توفيرًا للوقت:
1، ارتفعت كميات/عائدات شركة SK hynix أقل من المتوقع؛ راقب عند مستوى 1500 تقريبًا، ووقف الخسارة عند 1100
2، وصلت SanDisk إلى القمة في الأساسيات

المنطق الأهم لـ SK hynix الآن هو أن تحسّن/انتعاش القطاع يستمر بتجاوز التوقعات.
التوقعات المتفائلة للمؤسسات قد لا تتحقق إلا في النصف الأول من العام القادم على أبعد تقدير.

على مسار التحليل الفني، من المحتمل لاحقًا أن يتكرر سيناريو ضغط إنتاج التخزين التقليدي كما حدث مع HBM.

في المقابل، بالنسبة لـ SanDisk، إذا لم يتم توسيع الإنتاج على نطاق واسع، فإن سقف الإيرادات يكون عمليًا قد تم تثبيته.
هل يمكن أن يستمر السعر في الارتفاع يعتمد أكثر على ما إذا كانت السوق ترغب في التعامل مع أسهم دورات/دورية كـ أسهم نمو من أجل المضاربة.

أرباح SK hynix بمستوى مخيف فعلًا؛ وبناءً على الأرباح الحالية، الأموال التي تُجنَّب خلال حوالي 3 إلى 4 سنوات قد تكفي لشراء SK hynix آخر.

إذا اكتملت قصة الإيجار/تأجير القدرة الحاسوبية ومنطق سحابة الذكاء الاصطناعي، فلن تتوقف الحاجة إلى التخزين فجأة وبشكل حاد.

بمجرد أن تصبح البيانات الصلبة مثل الإيرادات وهوامش الربح غير قابلة للشرح/الإثبات، سيبدأ السوق بالحديث عن قصة “تثبيت/الارتكاز على التقييم”.
طالما لم يتم دحض هذه القصة خلال سنة أو سنتين، يمكن أن تستمر عملية المضاربة بها.

لكن أيضًا يجب الانتباه: عندما يبدأ “رؤساء تطبيقات الذكاء الاصطناعي” في الظهور فعليًا لاحقًا، فمن المرجح أن ينتقل اهتمام السوق مباشرة إلى محور آخر.$SKHYNIX


#海力士