البيتكوين التي مدفوعه بالتوقعات للاختبار.
لذلك أكبر مخاطرة الليلة ليست الاتجاه، بل لحظة صدور البيانات نفسها؛ قد يقوم السوق أولًا بمسح وقف الخسارة (تسويف/اصطياد)، ثم يختار الاتجاه الحقيقي. لهذا لا يُنصح بالرهان بحجم مركز كبير على البيانات الليلة. خفّف حجم المركز، وضع وقف خسارة صغير، وانتظر أن يعطي السوق اتجاهًا واضحًا.
BTC:
من خلال الصورة على الشارت، نرى أن موجة البيتكوين (BTC) ارتفعت بسرعة من نطاق 77,000 تقريبًا إلى ما فوق 82,000. مكاسب المدى القصير ليست قليلة بالفعل.
وبالنسبة لأعلى مستويات BTC التي يجب التركيز عليها حاليًا، فهي 82,000–82,600؛ إذ تمثل منطقة ضغط مهمة على المدى القصير. أما قرب 82,800 فهو موقع حاسم جدًا في هيكل المراكز البيعية (الـshort).
إذا كانت BTC فقط ستندفع إلى نطاق 82,000–82,600 ثم يحدث ارتداد إلى الخلف بعد محاولة الارتفاع، فلا يزال هناك فرصة للبيع على المدى القصير. لكن إذا تمكن إطار الأربع ساعات من الثبات الفعال فوق 82,800، فعندها يجب على المضاربين على الهبوط أن يكونوا أكثر حذرًا.
إذا تم اختراق 82,800 وتأكيد ذلك عبر إعادة اختبار (الـ回踩) ناجحة، فقد تلامس الحركة لاحقًا مناطق 84,400 و85,800 وحتى مستويات أعلى.
لذلك فإن 82,800 ليست مجرد مقاومة عادية، بل هي الموقع الأخير الذي يحتاج المراكز البيعية (الـshort) إلى حمايته والتركيز عليه.
استراتيجية تداول البيتكوين (BTC)
ارتداد قرب 82,000–82,600 مع ظهور فشل واضح عند الارتفاع (ارتداد/تراجع بعد محاولة القمة) يمكن تجربة صفقات بيع بحجم خفيف. وقف الخسارة: 83,600. الهدف الأول: 80,800. الهدف الثاني: 79,000. الهدف الثالث: 76,000
إذا تم كسر 76,000 إلى الأسفل بشكل فعّال أكثر، فتابع مراقبة 75,000 ثم 73,000 ثم 70,000.
انتبه: قبل صدور بيانات النون فارم وخلالها، لا يُنصح باتباع مراكز بيع/هبوط كبيرة (مكافئ للـheavy position). لأنه بمجرد أن تكون البيانات إيجابية بوضوح لأصول المخاطرة، قد يخترق البيتكوين مباشرة 82,800، وسيكون من السهل أن يتعرض المضاربون على الهبوط لضغط سريع/إجبار على الخروج.
ETH:
نطاق 2,535–2,565 ما يزال منطقة مراقبة للمضاربين على الهبوط على المدى القصير. حاليًا ETH حول 2,510. BTC وETH الآن قريبان جدًا من منطقة الضغط الأولى. ركّز على 2,535–2,565 باعتبارها أول منطقة ضغط على المدى القصير. إذا تم اختراقها: يصبح 2,600–2,650 منطقة الضغط الثانية. وما فوق ذلك، عند 2,680 تقع نقطة الضغط المتوسطة الأهم حاليًا لـETH.
استراتيجية تداول الإيثيريوم (ETH)
إذا فشل الارتداد قرب 2,535–2,565 في اختراق القمة، يمكن تجربة صفقات بيع بحجم خفيف. وقف الخسارة 2,620. الهدف الأول قرب 2,480، والهدف الثاني قرب 2,435. الهدف الثالث 2,350. وإذا حدث اختراق/هبوط فعّال أدنى من ذلك، تابع مراقبة 2,275 ثم 2,210 ثم 2,125.
2,680 للـETH هي آخر خط دفاع مهم للمضاربين على الهبوط. إذا تمكن إطار الأربع ساعات من الثبات الفعال فوق 2,680، فلن يكون للاستمرار في التمسك بصفقات البيع معنى؛ يجب الاعتراف بالخطأ في الوقت المناسب.
حاليًا، بعد الاندفاع الكبير الذي حدث ليلًا لكل من BTC وETH، أصبحا ضمن منطقة ضغط حرجة. وبالطبع الليلة تتزامن أيضًا مع بيانات النون فارم. لذلك من المرجح أن تشهد تداولات اليوم أحد سيناريوهين مختلفين تمامًا:
السيناريو الأول: بيانات النون فارم أضعف من المتوقع، وانخفاض واضح في الوظائف عن التوقعات، فيتداول السوق أكثر حول فكرة عدم رفع الفائدة في سبتمبر. عندها قد تخترق BTC 82,800 وكذلك 84,400 و85,800
قد يتمكن سعر الإيثيريوم من اختراق 2,565 و2,600 و2,650 وحتى 2,680. في هذه الحالة، على المضاربين على الهبوط (الـشورت) أن يعترفوا بخطئهم.
السيناريو الثاني: بيانات النون فارم أقوى من المتوقع؛ التوظيف أفضل بوضوح من التوقعات، وفي الوقت نفسه تكون الأجور/الرواتب قوية نسبيًا. عندها يعيد السوق رفع توقعات التشديد (رفع الفائدة)، لترتد قيمة الدولار وعوائد السندات. وبالتالي، قد يظهر جني أرباح (تصحيح) للارتفاع الذي تم دفعه بسبب توقعات عدم رفع الفائدة + قيام المضاربين على الهبوط بإغلاق صفقاتهم (short covering).
المحور اليوم ليس مسألة "هل BTC سترتفع بالتأكيد" أو "هل ستنخفض بالتأكيد"، بل يتمثل في مراقبة اختراق المشترين فوق 82,800، وكذلك فشل الصعود قرب 82,000–82,600 ثم هبوط/تراجع المضاربين على الهبوط (short).
إذا ثبُت BTC فوق 82,800، انسحاب مراكز الهبوط؛ وإذا ثبُت ETH فوق 2,680، انسحاب مراكز الهبوط.
⚠️: تذكّر الليلة قبل/بعد صدور بيانات النون فارم: خفّف حجم المركز، والتزم دائمًا بوضع وقف الخسارة بشكل صارم.
⚠️: توجد فروقات في نقاط الدخول والخروج المذكورة أعلاه: BTC ±100 نقطة، ETH ±5 نقاط
⚠️: الأفكار أعلاه تمثل فقط وجهة نظر جيانغ فنغ الشخصية، آمل أن تنظروا للعقلانية وتنتبهوا لعدم التبعية العمياء!
#美国初请失业金人数升至20.6万 #美国10年期国债收益率创2023年11月新高 $BTC
