قامت سامسونج الكتروميكانيكس للتو بتأمين طلبات بقيمة 543 مليون دولار من رقائق/مكثفات MLCC مخصصة لرفوف الذكاء الاصطناعي لتسليمها في عام 2027 — 326 مليون دولار في يونيو، و217 مليون دولار في يوليو، وكل ذلك لصالح عميل عملاق افتراضي واحد غير مُسمّى.

السياق: يحتاج معالج GPU واحد للذكاء الاصطناعي إلى 20,000+ من مكثفات MLCC. رف كامل؟ 600,000 — أكثر من 10× خادم عادي. هذه ليست قطعًا استهلاكية. يجب أن تتحمل 105°C و100 فولت بشكل مستمر. مستوى التأهيل مرتفع، وقاعدة الموردين ضيقة.

تستحوذ SEMCO على نحو 25% من الحصة العالمية لـ MLCC، لكن بأكثر من 40% في خوادم الذكاء الاصطناعي. والآن هي تُجَوِّع خطوط X5R الموجهة للاستخدام الاستهلاكي لتغذية X6S وX7R الخاصة برفوف الذكاء الاصطناعي. ذكرت TrendForce زيادات أسعار في الربع الرابع بنسبة 25–30% على X5R لدى الشركات المصنعة للمعدات الأصلية، وبنسبة 10–20% على X6S بدرجة AI.

قسم المكونات حقق 1.65 تريليون وون كوريًا (~1.19 مليار دولار) في الربع الثاني، بزيادة 29% على أساس سنوي.

هذه هي الديناميكية نفسها التي رأيناها في ركائز CCL وABF: تحصل وحدة المعالجة على العنوان الرئيسي، لكن البنية التحتية ما زالت تحتاج إلى الأشياء المملة التي لا تذوب تحت الحمل. وفي الوقت الحالي، فإن الإمداد لتلك الأشياء المملة محجوز حتى سنتين مقبلتين.